DSC인베스트먼트 (241520) 공시 :: 분기보고서 (2023.09)

출처 : http://dart.fss.or.kr/dsaf001/main.do?rcpNo=20231114001463

(제 12 기)

사업연도	2023년 01월 01일	부터
사업연도	2023년 09월 30일	까지

금융위원회
한국거래소 귀중	2023년 11월 14일

제출대상법인 유형 :	주권상장법인

면제사유발생 :	해당사항 없음


회 사 명 :	디에스씨인베스트먼트(주)

대 표 이 사 :	윤 건 수

본 점 소 재 지 :	서울시 성동구 뚝섬로1길 10, 3층
	(전 화) 02-3453-3190
	(홈페이지) http://www.dscinvestment.com

작 성 책 임 자 :	(직 책) 전무 (성 명) 박 정 운
	(전 화) 02-3453-3190

【 대표이사 등의 확인 】

dsc인베스트먼트 2023년 3분기 대표이사의 확인_1

I. 회사의 개요

1. 회사의 개요

※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

2. 회사의 연혁

※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

3. 자본금 변동사항

※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

4. 주식의 총수 등

※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

5. 정관에 관한 사항

※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

II. 사업의 내용

1. 사업의 개요

디에스씨인베스트먼트(주)는 중소·벤처기업에 대한 투자금융을 제공하는 벤처캐피탈(Venture Capital, VC)입니다. 투자조합 등의 결성을 통해 업무집행조합원으로서 운영 및 관리를 담당하고 있으며, 조합자금의 투자집행을 통해 중소·벤처기업 투자를 주력으로 하고 있습니다.

당사는 다양한 투자경험이 있는 경영진과 기술에 대한 이해도가 높은 심사역을 주축으로 구성되어 있으며, 특히 초기기업에 대한 많은 성공경험을 보유하고 있습니다.엑셀러레이터이자 TIPS 운용사인 자회사 (주)슈미트와 협업하여 Seed 단계의 기업에 선투자를 진행하며, 기존 산업의 패러다임을 변화시킬 수 있는 새로운 기술 및 서비스를 보유하고 있으며 향후 가능성이 높은 기업을 발굴/육성하여 기업가치 상승 및 국가경쟁력 제고에도 이바지하고자 합니다.

당사의 당분기 연결 재무제표 기준 영업수익은 전 3분기 대비 35.0% 감소한 221억원이며, 영업이익은 58.0% 감소한 95억원, 순이익은 59.3% 감소한 75억원 입니다. 전 3분기 대비 영업수익 및 영업이익이 하락한 주요 요인은 전기의 높은 지분법평가이익 효과 및 연결대상 자회사인 (주)슈미트와 똑똑(주)의 지분법 손실 때문입니다.

본 사업의 개요에 요약된 내용의 세부사항 및 포함되지 않은 내용 등은 "II. 사업의 내용"의 "2. 영업의 현황" 부터 "5. 재무건전성 등 기타 참고사항" 까지의 항목에 상세히 기재되어 있으며 이를 참고하여 주시기 바랍니다.

2. 영업의 현황

가. 영업개황

당사는 벤처캐피탈인 중소기업창업투자회사로 투자조합 등의 결성을 통해 업무집행조합원으로서 운영 및 관리를 담당하고 있으며 조합자금의 투자 집행을 통해 중소·벤처기업 투자를 주력으로 하고 있습니다.

현재 당사가 운영중인 조합은 총 20개로 운영자산(AUM) 기준 10,617억원을 기록하
고 있습니다. 투자조합 20개는「벤처투자 촉진에 관한 법률」에 의거하여 설립한 벤처투자조합입니다. 현재 당사가 업무집행조합원으로서 조합 결성을 통해 운영 및 관리하고 있는 조합의 현황은 다음과 같습니다.

[운영조합 현황]

구분		설립일	존속기간	결성금액	주요 출자자
투자 조합	DSC드림제3호청년창업투자조합	2013.08.23	2023.12.31	200억원	한국모태펀드
	DSC드림제4호성장사다리조합	2014.01.22	2024.01.21	350억원	성장사다리펀드
	KT-DSC창조경제청년창업투자조합	2015.05.27	2024.05.26	350억원	한국모태펀드
	글로벌ICT융합펀드	2015.07.20	2024.07.19	250억원	한국모태펀드
	경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	2015.08.03	2024.08.02	200억원	경기중소기업 종합지원센터
	DSC Follow-on 성장사다리펀드	2016.12.28	2024.12.27	420억원	성장사다리펀드
	DSC 유망서비스산업펀드	2016.12.28	2024.12.27	580억원	한국산업은행
	DSC드림X청년창업펀드	2017.12.29	2025.12.28	500억원	한국모태펀드
	DSC초기기업성장지원펀드	2018.12.26	2028.12.25	1,200억원	성장사다리펀드
	DSC Tech 밸류업 펀드 1호	2019.10.29	2024.10.28	150억원	신탁
	DSC Tech 밸류업 펀드 2호	2020.09.17	2025.09.16	212억원	신탁
	DSC초기기업스케일업펀드	2020.12.02	2030.12.01	1,700억원	성장사다리펀드
	DSC세컨더리벤처펀드제2호	2021.02.18	2026.02.17	90억원	개인
	DSC세컨더리벤처펀드제3호	2021.04.19	2026.04.18	412억원	개인
	DSC세컨더리벤처펀드제4호	2021.06.21	2026.06.20	130억원	개인
	DSC Tech 밸류업 펀드 3호	2021.09.29	2026.09.28	238억원	신탁
	DSC Tech 밸류업 펀드 4호	2021.10.26	2026.10.25	250억원	신탁
	디에스씨도미넌스투자조합제1호	2021.12.03	2026.12.02	105억원	개인
	슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	2021.12.30	2031.12.29	800억원	성장사다리펀드
	DSC홈런펀드제1호	2022.08.17	2030.08.16	2,480억원	국민연금관리공단
합 계				10,617억원

투자조합의 주목적투자대상은 정책자금의 출자분야에 따라 상이하며, 현재 운영중인투자조합의 주투자대상은 초기기업을 중심으로 하고 있습니다. 2022년 8월 2,480억원 규모로 DSC홈런펀드제1호를 결성하였고, 전체 조합 중 5개의 조합(DSC드림제3호청년창업투자조합, DSC드림제4호성장사다리조합, KT-DSC창조경제청년 창업투자조합, 경기-DSC슈퍼맨투자조합1호, DSC드림X청년창업펀드)이 창업초기기업 투자를 주목적으로 하고 있으며, 성장성이 높은 스타트업의 Death Valley 극복을 위한 후속투자 (DSC Follow-on 성장사다리펀드, DSC초기기업성장지원펀드, DSC초기기업스케일업펀드)를 운용하며 초기기업의 투자 지원에 집중하고 있습니다. 그 밖에도 해외진출기업을 지원하기 위한 목적의 조합(글로벌ICT융합펀드)과 보건,의료 등 유망서비스를 영위하는 중소기업에 투자(DSC유망서비스산업펀드)하는 조합을 결성, 운영하고 있습니다.

당사는 회사의 설립부터 창업초기기업의 투자에 집중하고 있으며, 창업초기기업의 투자를 통해 벤처생태계 내 유망기업의 자금지원이라는 역할과 이를 통해 기업이 성장할 수 있도록 지원하고 있습니다. 이를 통해 당사가 운용하는 투자조합은 유망한 초기기업의 선제적 투자를 통해 수익률 향상 등을 꾀할 수 있다는 장점이 있으며, 당사는 조합설립 이후 빠른 투자자금 집행을 통해 벤처기업에 대한 자금 지원이라는 역할과 함께 신규조합 결성으로 조합운영에 따른 관리보수 수익과 투자수익 배분에 따른 추가 이익을 창출할 수 있는 강점을 가지고 있습니다.

나. 취급 업무 및 상품ㆍ서비스 개요

- 창업투자(VC)

① 창업투자조합의 결성 및 운용 : 기술집약형 중소기업에 대한 투자 및
수익실현을 목적으로 투자조합을 결성하고
업무집행조합원으로 관리업무 수행

② 벤처기업에 대한 투자

- 주식투자 : 벤처기업이 발행하는 주식의 인수

- 투자사채인수 : 벤처기업이 발행하는 CB(전환사채), BW(신주인수권부사채)

등의 인수

- Project 투자 : 기업과의 약정에 의해 매출액 또는 투자원금에 대한 일정율의
투자자금 사용료를 받게 되는 투자

③ 경영컨설팅 : 경영, 마케팅, 자금 및 기업공개 지원 등을 통한 지속적인
Value-up 서비스 제공

④ 투자기업의 해외시장 진출 지원

- 사모투자전문회사(PEF)의 설립 및 운용

- 기업인수합병(M&A)

- 특수인수목적회사(SPAC)의 설립 및 운용

다. 시장점유율 등

- 당기말 조합재원은 10,617억원이고, 조합재원 기준으로 상위 20개 창투사의 현황은 아래와 같습니다.

구분	창업투자회사	조합재원 (단위 : 억원)
1	한국투자파트너스	27,464
2	케이비인베스트먼트	19,754
3	다올인베스트먼트	14,193
4	아이엠엠인베스트먼트	13,766
5	인터베스트	12,550
6	에이티넘인베스트먼트	12,030
7	미래에셋벤처투자	11,842
8	LB인베스트먼트	11,148
9	소프트뱅크벤처스	11,004
10	스마일게이트인베스트먼트	10,990
11	디에스씨인베스트먼트	10,617
12	에스비아이인베스트먼트	10,599
13	신한벤처투자	9,653
14	컴퍼니케이파트너스	7,845
15	스톤브릿지벤처스	7,827
16	프리미어파트너스	7,255
17	티에스인베스트먼트	7,036
18	키움인베스트먼트	6,958
19	스틱벤처스	6,702
20	에스브이인베스트먼트	6,330

자료 : 2022년 12월말 기준, 중소기업창업투자회사전자공시(DIVA)

라. 조직도

조직도

마. 영업의 현황

(단위 : 백만원)

구 분	2023년 3분기 (제12기)	2022년 (제11기)	2021년 (제10기)
(1) 투자조합수익	17,438	30,246	25,555
1. 조합관리보수	10,868	13,010	10,008
2. 조합성과보수	2,458	8,386	5,138
3. 조합지분법이익	4,112	8,849	10,409
(2) 운용투자수익	200	23	-
1. 운용투자주식처분이익	200	23	-
(3) 기타의 영업수익	2,292	304	3,331
1. 이자수익	487	108	15
2. 단기매매증권평가이익	1,804	195	2,924
3. 배당금수익 등	1	1	392
합계	19,931	30,572	28,886

주1. 상기 재무정보는 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 별도 재무제표를 기준으로 작성되었습니다.
주2. 투자조합 수익은 당사가 업무집행조합원으로 운영중인 중소기업창업투자조합 및 한국벤처투자조합의 운영에 따른 관리보수, 성과보수 및 투자조합에 출자한 지분에 대한 평가로 구성되어 있습니다. 투자조합에 대한 당사의 지분율은 20% 미만이나회사가 업무집행조합원으로서 투자조합에 중대한 영향력을 행사할 수 있다고 판단하여 2014년부터 지분법을 적용하였습니다.
주3. 기타의 영업수익은 당사 보유 자체 자금에 대한 이자수익, 당사 자체 자금으로 투자를 진행한 상장사 주식에 대한 평가/처분/배당 관련 이익으로 구성되어 있습니다.

바. 자금조달실적

(단위 : 백만원)

구분	조달항목	2023년 3분기 (제12기)		2022년 (제11기)		2021년 (제10기)
구분	조달항목	잔액	비중(%)	잔액	비중(%)	잔액	비중(%)
원화자금	1. 자기자본	97,621	83.00%	92,682	85.61%	76,101	85.81%
	- 자본금	13,906	11.82%	13,906	12.84%	13,906	15.68%
	- 자본잉여금	4,058	3.45%	4,058	3.75%	4,058	4.587%
	- 기타자본	-3,843	-3.27%	-855	-0.79%	-855	-0.96%
	- 기타포괄손익누계액	612	0.52%	610	0.56%	449	0.51%
	- 이익잉여금	82,887	70.47%	74,963	69.24%	58,543	66.01%
	2. 타인자본	20,000	17.00%	15,583	14.39%	12,583	14.19%
	- 단기차입금	20,000	17.00%	15,000	13.86%	11,000	12.40%
	- 유동성장기부채	-	-	583	0.54%	1,000	1.13%
	- 장기차입금	-	-	-	-	583	0.66%
합 계		117,621	100.00%	108,265	100.00%	88,684	100.00%

주1. 상기 재무정보는 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 별도 재무제표를 기준으로 작성되었습니다.

사. 자금운용실적

(단위 : 백만원)

조달항목	2023년 3분기 (제12기)		2022년 (제11기)		2021년 (제10기)
조달항목	잔액	비중(%)	잔액	비중(%)	잔액	비중(%)
조합출자금 등	77,517	60.81%	67,989	56.73%	67,566	69.93%
매도가능금융자산	19,845	15.57%	22,622	18.88%	12,255	12.68%
유형자산	1,022	0.80%	1,049	0.87%	373	0.39%
현금및현금성자산	12,825	10.06%	6,182	5.16%	2,535	2.62%
기타	16,259	12.76%	22,003	18.36%	13,890	14.38%
합 계	127,468	100.00%	119,845	100.00%	96,619	100.00%

주1. 상기 재무정보는 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 별도 재무제표를 기준으로 작성되었습니다.
주2. 매도가능금융자산은 경영지원자산 및 당기손익인식금융자산 및 당기손익공정가치금융자산이 포함된 금액입니다.

아. 영업 종류별 현황

(1) 투자조합

(단위 : 백만원)

구 분	2023년 3분기 (제12기)	2022년 (제11기)	2021년 (제10기)
1. 지분법 적용 주식(주2)	77,517	67,989	67,543
- DSC드림제3호청년창업투자조합	431	401	456
- DSC드림제4호성장사다리조합	919	950	370
- KT-DSC창조경제청년창업투자조합	4,627	4,425	4,428
- 글로벌ICT융합펀드	590	423	893
- 경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	1,657	1,787	3,286
- DSC Follow-on 성장사다리펀드	4,970	5,025	5,344
- DSC유망서비스산업펀드	3,919	4,269	5,490
- DSC드림X청년창업펀드	4,537	5,177	5,174
- DSC초기기업성장지원펀드	16,700	15,183	15,499
- DSC Tech 밸류업 펀드 1호	1,110	1,055	950
- DSC Tech 밸류업 펀드 2호	1,595	1,655	1,688
- DSC초기기업스케일업펀드	9,982	9,681	9,763
- DSC세컨더리벤처펀드제2호	4,314	6,005	5,539
- DSC세컨더리벤처펀드제3호	-	-	3,234
- DSC세컨더리벤처펀드제4호	1,019	1,029	1,040
- DSC Tech 밸류업 펀드 3호	1,385	1,463	1,494
- DSC Tech 밸류업 펀드 4호	1,389	1,463	1,495
- 디에스씨도미넌스투자조합제1호	663	577	699
- 슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	2,615	1,351	700
- DSC홈런펀드제1호	15,095	6,071	-
2. 투자조합 수익	19,931	30,246	25,555
- 관리보수 수익	10,868	13,010	10,008
- 성과보수 수익	2,458	8,386	5,138
- 지분법 이익	4,112	8,849	10,409

주1. 상기 재무정보는 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 별도 재무제표를 기준으로 작성되었습니다.
주2. 각 시점별 장부금액으로, 지분법 평가가 반영된 금액 기준입니다.

(2) 운영중인 투자조합 현황

(단위 : 백만원)

구분	설립일	출자총액	DSC		운영 기간
구분	설립일	출자총액	출자금액	지분율	운영 기간
DSC드림제3호청년창업투자조합	2013.08.23	20,000	1,000	5.0%	8년
DSC드림제4호성장사다리조합	2014.01.22	35,000	3,000	8.6%	10년
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	2015.05.27	35,000	2,000	5.7%	8년
글로벌ICT융합펀드	2015.07.20	25,000	1,000	4.0%	8년
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	2015.08.03	20,000	2,000	10.0%	8년
DSC Follow-on 성장사다리펀드	2016.12.28	42,000	4,000	9.5%	8년
DSC유망서비스산업펀드	2016.12.28	58,000	5,000	8.6%	8년
DSC드림X청년창업펀드	2017.12.29	50,000	4,500	9.0%	8년
DSC초기기업성장지원펀드	2018.12.26	120,000	10,000	8.3%	10년
DSC Tech 밸류업 펀드 1호	2019.10.29	15,010	1,010	6.7%	5년
DSC Tech 밸류업 펀드 2호	2020.09.17	21,200	1,500	7.1%	5년
DSC초기기업스케일업펀드	2020.12.02	170,000	10,100	5.9%	10년
DSC세컨더리벤처펀드제2호	2021.02.18	9,000	1,700	18.9%	5년
DSC세컨더리벤처펀드제3호	2021.04.19	41,200	4,000	9.7%	5년
DSC세컨더리벤처펀드제4호	2021.06.21	13,000	1,100	8.5%	5년
DSC Tech 밸류업 펀드 3호	2021.09.29	23,800	1,500	6.3%	5년
DSC Tech 밸류업 펀드 4호	2021.10.26	25,000	1,500	6.0%	5년
디에스씨도미넌스투자조합제1호	2021.12.03	10,500	700	6.7%	5년
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	2021.12.30	80,000	2,800*	4.4%	10년
DSC홈런펀드제1호	2022.08.17	248,000	15,750*	12.7%	8년
합계		1,061,710	74,160	-	-

*출자금액은 2023년 9월 30일 기준 당사가 출자 완료한 금액 기준입니다.

(3) 매도가능증권

(단위 : 백만원)

구 분	2023년 3분기 (제12기)	2022년 (제11기)	2021년 (제10기)
1. 매도가능증권	19,845	22,622	12,255
- 당기손익-공정가치금융자산 (유동/비유동)	19,845	22,622	12,255
2. 수익(주2)	2,005	196	3,300
- 당기손익-공정가치금융자산처분이익	200	-	376
- 당기손익-공정가치금융자산평가이익	1,804	195	2,924
- 배당금 수익	1	1	-

주1. 상기 재무정보는 한국채택국제회계기준(K-IFRS) 별도 재무제표를 기준으로 작성되었습니다.
주2. 당사 자체 보유 자금으로 투자를 실시한 상장/비상장 주식의 평가/처분/배당 이익입니다.

3. 파생상품거래 현황

- 당사는 보고서 작성기준일 현재까지 해당사항 없습니다.

4. 영업설비

- 당사는 서울에 본사를 두고 있고 별도의 지점 등을 설치하지 않고 있으며, 당사가 보유하고 있는 토지 및 건물은 없습니다.

5. 재무건전성 등 기타 참고사항

가. 산업의 특성

벤처캐피탈은 잠재적으로 기술력이 높지만 자본과 경영여건이 취약한 연구개발, 기업설립 초기단계에 있는 벤처기업에게 자금과 경영서비스 등을 제공하고 인수합병(M&A), 상장(IPO)등을 통해서 투자자금을 회수하는 금융자본이며 동시에 금융회사라고 할 수 있습니다. 특히, 벤처캐피탈은 은행과 같은 자금 대출이 아닌 지분투자방식의 대표적인 투자자로서 벤처기업의 혁신을 이끄는 중요한 기능을 수행합니다.
국내 벤처캐피탈 산업은 민간 보다는 정부 주도하에 발전해 왔다고 볼 수 있습니다.정부는 1980년대 중반 이후 일률적인 대기업 위주의 정책에서 벗어나 중소기업에 대한 지원 정책을 강화하기 시작하였습니다. 다만 정부 및 관련 유관기관을 통한 지원에는 한계가 있었으며, 그 중에서도 기술개발 가능성 및 성장잠재력이 큰 창업중소기업에 대한 지원이 요구되었습니다. 이를 위해 1986년 벤처캐피탈의 근간이 되는 「중소기업창업 지원법」과 「신기술사업금융지원에관한법률」이 제정되었으며, 해당 법률의 제정으로 정책적 지원방안이 본격적으로 시작되었다고 할 수 있습니다. 특히, 해당 법률의 제정 및 시행을 통해서 벤처캐피탈 회사들이 인가를 받아 업무를 개시하게 되었습니다. 이후 벤처산업 육성을 위해 1997년 「벤처기업 육성에 관한 특별조치법」이 제정되며 강력한 벤처지원정책이 수립되고 코스닥시장이 새롭게 정비되며 벤처캐피탈 산업은 큰 폭의 성장을 이루게 됩니다. 2000년 초 벤처붐으로 인해 벤처기업이 증가하며, 벤처캐피탈의 신규 투자도 큰 폭으로 증가하였습니다. 그러나 벤처 붐 종료와 함께 관련 산업도 축소되는 모습을 보였으나, 10년간 한시적으로 적용예정이던 「벤처기업 육성에 관한 특별조치법」의 연장과 각 정부마다 벤처기업 및 창업투자에 대한 지원이 지속되며 벤처캐피탈 산업은 꾸준히 성장하며 주목받는 산업이 되었습니다.

나. 산업의 성장성

벤처캐피탈 산업은 모험 자본으로 창업 초기 벤처기업에 투자하여 성장과 발전을 통한 자본이득을 추구하므로, 주식이 거래될 수 있는 자본시장의 성숙이 그 성장의 필수요건입니다. 따라서, 정부에서는 시장 활성화를 위하여 벤처기업의 등록조건 완화, 양도차익 비과세 등의 세제지원 제도를 시행하고 있습니다.

다. 경기변동의 특성

당사가 영위하는 벤처캐피탈 사업은 투자자금을 모집하여 투자조합을 결성하고 벤처기업 등에 투자를 집행하고 투자기업의 관리와 기업가치 증대를 통해 투자회수 및 분배라는 일련의 활동으로 이루어져 있으며, 중장기적 국내외 경기변동 및 금융시장의 변화는 사업구조 전반에 걸쳐 직접적인 영향을 미칩니다.
경제 불확실성은 대외 의존도가 높은 국내 경제에도 부정적인 영향을 미칠 가능성이 존재합니다. 국내 경기 둔화 시 투자 대상 기업의 영업환경 변화로 인해 벤처캐피탈 산업에는 부정적인 요인으로 작용할 수 있습니다.
특히, 벤처캐피탈의 투자 회수에 있어 국내 주식시장 등을 둘러싼 대내외 변수는 투자금 회수에 악영향을 미칠 수 있습니다. 회수에 있어 주요 비중을 차지하는 IPO 및 주식매각/상환의 어려움은 투자금 회수에 있어 중요한 요소로 작용하고 있으며, 경기 불황 및 주식시장 침체로 투자회수가 정상적으로 이루어지지 않을 위험이 상존합니다.

라. 경쟁요소

당사가 영위하고 있는 창업투자회사는 창업투자회사의 등록요건이 점차 완화되어 시장 진입이 활발하게 진행됨에 따라 등록 회사 수는 지속적으로 증가하고 있으며 더불어 관리 감독 체계도 강화되고 있습니다. 2022년 12월 말 기준 231개, 2023년 9월말 240개의 창업투자회사가 등록, 운영 중입니다. (출처: VC Market Brief/KVCA)

마. 자원조달의 특성

벤처캐피탈의 투자재원은 크게 자체 자본금 및 잉여금, 외부자금 차입, 투자조합의 3가지로 구분할 수 있으며, 투자조합을 통한 투자재원 조달의 비중이 점차 증대되고 있는 상황입니다.

바. 벤처캐피탈의 분류

구분	근거법	관리감독기관	투자대상	설립요건
창업투자회사	벤처투자 촉진에관한법률	중소벤처기업부	창업기업/ 벤처기업	자본금 20억, 전문인력 2인, 독립된 사무실
신기술사업금융업자	여신전문 금융업법	금융위원회/ 금융감독원	신기술사업자	자본금 200억/전문투자회사 100억 준법감시인, 위험관리책임자 1인
벤처기업출자 유한회사 (LLC형 VC)	벤처기업 육성에 관한 특별조치법	중소벤처기업부	벤처기업	출자금총액이 결성금액의 1% 이상 전문인력 2인 or 3인
창업기획자 (액셀러레이터)	중소기업 창업지원법	중소벤처기업부	초기창업자/ 벤처기업	자본금 1억 전문인력 2인 기업 보육 공간
엔젤투자자	벤처기업 육성에 관한 특별조치법	중소벤처기업부	창업자/벤처기업	개인 전문엔젤투자자는 3년간 1억 이상 투자실적과 경력 등 요건 필요

사. 벤처캐피탈 펀드의 유형
중기부 소관인 창투사는 벤처투자조합, 기관전용 사모투자펀드를 결성할 수 있으며, 창업기획자(액셀러레이터)는 개인투자조합, 벤처투자조합을 결성할 수 있습니다.
또한, 금융위 소관인 신기사는 벤처투자조합, 신기술투자조합, 기관전용 사모투자펀드를 결성할 수 있습니다.

※ 창업투자조합과 한국벤처투자조합은 2020년 8월 12일 벤처투자 촉진에 관한 법률 시행 이후 벤처투자조합으로 일원화 되었습니다.

[ 운용 형태별 비교]

구 분	벤처투자조합	개인투자조합	신기술사업투자조합
관련근거	벤처투자촉진에관한법률		여신전문금융업법
결성주체	중소기업창업투자회사 신기술사업금융업자 LLC 외국투자회사 액셀러레이터	개인 창업기획자 신기술창업전문회사 산학연협력기술지주회사	신기술사업금융업자
설립방법	중소벤처기업부 등록		금융위원회 등록
주요 투자대상	창업자/벤처기업/중소기업	초기창업자/벤처기업	신기술사업자
주요 결성요건	최소 출자금 20억원 GP 최소출자비율 1% 존속기간 5년 이상	최소 출자금 1억원 GP 최소출자비율 5% 존속기간 5년 이상	명시적 조항 없음
행위제한	금융회사 등 지분 취득 비업무용 부동산 취득 상호출자제한기업집단에 대한 투자 특수관계인 거래, 유사수신행위 등		부동산 취득 제한 대주주와의 거래 제한 타금융기관에의 자금지원행위 금지
상장사 투자	GP가 운용하는 모든 벤처투자조합의 출자금액의 합의 20% 이내 각 벤처투자조합의 20% 이내	각 개인투자조합의 10% 이내	제한 없음
해외투자	자율투자 가능 (투자의무비율 준수 必)		제한 없음
투자 의무비율	GP가 운용중인 총자산 기준 40% 이상을 창업자 및 벤처기업에 투자 단, 창업기획자가 GP인 벤처투자조합은 40% 이상을 초기창업자에 투자	GP가 운용중인 총자산 기준 50% 이상을 창업자 및 벤처기업에 투자 단, 창업기획자가 GP인 개인투자조합은 50% 이상을 초기창업자에 투자	제한 없음

아. 관련제도
당사가 영위하고 있는 중소기업창업투자회사는 「벤처투자촉진에관한법률」에 의거 중소기업청에 등록된 상법상 주식회사로서 주요 업무로는 창업자(창업한지 7년 이내의 중소기업) 및 벤처기업에 대한 투자, 창업투자조합의 결성 및 업무의 집행, 해외기업의 주식 또는 지분인수 등 중소기업청장이 정하는 방법에 따른 해외투자, 창업보육센터 설립 및 운영이 있습니다.
2020년 8월 11일까지 벤처투자와 관련된 법률은 중소기업창업지원법(이하 “창업지원법”)과 벤처기업육성에 관한 특별조치법(이하 “벤처기업법”) 등에 분산되어 있었으나, 벤처투자 관련법을 통합하여 일원화함으로써 두 법률 사이의 규제 차이를 해소하고 그간의 불합리한 규제를 개선하는 내용을 담은 벤처투자 촉진에 관한 법률(이하 “벤촉법”)이 2020년 1월 9일 국회 본회의를 통과하여 2020년 8월 12일부터 시행되었습니다.

주요 신설제도	주요 내용
SAFE (조건부 지분인수계약)	기업의 가치를 정하기 어려운 창업초기기업에 대한 투자방식으로서 미국에서 활용되는 SAFE(Simple Agreement for Future Equity, 이하 “SAFE”)와 유사한 투자방식 투자계약 체결 시에는 투자단가의 결정방식에 대한 최소한의 조건만 결정하고, 취득할 주식의 규모, 최종 투자단가 등과 같은 나머지 구체적인 투자조건들은 후속 투자시의 기업가치 평가와 그 밖의 조건에 따라 확정되도록 하는 방식의 자금조달수단
행위제한 규정의 완화	제한되는 거래의 상대방이 대폭 축소됨 절차적으로 조합원 전원동의라는 절차를 거쳐 모든 거래를 허용함
전문개인투자자 등록제도	현재 「전문엔젤투자자 관리규정」(중소벤처기업부 고시)에 따라 시행되고 있는 전문개인투자자 확인제도를 법률상 등록제도로 변경
타투자기구들과의 협업 허용	자본시장법상의 투자기구들(투자매매업자, 투자중개업자, 집합투자업자 등)과 공동업무집행조합원이 가능해짐
SPC를 통한 투자의 명시적 허용	중소기업창업투자조합 또는 한국벤처투자조합이 SPC를 도관으로 하는 투자가 허용되는지 여부와 관련하여 실무에도 불구하고 명시적 허용 규정이 없어 혼선이 있었으나, 이를 명시적으로 도입하고 나아가 SPC의 자본금의 3배 범위 내에서 차입을 허용하는 안 발표
개인투자조합 투자의무 비율의 조정	개인투자조합은 종전에는 모든 자금을 창업자와 벤처기업에 대한 투자에 사용하여야 했음 벤촉법 시행 이후 등록 후 3년이 지난 날까지 출자금액의 50퍼센트 이내에서 대통령령으로 정하는 비율 이상을 창업자와 벤처기업에 대한 투자에 사용할 의무를 달성하면 그 외의 자금은 자유롭게 투자 가능
액셀러레이터 벤처투자조합 결성 허용	액셀러레이터는 개인투자조합만 결성할 수 있었음 벤촉법 시행 이후 개인투자조합뿐만 아니라 벤처투자조합도 결성하도록 허용 액셀러레이터 및 그 임직원이 직무 관련 정보를 이용하는 행위를 금지하는 조항 신설
창투사 투자 의무 비율의 조정	종전까지 창투사는 자본금 및 개별 펀드 별로 각각 창업자 및 벤처기업 등에 대해 투자할 의무가 있었음 벤촉법 시행 이후 창투사별로 운용 중인 총자산 전체를 기준으로 투자의무를 부과하는 것으로 변경 → 유연하고 전략적인 포트폴리오 구성 가능 해외투자 한도 규제 폐지 사채발행 한도 확대(자본금과 적립금 총액의 10배 → 20배) 창투사 및 그 임직원 등이 직무 관련 정보를 이용하는 행위를 금지하는 조항 신설
벤처투자조합	그간 유사한 성격의 창업지원법상의 중소기업창업투자조합(VF)과 벤처기업법상의 한국벤처투자조합(KVF)이 각각 다른 법을 적용받고 있었는 바, 벤촉법은 이를 벤처투자조합으로 일원화하고 각종 규제 완화 한국벤처투자조합과 달리 모태조합의 출자 없이도 결성 가능 GP의 전체 자본금 기준으로 50% 이상의 범위에서 대통령령으로 정하는 비율 이상을 투자하되, 개별 펀드별로 출자금액의 40% 범위에서 대통령령으로 정하는 비율 이상을 창업기업 등에 투자 의무투자비율을 달성한 경우 중견기업 및 해외에 대한 투자가 가능하며, 대통령령으로 정하는 비율 이내에서는 상장회사에도 투자 가능 벤처투자조합 출자자에 대한 손실보전 행위 금지
창업투자회사의 자회사로서 액셀러레이터, 사모전담 자산운용사 설립 가능	창업투자회사가 액셀러레이터 및 사모전담 자산운용사를 자회사로 둘 수 있는 법적 근거가 마련됨 과거에는 창투사가 투자기업의 주식을 지분을 50% 초과해 소유하는 것을 제한하고 있었음(50%를 초과한 지분을 보유할 경우 7년 이내에 해당 주식이나 지분 전부 매각 의무) (벤촉법 시행령 제26조제1항) 창투사가 창업기획자 등 중소벤처기업부장관이 정하여 고시하는 회사(액셀러레이터, 사모전담 자산운용사, 기업인수목적회사(SPAC), 해외투자목적 해외법인)를 계열회사로 편입하는 경우에는 행위제한에 대한 예외로 인정됨

자. 벤처투자금에 대한 세제지원

벤처투자자금에 대한 세제지원을 통해 벤처투자에 대한 인센티브를 부여하고 있습니다. 특히 당사가 영위하고 있는 중소기업창업투자회사에 대한 세제지원이 주를 이루고 있으며, 투자조합 출자자인 LP(유한책임조합원)에 대한 세제혜택으로 투자조합의 출자자 모집 등 투자조합 설립 및 운영에 있어 많은 이점으로 작용하고 있습니다.

[세제 지원 내용]

구분		내용
법인세	조세특례제한법 제13조제1항 및 제4항	- 창투사, 창업기획자, 벤처투자조합(창투사 등)이 창업자 및 벤처기업에 2025.12.31까지 출자함으로써 취득한 주식 및 출자 지분의 양도차익 비과세 - 창투사 등이 출자로 인해 창업자, 벤처기업으로부터 2025. 12.31까지 지급 받은 배당소득 비과세
법인세	조세특례제한법 제13조의2	- 내국법인이 벤처투자조합등을 통하여 벤처기업, 창업자 등 (기업의 설립 시 자본금으로 납입한 투자업체, 설립 후 7년 이내 유상증자하는 경우로서 증자대금을 납입한 투자업체)에 출자함으로써 취득한 주식의 경우 취득가액의 100분의 5에 상당하는 금액을 해당사업연도의 법인세에서 공제 - 일몰기일 : 2025.12.31까지
소득세	조세특례제한법 제14조제1항	- 개인이 창업투자회사에 직접 출자함으로써 취득한 주식, 출자지분의 양도차익 비과세 - 벤처투자조합이 창업자, 벤처기업에 출자함으로써 취득한 주식, 출자지분의 양도차익 비과세 - 일몰기일 : 2025.12.31까지
	조세특례제한법 제14조제4항 및 제5항	- 벤처투자조합이 조합원에게 소득(이자소득, 배당소득)을 지급할 때 소득세 원천징수 - 일몰기일 : 2025.12.31까지
	조세특례제한법 제16조 제1항	- 개인이 벤처투자조합에 출자한 금액의 10%를 종합소득에서 공제(1과세년도) - 일몰기일 : 2025.12.31까지
증권 거래세	조세특례제한법 제117조	- 창투사 및 벤처투자조합이 창업자, 벤처기업에 출자하여 취득한 주권 또는 지분을 양도하는 경우 증권거래세 비과세

차. 재무건전성
- 주요 재무 지표

(단위 : 백만원)

구 분	당기말	전기말
부채총계	29,847	27,164
자본총계	97,621	92,682
부채비율	30.57%	29.31%
유동자산	30,396	29,657
유동부채	23,973	20,536
유동비율	126.79%	144.41%

당분기말 개별 재무제표 기준, 당사의 부채비율은 30%대로 안정적으로 관리하고 있으며, 당기말 현재 당사의 유동비율은 126.8%입니다.

III. 재무에 관한 사항

1. 요약재무정보

가. 요약연결재무정보(K-IFRS)

(단위 : 원)

구 분	2023년 (제12기 3분기)	2022년 (제11기)	2021년 (제10기)
회계기준	K-IFRS	K-IFRS	K-IFRS
	2023년 9월말	2022년 12월말	2021년 12월말
[유동자산]	32,935,750,957	33,078,863,824	16,229,604,569
[창업투자자산]	83,957,623,514	74,675,738,030	72,303,241,642
[비유동자산]	16,251,673,043	18,052,529,783	13,319,846,529
자 산 총 계	133,145,047,514	125,807,131,637	101,852,692,740
[유동부채]	27,487,652,424	23,882,408,905	16,206,373,281
[비유동부채]	6,159,315,196	6,920,443,476	8,632,881,189
부 채 총 계	33,646,967,620	30,802,852,381	24,839,254,470
[지배기업소유지분]	97,620,611,749	92,682,098,732	76,100,675,743
자본금	13,905,701,500	13,905,701,500	13,905,701,500
자본잉여금	5,058,795,253	5,053,272,241	4,481,458,816
기타자본	(3,673,455,629)	(739,926,217)	(801,830,686)
기타포괄손익누계액	34,548,345	33,954,191	-
이익잉여금	82,295,022,280	74,429,097,017	58,515,346,113
[비지배기업소유지분]	1,877,468,145	2,322,180,524	912,762,527
자 본 총 계	99,498,079,894	95,004,279,256	77,013,438,270
부 채 와 자 본 총 계	133,145,047,514	125,807,131,637	101,852,692,740
	2023.01.01~ 2023.9.30	2022.01.01~ 2022.12.31	2021.01.01~ 2021.12.31
매출액	22,068,174,575	33,775,348,328	30,869,323,393
영업이익	9,489,422,305	18,844,849,182	16,614,045,404
법인세비용차감전순이익	9,516,768,357	19,362,276,404	16,557,340,893
연결 총 당기순이익	7,471,523,912	16,155,973,044	16,095,239,378
지배기업 소유주지분	7,865,925,263	15,795,815,434	15,985,245,663
비지배지분	(394,401,351)	360,157,610	109,993,715
주당순이익	292	573	582

나. 요약재무정보(K-IFRS)

(단위 : 원)

구 분	2023년 (제12기 3분기)	2022년 (제11기)	2021년 (제10기)
회계기준	K-IFRS	K-IFRS	K-IFRS
	2023년 9월말	2022년 12월말	2021년 12월말
[유동자산]	30,395,582,719	29,657,095,124	13,370,945,516
[창업투자자산]	77,516,901,775	67,988,768,201	67,566,091,696
[비유동자산]	19,555,134,758	22,199,971,723	15,682,289,908
자 산 총 계	127,467,619,252	119,845,835,048	96,619,327,120
[유동부채]	23,973,135,150	20,536,113,251	14,886,589,718
[비유동부채]	5,873,872,353	6,627,623,065	5,632,061,659
부 채 총 계	29,847,007,503	27,163,736,316	20,518,651,377
자본
Ⅰ.자본금	13,905,701,500	13,905,701,500	13,905,701,500
Ⅱ.자본잉여금	4,058,304,417	4,058,304,417	4,058,304,417
Ⅲ.기타자본	(3,843,319,067)	(855,169,257)	(855,169,257)
Ⅳ.기타포괄손익누계액	612,459,647	609,840,531	449,291,653
Ⅴ.이익잉여금	82,887,465,252	74,963,421,541	58,542,547,430
자 본 총 계	97,620,611,749	92,682,098,732	76,100,675,743
부 채 와 자 본 총 계	127,467,619,252	119,845,835,048	96,619,327,120
종속·관계·공동기업 투자주식의 평가방법	지분법	지분법	지분법
	2023.01.01~ 2023.9.30	2022.01.01~ 2022.12.31	2021.01.01~ 2021.12.31
매출액	19,930,658,453	30,572,289,626	28,885,769,667
영업이익	10,891,842,798	18,136,450,774	16,184,268,043
법인세비용차감전순이익	9,838,218,263	19,503,242,001	16,447,347,178
당기순이익	7,924,043,711	16,302,938,641	15,985,245,663
총포괄손익	7,926,662,827	16,463,487,519	16,341,295,783
주당순이익	294	592	582

2. 연결재무제표

2-1. 연결 재무상태표

연결 재무상태표

제 12 기 3분기말 2023.09.30 현재

제 11 기말 2022.12.31 현재

(단위 : 원)

	제 12 기 3분기말	제 11 기말
자산
유동자산	32,935,750,957	33,078,863,824
현금및현금성자산	14,585,476,816	9,286,802,912
단기금융상품	7,000,000,000	8,000,000,000
당기손익-공정가치금융자산	2,625,411,886	6,933,233,967
수취채권	8,719,251,975	8,843,022,543
기타유동자산	5,610,280	15,804,402
창업투자자산	83,957,623,514	74,675,738,030
투자실적자산	83,957,618,514	74,675,732,030
경영지원자산	5,000	6,000
비유동자산	16,251,673,043	18,052,529,783
당기손익-공정가치금융자산	10,219,355,779	7,689,206,924
관계기업에 대한 투자자산	1,876,411,900	1,832,760,890
유형자산	1,455,489,410	1,526,470,300
무형자산	1,291,533,334	1,351,533,334
비유동수취채권	1,201,494,000	5,390,447,385
기타비유동자산	207,388,620	262,110,950
자산총계	133,145,047,514	125,807,131,637
부채
유동부채	27,487,652,424	23,882,408,905
단기차입금	20,000,000,000	15,000,000,000
유동성장기부채		583,310,000
전환사채	3,148,895,577	3,080,385,596
기타금융부채	2,192,631,917	3,154,574,639
당기법인세부채	2,146,124,930	2,064,138,670
비유동부채	6,159,315,196	6,920,443,476
확정급여채무	19,522,222
비유동금융부채	3,252,899,671	3,252,294,614
이연법인세부채	2,886,893,303	3,668,148,862
부채총계	33,646,967,620	30,802,852,381
자본
지배기업소유지분	97,620,611,749	92,682,098,732
자본금	13,905,701,500	13,905,701,500
자본잉여금	5,058,795,253	5,053,272,241
기타자본구성요소	(3,673,455,629)	(739,926,217)
기타포괄손익누계액	34,548,345	33,954,191
이익잉여금(결손금)	82,295,022,280	74,429,097,017
비지배기업소유지분	1,877,468,145	2,322,180,524
자본총계	99,498,079,894	95,004,279,256
자본과부채총계	133,145,047,514	125,807,131,637

2-2. 연결 포괄손익계산서

연결 포괄손익계산서

제 12 기 3분기 2023.01.01 부터 2023.09.30 까지

제 11 기 3분기 2022.01.01 부터 2022.09.30 까지

(단위 : 원)

	제 12 기 3분기		제 11 기 3분기
	3개월	누적	3개월	누적
영업수익	6,350,651,813	22,068,174,575	7,410,303,164	33,959,958,788
투자수익			180,208,085	180,208,085
투자조합수익	5,782,926,102	19,430,308,381	6,823,016,000	33,426,278,006
운용투자수익		199,999,000		22,703,799
기타의영업수익	567,725,711	2,437,867,194	407,079,079	330,768,898
영업비용	3,485,375,546	12,578,752,270	3,981,443,084	11,342,579,298
투자조합비용		3,697,882,838	494,027,363	1,463,690,660
기타의영업비용	303,758,948	920,038,423	224,229,973	883,002,523
일반관리비	3,181,616,598	7,960,831,009	3,263,185,748	8,995,886,115
영업이익(손실)	2,865,276,267	9,489,422,305	3,428,860,080	22,617,379,490
기타이익	13,067,732	52,280,317	7,922,524	18,867,540
기타손실	21,700,650	68,168,705	5,066,019	25,472,735
관계기업투자손익	15,673,268	43,234,440	(19,234,589)	(20,051,001)
법인세비용(수익)	565,615,016	2,045,244,445	519,801,387	4,220,066,920
법인세비용차감전순이익(손실)	2,872,316,617	9,516,768,357	3,412,481,996	22,590,723,294
당기순이익(손실)	2,306,701,601	7,471,523,912	2,892,680,609	18,370,656,374
당기순이익(손실)의 귀속
지배기업의 소유주에게 귀속되는 당기순이익(손실)	2,261,283,693	7,865,925,263	2,525,446,775	17,911,028,150
비지배지분에 귀속되는 당기순이익(손실)	45,417,908	(394,401,351)	367,233,334	459,628,224
기타포괄손익		594,154	(31,238,747)	110,755,560
당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익)		594,154	(31,238,747)	110,755,560
지분법자본변동		594,154	(31,238,747)	110,755,560
당기손익으로 재분류되지 않는항목(세후기타포괄손익)
총포괄손익	2,306,701,601	7,472,118,066	2,861,441,862	18,481,411,934
포괄손익의 귀속
포괄손익, 지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분	2,261,283,693	7,866,519,417	2,494,208,028	18,021,783,710
포괄손익, 비지배지분	45,417,908	(394,401,351)	367,233,334	459,628,224
주당손익
기본주당이익(손실) (단위 : 원)	84.0	292.0	92.0	650.0
희석주당이익(손실) (단위 : 원)	84.0	292.0	92.0	650.0

2-3. 연결 자본변동표

연결 자본변동표

제 12 기 3분기 2023.01.01 부터 2023.09.30 까지

제 11 기 3분기 2022.01.01 부터 2022.09.30 까지

(단위 : 원)

	자본
	지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분						비지배지분	자본 합계
	자본금	자본잉여금	기타자본구성요소	기타포괄손익누계액	이익잉여금	지배기업의 소유주에게 귀속되는 지분 합계	비지배지분	자본 합계
2022.01.01 (기초자본)	13,905,701,500	4,481,458,816	(801,830,686)		58,515,346,113	76,100,675,743	912,762,527	77,013,438,270
종속기업지분변동		571,813,425				571,813,425	1,013,921,711	1,585,735,136
주식선택권			58,395,232			58,395,232	33,718,863	92,114,095
자기주식의 취득
총포괄손익：
당기순이익(손실)					17,911,028,150	17,911,028,150	459,628,224	18,370,656,374
지분법자본변동				110,755,560		110,755,560		110,755,560
2022.09.30 (기말자본)	13,905,701,500	5,053,272,241	(743,435,454)	110,755,560	76,426,374,263	94,752,668,110	2,420,031,325	97,172,699,435
2023.01.01 (기초자본)	13,905,701,500	5,053,272,241	(739,926,217)	33,954,191	74,429,097,017	92,682,098,732	2,322,180,524	95,004,279,256
종속기업지분변동		5,523,012				5,523,012	(75,523,012)	(70,000,000)
주식선택권			54,620,398			54,620,398	25,211,984	79,832,382
자기주식의 취득			(2,988,149,810)			(2,988,149,810)		(2,988,149,810)
총포괄손익：				594,154	7,865,925,263	7,866,519,417	(394,401,351)	7,472,118,066
당기순이익(손실)					7,865,925,263	7,865,925,263	(394,401,351)	7,471,523,912
지분법자본변동				594,154		594,154		594,154
2023.09.30 (기말자본)	13,905,701,500	5,058,795,253	(3,673,455,629)	34,548,345	82,295,022,280	97,620,611,749	1,877,468,145	99,498,079,894

2-4. 연결 현금흐름표

연결 현금흐름표

제 12 기 3분기 2023.01.01 부터 2023.09.30 까지

제 11 기 3분기 2022.01.01 부터 2022.09.30 까지

(단위 : 원)

	제 12 기 3분기	제 11 기 3분기
영업활동현금흐름	3,492,222,613	5,037,142,757
당기순이익(손실)	7,471,523,912	18,370,656,374
당기순이익에 대한 조정	384,103,383	(10,411,380,114)
영업활동으로 인한 자산 부채의 변동	(1,305,475,188)	(926,039,613)
이자수취	300,539,978	56,322,755
이자지급(영업)	(614,973,312)	(301,552,225)
배당금수취(영업)	840,000	800,000
법인세환급(납부)	(2,744,336,160)	(1,751,664,420)
투자활동현금흐름	722,112,101	(3,011,875,009)
단기금융상품의 처분	5,000,000,000
유형자산의 처분		2,000,000
비유동대여금의감소	103,211,000	12,346,000
보증금의 감소	80,216,000
단기금융상품의 취득	(4,000,000,000)
관계기업에 대한 투자자산의 취득		(1,000,000,000)
유형자산의 취득	(132,371,099)	(33,020,009)
무형자산의 취득		(1,023,200,000)
비유동대여금의 증가	(300,000,000)	(917,051,000)
보증금의 증가	(28,943,800)	(52,950,000)
재무활동현금흐름	1,084,339,190	4,299,901,149
종속기업유상증자		500,000,000
단기차입금의 증가	5,000,000,000	5,000,000,000
비지배지분의 처분	130,000,000	948,259,222
리스부채의 지급	(274,201,000)	(273,111,861)
유동성장기부채의 상환	(583,310,000)	(749,970,000)
임대보증금의 감소		(13,000,000)
비지배지분의 취득	(200,000,000)	(1,112,276,212)
자기주식의 취득	(2,988,149,810)
현금및현금성자산의순증가(감소)	5,298,673,904	6,325,168,897
기초현금및현금성자산	9,286,802,912	5,311,099,655
기말현금및현금성자산	14,585,476,816	11,636,268,552

3. 연결재무제표 주석

제12(당) 3분기말 2023년 9월 30일 현재

제11(전) 기말 2022년 12월 31일 현재

디에스씨인베스트먼트 주식회사와 그 종속기업

1. 일반사항

(1) 지배기업의 개요

디에스씨인베스트먼트 주식회사(이하 "지배기업"라 함)는 중소기업창업지원을 목적사업으로 2012년 1월 18일에 설립되었으며, 중소기업창업지원법의 규정에 의거하여2012년 2월 14일자로 중소벤처기업부에 중소기업창업투자회사로 등록하였습니다.

지배기업은 2016년 12월 19일 코스닥시장에 상장하였습니다. 한편, 창업 엑셀러레이팅 및 극초기기업 투자를 위하여 (주)슈미트를 2017년 4월 설립하였으며, VC ERP구축을 위하여 2022년 5월 똑똑(주)를 설립하였습니다. 보고기간 종료일 현재 2개 기업이 종속기업으로 분류되고 있습니다.

보고기간 종료일 현재 자본금은 13,906백만원이며, 본사소재지와 주요 사업내용은 다음과같습니다.

1) 본사소재지 : 서울특별시 성동구 뚝섬로1길 10, 3층

2) 주요 사업내용 : 중소기업 창업자에 대한 투자 및 융자, 중소기업창업투자조합 등 의 관리
3) 대표이사 : 윤건수

4) 주요 주주 및 지분율

(단위 : 주)

주주명	당3분기말		전기말
주주명	주식수	지분율	주식수	지분율
대표이사 외 4인	7,544,153	27.13%	6,861,783	24.67%
자기주식	1,015,278	3.65%	262,172	0.94%
기타 주주	19,251,972	69.22%	20,687,448	74.39%
합 계	27,811,403	100.00%	27,811,403	100.00%

(2) 종속기업의 현황

1) 보고기간 종료일 현재 지배회사의 종속기업의 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

회사명	자본금	보통주 지분율(%)	결산월	업종	소재지
(주)슈미트	4,049,995	68.42%	12월	창업 엑셀러레이팅	한 국
똑똑(주)	2,000,000	78.50%	12월	정보시스템 구축	한 국

2) 보고기간 종료일 현재 연결재무제표 작성대상 종속기업의 주요 재무현황은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

회사명	자산총액	부채총액	영업수익	분기순손익
(주)슈미트	9,122,902	3,762,755	2,115,523	(795,687)
똑똑(주)	899,366	40,426	-	(754,298)

3) 연결재무제표 작성기준일과 종속기업의 결산일

연결재무제표의 작성기준일은 지배기업의 결산일이며, 지배기업과 종속기업(이하 지배기업과 종속기업을 일괄하여 '연결회사'라 함)의 결산일은 동일합니다.

4) 연결회사의 비지배지분에 대한 정보

보고기간 종료일 현재 연결회사의 주요 비지배지분에 대한 정보는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	(주)슈미트	똑똑(주)
비지배지분이 보유한 소유지분율	31.58%	21.50%
누적 비지배지분	1,692,796	184,672
비지배지분에 귀속되는 당기순손익	(251,287)	(143,114)
비지배지분에 귀속되는 총포괄손익	(251,287)	(143,114)

2. 연결재무제표 작성기준

분기연결재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었으며연차재무제표에서 요구되는 정보에 비하여 적은 정보를 포함하고 있습니다. 분기연결재무제표는 보고기간말 현재 유효한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었으며, 분기연결재무제표를 작성하기 위하여 채택한 중요한 회계정책은 별도의 언급이 없는한 전기 연차연결재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일하게 적용되었습니다.

3. 금융상품의 범주 및 상계

(1) 금융자산의 범주

<당3분기말>

(단위 : 천원)

금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산	합 계
현금및현금성자산	-	14,585,477	14,585,477
단기금융상품	-	7,000,000	7,000,000
당기손익-공정가치금융자산	12,844,768	-	12,844,768
수취채권	-	9,920,746	9,920,746
상각후원가측정금융자산	-	176,799	176,799
투자실적자산(투자주식)	299,235	-	299,235
경영지원자산(투자주식)	5	-	5
합 계	13,144,008	31,683,022	44,827,030

<전기말>

(단위 : 천원)

금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산	합 계
현금및현금성자산	-	9,286,803	9,286,803
단기금융상품	-	8,000,000	8,000,000
당기손익-공정가치금융자산	14,622,441	-	14,622,441
수취채권	-	14,233,470	14,233,470
상각후원가측정금융자산	-	221,593	221,593
투자실적자산(투자주식)	299,235	-	299,235
경영지원자산(투자주식)	6	-	6
합 계	14,921,682	31,741,866	46,663,548

(2) 금융부채의 범주

<당3분기말>

(단위 : 천원)

금융부채	당기손익-공정가치 측정 금융부채	상각후원가로 평가하는 금융부채	합 계
단기차입금	-	20,000,000	20,000,000
기타금융부채	46,545	2,146,087	2,192,632
전환사채	1,509	3,147,387	3,148,896
비유동금융부채	-	3,252,900	3,252,900
합 계	48,054	28,546,374	28,594,428

<전기말>

(단위 : 천원)

금융부채	당기손익-공정가치 측정 금융부채	상각후원가로 평가하는 금융부채	합 계
단기차입금	-	15,000,000	15,000,000
유동성장기부채	-	583,310	583,310
기타금융부채	89,775	3,064,800	3,154,575
전환사채	40,686	3,039,700	3,080,386
비유동금융부채	-	3,252,295	3,252,295
합 계	130,461	24,940,105	25,070,566

(3) 금융상품 범주별 순손익

<당3분기>

(단위 : 천원)

구분	이자수익	이자비용(*1)	배당수익	처분손익	평가손익
당기손익-공정가치측정 금융자산	-	-	840	-	1,646,737
상각후원가로 측정하는 금융자산	564,516	-	-	-	-
당기손익-공정가치측정 금융부채	-	-	-	-	82,407
상각후원가로 측정하는 금융부채	-	(826,398)	-	-	-
합 계	564,516	(826,398)	840	-	1,729,144

(*1) 유효이자율 상각에 의한 이자비용을 포함하고 있습니다.

<전3분기>

(단위 : 천원)

구 분	이자수익	이자비용(*1)	배당수익	처분손익	평가손익
당기손익-공정가치측정 금융자산	-	-	800	(3,561)	22,573
상각후원가로 측정하는 금융자산	73,625	-	-	-	-
당기손익-공정가치측정 금융부채	-	-	-	-	(53,466)
상각후원가로 측정하는 금융부채	-	(455,189)	-	-	-
합 계	73,625	(455,189)	800	(3,561)	(30,893)

(*1) 유효이자율 상각에 의한 이자비용을 포함하고 있습니다.

4. 공정가치

(1) 공정가치 서열체계 및 측정방법

공정가치란 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격을 의미합니다. 공정가치 측정은 측정일에 현행 시장 상황에서 자산을 매도하거나 부채를 이전하는 시장참여자 사이의 정상거래에서의 가격을 추정하는 것으로, 연결회사는 공정가치 평가시 시장정보를 최대한 사용하고, 관측 가능하지 않은 변수는 최소한으로 사용하고 있습니다.

연결회사는 공정가치로 측정되는 자산·부채를 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라 다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.

- 수준1
활성시장에서 공시되는 가격을 공정가치로 측정하는 자산·부채의 경우 동 자산·부채의 공정가치는 수준1로 분류됩니다. 공정가치가 수준1로 분류되는 자산은 당기손익-공정가치금융자산이 있습니다.

- 수준2
가치평가기법을 사용하여 자산·부채의 공정가치를 측정하는 경우, 모든 유의적인 투입변수가 시장에서 관측한 정보에 해당하면 자산·부채의 공정가치는 수준2로 분류됩니다. 자산공정가치가 수준2로 분류되는 자산·부채는 파생상품자산(부채)이 있으며, 동 자산(부채)의 공정가치를 결정하기 위하여 경영진은 옵션가치결정모형을 이용하였습니다.

- 수준3
가치평가기법을 사용하여 자산·부채의 공정가치를 측정하는 경우, 하나 이상의 유의적인투입변수가 시장에서 관측불가능한 정보에 해당하면 동 금융상품의 공정가치는 수준3으로 분류됩니다. 자산공정가치가 수준3로 분류되는 자산는 투자주식이 있습니다. 공정가치를 결정하기 위해 이용할 수 있는 더 최근의 정보가 불충분하며 가능한 공정가치 측정치의 범위가 넓은 상황 하에서 원가를 공정가치의 적절한 추정치로 판단하였습니다.

자산·부채의 공정가치는 자체적으로 개발한 내부평가모형을 통해 평가한 값을 사용하거나 독립적인 외부평가기관이 평가한 값을 제공받아 사용하고 있습니다.

(2) 보고기간 종료일 현재 재무상태표에 공정가치로 측정되는 자산·부채의 공정가치 서열체계별 공정가치 금액은 다음과 같습니다.

<당3분기말>

(단위 : 천원)

구 분	장부금액	공정가치
구 분	장부금액	수준1	수준2	수준3	합 계
<자산>
공정가치로 측정되는 금융자산
당기손익-공정가치금융자산	12,844,768	167,139	12,677,629	-	12,844,768
투자실적자산(투자주식)	299,235	-	-	299,235	299,235
경영지원자산(투자주식)	5	-	-	5	5
합 계	13,144,008	167,139	12,677,629	299,240	13,144,008
<부채>
공정가치로 측정되는 금융부채
파생상품부채	46,545	-	46,545	-	46,545
전환권대가	1,509	-	1,509	-	1,509
합 계	48,054	-	48,054	-	48,054

<전기말>

(단위 : 천원)

구 분	장부금액	공정가치
구 분	장부금액	수준1	수준2	수준3	합 계
<자산>
공정가치로 측정되는 금융자산
당기손익-공정가치금융자산	14,622,441	120,120	14,502,321	-	14,622,441
투자실적자산(투자주식)	299,235	-	-	299,235	299,235
경영지원자산(투자주식)	6	-	-	6	6
합 계	14,921,682	120,120	14,502,321	299,241	14,921,682
<부채>
공정가치로 측정되는 금융부채
파생상품부채	89,775	-	89,775	-	89,775
전환권대가	40,686	-	40,686	-	40,686
합 계	130,461	-	130,461	-	130,461

경영진은 재무상태표상 상각후원가로 측정되는 금융상품의 장부금액은 공정가치와 근사하다고 판단하고 있습니다

(3) 공정가치 서열체계 수준 2 관련 공시

보고기간말 현재 재무상태표에서 공정가치로 측정된 자산·부채 중 공정가치 서열체계 수준 2으로 분류된 항목의 가치평가기법, 투입변수 및 유의적이지만 관측가능하지 않은 투입변수에 대한 범위 등은 다음과 같습니다.

<당3분기말>

(단위 : 천원)

구 분	공정가치	가치평가기법	투입변수
당기손익-공정가치금융자산	12,677,629	DCF, 이항모형	주가지수, 할인율 등
파생상품부채	46,545	이항모형	주가지수, 할인율 등
전환권대가	1,509	이항모형	주가지수, 할인율 등

<전기말>

(단위 : 천원)

구 분	공정가치	가치평가기법	투입변수
당기손익-공정가치금융자산	14,502,321	DCF, 이항모형	주가지수, 할인율 등
파생상품부채	89,775	이항모형	주가지수, 할인율 등
전환권대가	40,686	이항모형	주가지수, 할인율 등

한편, 당3분기와 전기 중 수준1과 수준2 및 수준3 사이의 유의적인 이동은 없습니다.

5. 현금및현금성자산

보고기간 종료일 현재 현금및현금성자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
현금	302	728
보통예금	6,712,752	7,271,312
정기예금	5,000,000	-
MMF	2,049,171	1,000,000
기타금융상품	823,252	1,014,763
합 계	14,585,477	9,286,803

6. 당기손익-공정가치 금융자산

보고기간 종료일 현재 당기손익-공정가치 금융자산의 내용은 다음과 같습니다.

<당3분기말>

(단위 : 천원)

구 분	취득원가 (기초금액)	공정가치	장부금액	평가손익
(주)유한양행	120,120	167,139	167,139	47,019
HYUN(舊유레카)자산운용펀드	1,879,222	2,458,272	2,458,272	579,050
당기손익-공정가치금융자산 합 계(유동성)	1,999,342	2,625,411	2,625,411	626,069
비욘드(舊유리치)자산운용펀드)	2,244,506	2,498,445	2,498,445	253,939
아스트라자산운용펀드	2,092,301	2,594,486	2,594,486	502,185
가우스자산운용펀드	1,816,906	2,020,022	2,020,022	203,116
트러스톤ESG펀드	1,044,975	887,723	887,723	(157,252)
엘엔에스자산운용펀드	1,000,000	1,017,460	1,017,460	17,460
마제스티코스닥벤처펀드	1,000,000	1,201,220	1,201,220	201,220
당기손익-공정가치금융자산 합 계(비유동성)	9,198,688	10,219,356	10,219,356	1,020,668

<전기말>

(단위 : 천원)

구 분	취득원가 (기초금액)	공정가치	장부금액	평가손익
(주)유한양행	124,200	120,120	120,120	(4,080)
특정금전신탁	4,000,000	4,000,000	4,000,000	-
HYUN(舊유레카)자산운용펀드	2,808,023	2,813,114	2,813,114	5,091
당기손익-공정가치금융자산 합 계(유동성)	6,932,223	6,933,234	6,933,234	1,011
비욘드(舊유리치)자산운용펀드	2,298,271	2,244,506	2,244,506	(53,765)
아스트라자산운용펀드	2,351,763	2,436,221	2,436,221	84,458
가우스자산운용펀드	1,858,787	1,963,505	1,963,505	104,718
트러스톤ESG펀드	1,393,708	1,044,975	1,044,975	(348,733)
당기손익-공정가치금융자산 합 계(비유동성)	7,902,529	7,689,207	7,689,207	(213,322)

7. 수취채권 및 기타비유동자산

보고기간 종료일 현재 수취채권 및 기타비유동자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말		전기말
구 분	유동	비유동	유동	비유동
미수금	8,441,791	-	8,821,936	4,385,742
미수수익	277,461	-	21,087	-
선급부가세	5,610	-	15,804	-
대여금	-	1,201,494	-	1,004,705
보증금	-	176,799	-	221,593
선급비용	-	30,590	-	40,518
합 계	8,724,862	1,408,883	8,858,827	5,652,558

8. 창업투자자산

(1) 보고기간 종료일 현재 창업투자자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
창업투자조합출자금	83,658,383	74,376,497
투자주식	299,235	299,235
합 계	83,957,618	74,675,732

1) 보고기간 종료일 현재 창업투자조합출자금의 내용은 다음과 같습니다.

<당3분기말>

(단위 : 천원)

회사명	출자 좌수	지분율	취득원가	순자산 지분가액	장부금액	보고기간 종료일	관계의 성격	측정방법
DSC드림제3호청년창업투자조합	10	5.00%	165,200	430,635	430,635	2023.9.30	펀드	지분법
DSC드림제4호성장사다리조합	300	8.57%	188,062	918,991	918,991
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	2,000	5.71%	740,000	4,627,386	4,627,386
글로벌ICT융합펀드	1,000	4.00%	404,000	589,960	589,960
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	2,000	10.00%	440,000	1,657,196	1,657,196
DSC Follow-on 성장사다리펀드	4,000	9.52%	2,244,000	4,969,867	4,969,867
DSC유망서비스산업펀드	5,000	8.62%	2,067,500	3,918,707	3,918,707
DSC드림X청년창업펀드	4,500	9.00%	3,294,000	4,537,572	4,537,572
DSC초기기업성장지원펀드	10,000	8.33%	9,220,000	16,700,318	16,700,318
DSC테크밸류업펀드1호	1,010	6.73%	1,010,000	1,110,590	1,110,590
DSC테크밸류업펀드2호	1,500	7.08%	1,500,000	1,594,928	1,594,928
DSC초기기업스케일업펀드	10,100	5.94%	9,772,760	9,981,724	9,981,724
DSC세컨더리벤처펀드제2호	1,700	18.89%	1,581,000	4,313,910	4,313,910
DSC세컨더리벤처펀드제4호	1,100	8.46%	1,061,500	1,018,761	1,018,761
DSC테크밸류업펀드3호	1,500	6.30%	1,438,800	1,384,623	1,384,623
DSC테크밸류업펀드4호	1,500	6.00%	1,441,800	1,388,666	1,388,666
디에스씨도미넌스투자조합제1호	700	6.67%	700,000	663,251	663,251
DSC홈런펀드제1호	31,500	12.70%	15,750,000	15,094,600	15,094,600
슈미트밸류업개인벤처조합제1호	300	8.11%	300,000	190,148	190,148
슈미트밸류업개인벤처조합제2호	350	9.46%	350,000	246,235	246,235
슈미트밸류업개인벤처조합제3호	300	7.14%	300,000	239,821	239,821
슈미트밸류업개인벤처조합제4호	300	15.00%	300,000	265,973	265,973
슈미트밸류업개인투자조합제5호	200	6.67%	200,000	179,975	179,975
슈미트밸류업개인투자조합제6호	150	6.00%	150,000	135,747	135,747
슈미트밸류업개인투자조합제7호	200	5.26%	200,000	194,735	194,735
슈미트밸류업개인투자조합제8호	250	5.62%	250,000	243,309	243,309
슈미트밸류업개인투자조합제9호	250	5.81%	250,000	243,682	243,682
슈미트밸류업개인투자조합제10호	250	5.43%	250,000	235,471	235,471
슈미트밸류업개인투자조합제11호	250	5.15%	250,000	238,579	238,579
슈미트밸류업개인투자조합제12호	450	8.49%	450,000	432,641	432,641
슈미트밸류업개인투자조합제13호	400	7.27%	400,000	392,815	392,815
슈미트밸류업개인투자조합제14호	600	10.71%	600,000	596,595	596,595
슈미트밸류업개인투자조합제15호	600	11.11%	600,000	598,251	598,251
슈미트팔로우온개인벤처조합제1호	150	9.55%	150,000	141,630	141,630
슈미트마이스터벤처투자조합1호	500	5.56%	453,000	445,074	445,074
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	5,000	6.25%	3,830,000	3,736,017	3,736,017
합 계			62,301,622	83,658,383	83,658,383

(주)	연결회사의 창업투자조합출자금의 지분율은 20% 미만이나, 연결회사가 업무집행조합원으로서 투자조합에 유의적 영향력을 행사할 수 있다고 판단하여 지분법을 적용하였습니다.

<전기말>

(단위 : 천원)

회사명	출자 좌수	지분율 (%)	취득원가	순자산 지분가액	장부금액	보고기간 종료일	관계의 성격	측정방법
DSC드림제3호청년창업투자조합	10	5.00%	165,200	401,021	401,021	2022.12.31	펀드	지분법
DSC드림제4호성장사다리조합	300	8.57%	188,062	949,689	949,689
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	2,000	5.71%	840,000	4,424,606	4,424,606
글로벌ICT융합펀드	1,000	4.00%	404,000	422,910	422,910
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	2,000	10.00%	560,000	1,787,052	1,787,052
DSC Follow-on 성장사다리펀드	4,000	9.52%	2,628,000	5,025,149	5,025,149
DSC유망서비스산업펀드	5,000	8.62%	2,462,500	4,268,913	4,268,913
DSC드림X청년창업펀드	4,500	9.00%	3,636,000	5,177,126	5,177,126
DSC초기기업성장지원펀드	10,000	8.33%	9,220,000	15,183,211	15,183,211
DSC테크밸류업펀드1호	1,010	6.73%	1,010,000	1,054,997	1,054,997
DSC테크밸류업펀드2호	1,500	7.08%	1,500,000	1,655,161	1,655,161
DSC초기기업스케일업펀드	10,100	5.94%	10,100,000	9,681,809	9,681,809
DSC세컨더리벤처펀드제2호	1,700	18.89%	1,581,000	6,004,941	6,004,941
DSC세컨더리벤처펀드제4호	1,100	8.46%	1,061,500	1,028,558	1,028,558
DSC테크밸류업펀드3호	1,500	6.30%	1,500,000	1,462,774	1,462,774
DSC테크밸류업펀드4호	1,500	6.00%	1,500,000	1,462,596	1,462,596
디에스씨도미넌스투자조합제1호	700	6.67%	700,000	576,819	576,819
DSC홈런펀드제1호	31,500	12.70%	6,300,000	6,070,764	6,070,764
슈미트밸류업개인벤처조합제1호	300	8.11%	300,000	525,764	525,764
슈미트밸류업개인벤처조합제2호	350	9.46%	350,000	556,756	556,756
슈미트밸류업개인벤처조합제3호	300	7.14%	300,000	614,400	614,400
슈미트밸류업개인벤처조합제4호	300	15.00%	300,000	629,055	629,055
슈미트밸류업개인투자조합제5호	200	6.67%	200,000	325,152	325,152
슈미트밸류업개인투자조합제6호	150	6.00%	150,000	236,466	236,466
슈미트밸류업개인투자조합제7호	200	5.26%	200,000	257,660	257,660
슈미트밸류업개인투자조합제8호	250	5.62%	250,000	333,045	333,045
슈미트밸류업개인투자조합제9호	250	5.81%	250,000	366,440	366,440
슈미트밸류업개인투자조합제10호	250	5.43%	250,000	240,738	240,738
슈미트밸류업개인투자조합제11호	250	5.15%	250,000	243,959	243,959
슈미트밸류업개인투자조합제12호	450	8.49%	450,000	441,217	441,217
슈미트밸류업개인투자조합제13호	400	7.27%	400,000	398,216	398,216
슈미트팔로우온개인벤처조합제1호	150	9.55%	150,000	143,358	143,358
슈미트마이스터벤처투자조합1호	500	5.56%	478,000	496,651	496,651
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	5,000	6.25%	2,000,000	1,929,524	1,929,524
합 계			51,634,262	74,376,497	74,376,497

(주)	연결회사의 창업투자조합출자금의 지분율은 20% 미만이나, 연결회사가 업무집행조합원으로서 투자조합에 유의적 영향력을 행사할 수 있다고 판단하여 지분법을 적용하였습니다.

2) 당3분기 및 전기 중 창업투자조합출자금 등의 변동내용은 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	배당금 등 수령액	취득/처분으로 인한 증감	지분법이익(손실)	분기말잔액
DSC드림제3호청년창업투자조합	401,021	-		29,614	430,635
DSC드림제4호성장사다리조합	949,689	-		(30,698)	918,991
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	4,424,606	(100,000)		302,780	4,627,386
글로벌ICT융합펀드	422,910	-		167,050	589,960
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	1,787,052	(103,360)		(26,496)	1,657,196
DSC Follow-on 성장사다리펀드	5,025,149	(228,000)		172,718	4,969,867
DSC유망서비스산업펀드	4,268,913	(695,700)		345,494	3,918,707
DSC드림X청년창업펀드	5,177,126	(1,348,200)		708,646	4,537,572
DSC초기기업성장지원펀드	15,183,211	-		1,517,107	16,700,318
DSC테크밸류업펀드1호	1,054,997	-		55,593	1,110,590
DSC테크밸류업펀드2호	1,655,161	-		(60,233)	1,594,928
DSC초기기업스케일업펀드	9,681,809	(327,240)		627,155	9,981,724
DSC세컨더리벤처펀드제2호	6,004,941	(66,733)		(1,624,298)	4,313,910
DSC세컨더리벤처펀드제4호	1,028,558	-		(9,797)	1,018,761
DSC테크밸류업펀드3호	1,462,774	(131,100)		52,949	1,384,623
DSC테크밸류업펀드4호	1,462,596	(120,000)		46,070	1,388,666
디에스씨도미넌스투자조합제1호	576,819	-		86,432	663,251
DSC홈런펀드제1호	6,070,764	-	9,450,000	(426,164)	15,094,600
슈미트밸류업개인벤처조합제1호	525,764	(135,791)	-	(199,825)	190,148
슈미트밸류업개인벤처조합제2호	556,756	(245,000)	-	(65,521)	246,235
슈미트밸류업개인벤처조합제3호	614,400	(85,714)	-	(288,865)	239,821
슈미트밸류업개인벤처조합제4호	629,055	-	-	(363,082)	265,973
슈미트밸류업개인투자조합제5호	325,152	-	-	(145,177)	179,975
슈미트밸류업개인투자조합제6호	236,466	-	-	(100,719)	135,747
슈미트밸류업개인투자조합제7호	257,660	-	-	(62,925)	194,735
슈미트밸류업개인투자조합제8호	333,045	-	-	(89,736)	243,309
슈미트밸류업개인투자조합제9호	366,440	-	-	(122,758)	243,682
슈미트밸류업개인투자조합제10호	240,738	-	-	(5,267)	235,471
슈미트밸류업개인투자조합제11호	243,959	-	-	(5,380)	238,579
슈미트밸류업개인투자조합제12호	441,217	-	-	(8,576)	432,641
슈미트밸류업개인투자조합제13호	398,216	-	-	(5,401)	392,815
슈미트밸류업개인투자조합제14호	-	-	600,000	(3,405)	596,595
슈미트밸류업개인투자조합제15호	-	-	600,000	(1,749)	598,251
슈미트팔로우온개인벤처조합제1호	143,358	-	-	(1,728)	141,630
슈미트마이스터벤처투자조합1호	496,651	(25,000)	-	(26,577)	445,074
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	1,929,524	-	1,830,000	(23,507)	3,736,017
합 계	74,376,497	(3,611,838)	12,480,000	413,724	83,658,383

<전기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	배당금 등 수령액	취득/처분으로 인한 증감	지분법이익(손실)	지분법자본변동	기말잔액
DSC드림제3호청년창업투자조합	455,972	(100,000)	-	45,049	-	401,021
DSC드림제4호성장사다리조합	370,248	(370,500)	-	949,941	-	949,689
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	4,427,661	-	-	(3,055)	-	4,424,606
글로벌ICT융합펀드	892,818	(446,442)	-	(23,466)	-	422,910
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	3,285,604	(592,000)	-	(906,552)	-	1,787,052
DSC Follow-on 성장사다리펀드	5,344,234	(1,606,580)	-	1,287,495	-	5,025,149
DSC유망서비스산업펀드	5,489,808	(2,723,000)	-	1,502,105	-	4,268,913
DSC드림X청년창업펀드	5,173,847	(1,615,500)	-	1,618,779	-	5,177,126
DSC초기기업성장지원펀드	15,499,313	(780,000)	-	463,898	-	15,183,211
DSC테크밸류업펀드1호	949,891	-	-	105,106	-	1,054,997
DSC테크밸류업펀드2호	1,687,920	-	-	(32,759)	-	1,655,161
DSC초기기업스케일업펀드	9,763,156	-	-	(81,347)	-	9,681,809
DSC세컨더리벤처펀드제2호	5,539,315	(482,009)	-	947,635	-	6,004,941
DSC세컨더리벤처펀드제3호	3,234,476	(5,163,777)	-	1,929,301	-	-
DSC세컨더리벤처펀드제4호	1,039,832	-	-	(11,274)	-	1,028,558
DSC테크밸류업펀드3호	1,494,335	-	-	(31,561)	-	1,462,774
DSC테크밸류업펀드4호	1,495,437	-	-	(32,841)	-	1,462,596
디에스씨도미넌스투자조합제1호	699,164	-	-	(122,345)	-	576,819
DSC홈런펀드제1호	-	(35,201)	6,300,000	(209,223)	15,188	6,070,764
슈미트밸류업개인벤처조합제1호	578,230	-	-	(52,466)	-	525,764
슈미트밸류업개인벤처조합제2호	599,881	-	-	(43,125)	-	556,756
슈미트밸류업개인벤처조합제3호	427,826	-	-	186,574	-	614,400
슈미트밸류업개인벤처조합제4호	451,663	-	-	177,392	-	629,055
슈미트밸류업개인투자조합제5호	278,277	-	-	46,875	-	325,152
슈미트밸류업개인투자조합제6호	193,318	-	-	43,148	-	236,466
슈미트밸류업개인투자조합제7호	211,403	(23,913)	-	70,170	-	257,660
슈미트밸류업개인투자조합제8호	248,438	(24,325)	-	108,932	-	333,045
슈미트밸류업개인투자조합제9호	264,252	(43,616)	-	145,804	-	366,440
슈미트밸류업개인투자조합제10호	247,475	-	-	(6,737)	-	240,738
슈미트밸류업개인투자조합제11호	-	-	250,000	(6,041)	-	243,959
슈미트밸류업개인투자조합제12호	-	-	450,000	(8,783)	-	441,217
슈미트밸류업개인투자조합제13호	-	-	400,000	(1,784)	-	398,216
슈미트팔로우온개인벤처조합제1호	145,794	-	-	(2,436)	-	143,358
슈미트마이스터벤처투자조합1호	491,552	(22,000)	-	27,099	-	496,651
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	999,351	-	1,000,000	(69,827)	-	1,929,524
합 계	71,980,491	(14,028,863)	8,400,000	8,009,681	15,188	74,376,497

3) 보고기간 종료일 현재 창업투자조합출자금의 요약재무정보는 다음과같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

기업명	자산	부채	자본	매출	분기순손익
DSC드림제3호청년창업투자조합	8,616,004	3,300	8,612,704	1,099,428	592,289
DSC드림제4호성장사다리조합	10,721,566	-	10,721,566	704,606	(358,140)
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	81,079,266	100,000	80,979,266	10,659,107	5,298,656
글로벌ICT융합펀드	14,957,219	208,220	14,748,999	5,151,779	4,176,249
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	16,571,951	-	16,571,951	1,802,914	(264,959)
DSC Follow-on 성장사다리펀드	52,600,988	417,377	52,183,611	4,228,014	1,813,542
DSC유망서비스산업펀드	45,870,330	413,351	45,456,979	8,669,365	4,007,725
DSC드림X청년창업펀드	50,964,516	547,041	50,417,475	13,686,154	7,873,841
DSC초기기업성장지원펀드	202,065,482	1,661,660	200,403,822	28,195,446	18,205,288
DSC테크밸류업펀드1호	16,704,299	199,397	16,504,902	1,596,628	826,183
DSC테크밸류업펀드2호	22,833,671	292,017	22,541,654	569,465	(851,297)
DSC초기기업스케일업펀드	170,061,902	2,052,688	168,009,214	13,801,412	10,556,067
DSC세컨더리벤처펀드제2호	22,939,594	101,250	22,838,344	353,321	(8,599,224)
DSC세컨더리벤처펀드제4호	12,072,404	32,500	12,039,904	81	(115,777)
DSC테크밸류업펀드3호	22,088,969	119,603	21,969,366	1,761,942	840,127
DSC테크밸류업펀드4호	23,269,428	125,000	23,144,428	1,715,879	767,831
디에스씨도미넌스투자조합제1호	9,988,128	39,375	9,948,753	1,418,455	1,296,476
DSC홈런펀드제1호	120,080,035	1,240,000	118,840,035	375,096	(3,355,193)
슈미트밸류업개인벤처조합제1호	2,367,902	22,741	2,345,161	1,212,642	(2,464,506)
슈미트밸류업개인벤처조합제2호	2,626,835	23,782	2,603,053	2,320,049	(692,652)
슈미트밸류업개인벤처조합제3호	3,445,609	88,126	3,357,483	1,112,824	(4,044,116)
슈미트밸류업개인벤처조합제4호	1,815,613	42,459	1,773,154	348	(2,420,545)
슈미트밸류업개인투자조합제5호	2,725,815	26,188	2,699,627	1,152	(2,177,653)
슈미트밸류업개인투자조합제6호	2,278,075	15,625	2,262,450	1,257	(1,678,649)
슈미트밸류업개인투자조합제7호	3,733,149	33,172	3,699,977	15,239	(1,195,574)
슈미트밸류업개인투자조합제8호	4,363,161	32,262	4,330,899	14,869	(1,597,309)
슈미트밸류업개인투자조합제9호	4,222,521	31,175	4,191,346	20,457	(2,111,434)
슈미트밸류업개인투자조합제10호	4,372,825	40,156	4,332,669	2,165	(96,915)
슈미트밸류업개인투자조합제11호	4,663,584	35,162	4,628,422	5,454	(104,376)
슈미트밸류업개인투자조합제12호	5,141,252	45,708	5,095,544	13,600	(101,008)
슈미트밸류업개인투자조합제13호	5,441,087	39,875	5,401,212	57,504	(74,262)
슈미트밸류업개인투자조합제14호	5,611,176	42,955	5,568,221	86,904	(31,779)
슈미트밸류업개인투자조합제15호	5,418,014	33,750	5,384,264	65,654	(15,736)
슈미트팔로우온개인벤처조합제1호	1,500,599	18,211	1,482,388	1	(18,089)
슈미트마이스터벤처투자조합1호	8,065,337	54,000	8,011,337	206,657	(478,382)
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	60,198,756	422,500	59,776,256	1,669,395	(376,109)

<전기말>

(단위 : 천원)

기업명	자산	부채	자본	영업수익	당기순손익
DSC드림제3호청년창업투자조합	8,024,705	4,290	8,020,415	4,789,660	900,987
DSC드림제4호성장사다리조합	11,079,706	-	11,079,706	14,367,704	11,082,650
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	77,792,593	361,983	77,430,610	19,930,661	(53,456)
글로벌ICT융합펀드	15,135,925	4,563,175	10,572,750	1,840,804	(586,639)
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	18,018,504	147,993	17,870,511	3,164,110	(9,065,520)
DSC Follow-on 성장사다리펀드	53,400,268	636,198	52,764,070	27,647,774	13,518,699
DSC유망서비스산업펀드	50,179,737	660,363	49,519,374	32,558,516	17,424,413
DSC드림X청년창업펀드	59,355,722	832,088	57,523,634	30,557,233	17,986,428
DSC초기기업성장지원펀드	184,459,784	2,261,250	182,198,534	67,639,655	5,566,771
DSC테크밸류업펀드1호	15,955,248	276,529	15,678,719	2,701,561	1,562,025
DSC테크밸류업펀드2호	23,601,430	208,479	23,392,951	5,544,278	(462,992)
DSC초기기업스케일업펀드	163,683,255	722,108	162,916,147	11,348,431	(1,369,213)
DSC세컨더리벤처펀드제2호	31,827,801	36,940	31,790,681	25,684,482	5,016,890
DSC세컨더리벤처펀드제3호	-	-	-	42,795,709	19,871,802
DSC세컨더리벤처펀드제4호	12,191,371	35,690	12,155,681	24,767	(133,244)
DSC테크밸류업펀드3호	23,331,550	122,190	23,209,360	611,730	(500,762)
DSC테크밸류업펀드4호	24,508,946	132,349	24,376,597	589,540	(547,349)
디에스씨도미넌스투자조합제1호	8,697,753	45,476	8,652,277	819,996	(1,835,176)
DSC홈런펀드제1호	49,628,001	1,832,773	47,795,228	129,679	(1,566,749)
슈미트밸류업개인벤처조합제1호	6,485,521	1,100	6,484,421	2,000	(647,085)
슈미트밸류업개인벤처조합제2호	5,915,458	29,753	5,885,705	82	(455,898)
슈미트밸류업개인벤처조합제3호	8,625,799	24,200	8,601,599	3,457,959	2,612,039
슈미트밸류업개인벤처조합제4호	4,194,799	1,100	4,193,699	1,705,516	1,182,614
슈미트밸류업개인투자조합제5호	4,894,880	17,600	4,877,280	797,132	703,119
슈미트밸류업개인투자조합제6호	3,948,500	7,401	3,941,099	796,619	719,137
슈미트밸류업개인투자조합제7호	4,921,590	26,038	4,895,552	1,457,242	1,333,235
슈미트밸류업개인투자조합제8호	5,935,589	7,382	5,928,507	2,081,010	1,938,983
슈미트밸류업개인투자조합제9호	6,312,664	9,885	6,302,779	2,647,023	2,507,839
슈미트밸류업개인투자조합제10호	4,455,985	526,400	4,429,585	21,537	(123,953)
슈미트밸류업개인투자조합제11호	4,736,343	3,545	4,732,798	18,473	(117,202)
슈미트밸류업개인투자조합제12호	5,221,528	24,976	5,196,552	19,023	(103,448)
슈미트밸류업개인투자조합제13호	5,479,534	4,060	5,475,474	25,007	(24,526)
슈미트팔로우온개인벤처조합제1호	1,501,026	550	1,500,476	17	(25,497)
슈미트마이스터벤처투자조합1호	8,996,553	56,834	8,939,719	714,983	487,776
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	31,300,614	428,249	30,872,365	584,897	(1,117,236)

(2) 보고기간 종료일 현재 투자주식의 내용은 다음과 같습니다.

<당3분기말>

(단위 : 주, 천원)

회사명	주식수	지분율(%)	취득원가	공정가치	장부금액
(주)수버킷	1,167	6.25%	100,028	1	1
(주)큐리진	111	1.42%	199,234	199,234	199,234
(주)오토엘	471	1.00%	100,000	100,000	100,000
합 계			399,262	299,235	299,235

<전기말>

(단위 : 주, 천원)

회사명	주식수	지분율(%)	취득원가	공정가치	장부금액
(주)수버킷	1,167	6.25%	100,028	1	1
(주)큐리진	111	1.42%	199,234	199,234	199,234
(주)오토엘	471	1.00%	100,000	100,000	100,000
합 계			399,262	299,235	299,235

9. 경영지원자산

보고기간 종료일 현재 경영지원자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 주, 천원)

회사명	주식수	지분율(%)	취득원가	공정가치 (순자산가치)	장부금액	손상차손
(주)리텍	13,714	7.63%	139,966	1	1	139,965
(주)케이튜터	13,333	6.83%	82,625	1	1	82,624
(주)블루골드	1,522	9.15%	10,209	1	1	10,208
(주)옐로모바일	148,990	2.97%	2	1	1	1
(주)미래테크	43,000	1.46%	1	1	1	-
합 계			232,803	5	5	232,798

10. 관계기업투자

(1) 보고기간 종료일 현재 관계기업투자의 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

회사명	보통주 지분율	취득가액	장부가액
한국제11호 기업인수목적(주)	16.61%	1,000,000	1,876,412

(*) 관련활동을 지시하는 현재의 능력을 보유하고 있지 않아 지배력이 없다고 판단하였고, 관계기업투자로 분류하였습니다.

(2) 당3분기와 전기 중 관계기업투자의 변동내용은 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	취득	처분	지분법이익(손실)	지분법자본변동	기말평가액
한국제11호 기업인수목적(주)	1,832,761	-	-	43,234	417	1,876,412

<전기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	취득	처분	지분법이익(손실)	지분법자본변동	기말잔액
한국제11호 기업인수목적(주)	-	1,000,000	699,758	(8,991)	141,994	1,832,761

(3) 보고기간 종료일 현재 관계기업투자 요약재무정보는 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	자산	부채	자본	영업수익	분기순손익
한국제11호 기업인수목적(주)	12,250,076	954,076	11,296,000	-	260,271

<전기>

(단위 : 천원)

구 분	자산	부채	자본	영업수익	당기순손익
한국제11호 기업인수목적(주)	11,894,718	858,990	11,035,728	-	46,718

(4) 당3분기와 전기 중 관계기업투자 평가에 따른 기타포괄손익누계액의 변동내역은다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	당기증감	손익반영액	분기말잔액
지분법자본변동	18,766	417	177	19,360

<전기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	당기증감	손익반영액	잉여금반영액	기말잔액
지분법자본변동	-	141,994	(5,293)	(117,935)	18,766

11. 유형자산

당3분기와 전3분기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구분	기초잔액	취득 및 자본적지출	처분	대체증감 (*1)	감가상각비	분기말잔액
취득원가:
사용권자산	2,710,246	-	-	98,161	-	2,808,407
시설장치	1,142,613	-	-	-	-	1,142,613
차량운반구	-	93,332	-	-	-	93,332
비품	104,533	39,039	-	-	-	143,572
소 계	3,957,392	132,371	-	98,161	-	4,187,924
감가상각누계액:
사용권자산	(1,270,118)	-	-	-	(246,957)	(1,517,075)
시설장치	(1,104,110)	-	-	-	(33,244)	(1,137,354)
차량운반구	-	-	-	-	(8,084)	(8,084)
비품	(56,694)	-	-	-	(13,228)	(69,922)
소 계	(2,430,922)	-	-	-	(301,513)	(2,732,435)
장부금액:
사용권자산	1,440,128	-	-	98,161	(246,957)	1,291,332
시설장치	38,503	-	-	-	(33,244)	5,259
차량운반구	-	93,332	-	-	(8,084)	85,248
비품	47,839	39,039	-	-	(13,228)	73,650
합 계	1,526,470	132,371	-	98,161	(301,513)	1,455,489

(*1) 당3분기 리스계약 변경(임대료 조정)에 따른 증감액입니다.

<전3분기>

(단위 : 천원)

구분	기초잔액	취득 및 자본적지출	처분	대체증감 (*1)	감가상각비	분기말잔액
취득원가:
사용권자산	1,300,593	-	-	199,061	-	1,499,654
시설장치	1,142,613	-	-	-	-	1,142,613
차량운반구	22,310	-	(22,310)	-	-	-
비품	65,719	33,020	-	-	-	98,739
소 계	2,531,235	33,020	(22,310)	199,061	-	2,741,006
감가상각누계액:
사용권자산	(907,661)	-	-	-	(269,404)	(1,177,065)
시설장치	(870,348)	-	-	-	(192,353)	(1,062,701)
차량운반구	(13,386)	-	13,386	-	-	-
비품	(48,068)	-	-	-	(6,840)	(54,908)
소 계	(1,839,463)	-	13,386	-	(468,597)	(2,294,674)
장부금액:
사용권자산	392,932	-	-	199,061	(269,404)	322,589
시설장치	272,265	-	-	-	(192,353)	79,912
차량운반구	8,924	-	(8,924)	-	-	-
비품	17,651	33,020	-	-	(6,840)	43,831
합 계	691,772	33,020	(8,924)	199,061	(468,597)	446,332

(*1) 전3분기 리스계약 변경(임대료 조정)에 따른 증감액입니다.

12. 무형자산

(1) 당3분기와 전3분기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	증가	감소	손상차손	분기말잔액
회원권	998,200	-	-	-	998,200
기타무형자산	353,333	-	(60,000)	-	293,333
합 계	1,351,533	-	(60,000)	-	1,291,533

<전3분기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	증가	감소	손상차손	분기말잔액
회원권	375,000	623,200	-	-	998,200
기타무형자산	-	400,000	(26,667)	-	373,333
합 계	375,000	1,023,200	(26,667)	-	1,371,533

(2) 비한정 내용연수의 무형자산 손상검사

연결회사는 비한정 내용연수를 가진 무형자산인 회원권에 대하여 손상검사를 수행하였습니다. 당3분기 중 손상차손으로 인식한 금액은 없으며, 전기 이전에 106,695천원의 손상차손을 인식하였습니다. 회원권의 회수가능액은 순공정가치와 사용가치 중에서 큰 금액이며, 순공정가치가 존재한다면 이를 사용하고, 존재하지 않는다면 순공정가치 및 사용가치를 합리적으로 산정하여 회수가능액을 결정하였습니다.

13. 리스자산 및 부채

(1) 리스계약

연결회사는 건물, 차량운반구를 리스하였으며 평균리스기간은 약 5년입니다. 연결회사는 리스기간 만료시 리스한 건물을 구매할 수 있는 매수선택권을 가지고 있지 않습니다.

(2) 보고기간 종료일 현재 리스와 관련하여 재무상태표에 인식된 사용권자산의 내역은 다음과 같습니다.

<당3분기말>

(단위 : 천원)

구 분	건물	차량운반구	합계
취득금액	2,388,697	419,710	2,808,407
감가상각누계액	(1,234,441)	(282,634)	(1,517,075)
장부금액	1,154,256	137,076	1,291,332

<전기말>

(단위 : 천원)

구 분	건물	차량운반구	합계
취득금액	2,290,535	419,709	2,710,244
감가상각누계액	(1,040,318)	(229,799)	(1,270,117)
장부금액	1,250,217	189,910	1,440,127

(3) 리스자산 및 부채와 관련하여 당3분기와 전3분기 중 손익으로 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기	전3분기
사용권자산 감가상각비	246,957	269,403
리스부채 이자비용	63,612	13,173

(4) 보고기간 종료일 현재 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기		전기
구 분	최소리스료	최소리스료의 현재가치	최소리스료	최소리스료의 현재가치
1년 이내	368,470	314,756	355,562	344,074
1년 초과	1,091,241	968,784	1,265,997	1,059,423
소 계	1,459,711	1,283,540	1,621,559	1,403,497

(5) 당3분기 중 리스부채로 인식한 리스계약에서 발생한 총 현금유출은 274,201천원입니다.

(6) 보고기간 종료일 현재 리스부채의 유동성분류 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
유동부채	314,756	344,074
비유동부채	968,784	1,059,423
합 계	1,283,540	1,403,497

14. 차입금

(1) 보고기간 종료일 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	차입처	연이자율(%)	당3분기말	전기말
운영자금	산업은행 외	5.03 ~ 6.21	20,000,000	15,000,000

보고기간 종료일 현재 산업은행 차입금과 관련하여 지배회사의 대표이사로부터 보증을 제공받고있습니다.

(2) 보고기간 종료일 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	차입처	연이자율(%)	당3분기말	전기말
운영자금	농협은행	-	-	583,310
1년 이내 만기 도래 분			-	(583,310)
합 계			-	-

15. 기타금융부채

보고기간 종료일 현재 기타금융부채의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
<유동기타금융부채>
미지급금	38,870	-
예수금	111,201	143,744
미지급비용	1,681,260	2,576,981
리스부채	314,756	344,074
파생상품부채	46,545	89,775
소 계	2,192,632	3,154,574
<비유동금융부채>
리스부채	968,784	1,059,423
성과보수충당부채	2,284,115	2,192,871
소 계	3,252,899	3,252,294

16. 전환사채

(1) 전환사채의 내역

(단위 : 천원)

구 분	내 역	당3분기말	전기말
제1회 전환사채 ((주)슈미트)	액면금액	3,000,000	3,000,000
	가산 : 전환권대가	1,509	40,686
	가산 : 사채상환할증금	649,959	649,959
	차감 : 전환권조정	(502,572)	(610,259)
	장부가액	3,148,896	3,080,386

(2) 보고기간 종료일 현재 전환사채의 주요 발행조건은 다음과 같습니다.

구 분	내 역
사채의 종류	주식회사 슈미트 제1회 기명식 무보증 사모 전환사채
사채의 액면금액	3,000,000,000원
발행일	2021년 12월 03일
만기일	2026년 12월 03일
표면이자율	0%
만기보장수익률	4%
전환권 행사로 인해 발행할 주식수	보통주 90,006주
전환가액	주당 33,330원 (액면가액 5,000원)
전환청구기간	사채발행일 이후 12개월이 경과한 날로부터 사채만기일 전일까지
조기상환청구권 (Put-Option)	사채권자는 사채의 발행일로부터 36개월이 경과하는 날부터 사채원금의 50% 이내에서 만기전 조기상환을 요구할 수 있음(조기상환수익율 : 연복리 4%)

(3) 보고기간 종료일 현재 전환사채의 세부내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
장부가액	3,148,896	3,080,386

(단위 : 천원)

구분	당3분기	전3분기
법인세비용 차감전계속사업손익	9,516,768	22,590,723
당기손익에 포함된 평가손익	82,407	(53,466)
평가손익 제외 법인세비용차감전계속사업손익	9,434,361	22,644,189

17. 자본금과 자본잉여금

(1) 자본금

1) 보고기간 종료일 현재 지배기업의 자본금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
발행할주식의 총수	48,000,000주	48,000,000주
1주당 액면금액	500원	500원
발행한 주식수	27,811,403주	27,811,403주
보통주자본금	13,905,702	13,905,702

2) 당3분기 중 지배기업의 자본금과 주식발행초과금의 변동은 없습니다.

(2) 자본잉여금

보고기간 종료일 현재 연결회사 자본잉여금의 구성내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
주식발행초과금	4,014,467	4,014,467
자기주식처분이익	43,837	43,837
기타자본잉여금	1,000,491	994,968
합 계	5,058,795	5,053,272

18. 기타자본

(1) 보고기간 종료일 현재 기타자본의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
주식선택권	169,863	115,243
자기주식	(3,843,319)	(855,169)
합 계	(3,673,456)	(739,926)

(2) 당3분기와 전기 중 기타자본의 변동내용은 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구분	기초잔액	증가	감소	분기말잔액
주식선택권	115,243	54,620	-	169,863
자기주식	(855,169)	(2,988,150)	-	(3,843,319)
합 계	(739,926)	(2,933,530)	-	(3,673,456)

<전기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	증가	감소	기말잔액
주식선택권	53,339	61,904	-	115,243
자기주식	(855,169)	-	-	(855,169)
합 계	(801,830)	61,904	-	(739,926)

(3) 연결회사는 자사주식의 가격안정을 위하여 당사의 주식을 취득하여 기타자본항목으로 계상하고 있으며, 향후 시장 상황에 따라 처분할 예정입니다. 보고기간 종료일 현재 자기주식의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	내 역
주 식 수	1,015,278주
취 득 가 액	3,843,319

(4) 주식기준보상제도

1) 주식기준보상 약정의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 주)

약정유형	대상자	부여일	부여수량	최장만기	결제방식	가득조건
3차-주가차액보상권부여	직원	2021년 6월 4일	95,727	2028년 6월 3일	신주교부형	3년 근무

2) 당3분기와 전기 중 주식선택권의 변동내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 주, 원)

구 분	당3분기		전기
구 분	수량	가중평균 행사가격	수량	가중평균 행사가격
기초	95,727	5,500	110,454	5,500
부여	-	-	-	-
상실	-	-	(14,727)	5,500
행사	-	-	-	-
만기소멸	-	-	-	-
기말	95,727	5,500	95,727	5,500

3) 연결회사는 공정가치접근법을 적용하여 보상원가를 산정하였으며, 공정가치 산정에 사용된 방법과 가정은 다음과 같습니다.

(단위 : 원)

구분	3차-주가차액보상권 부여
가중평균주가	4,329
행사가격	5,000
기대주가변동성(주1)	12.94%
옵션만기	7년
기대배당금	-
무위험이자율(주2)	1.97%
공정가치	3,345

(주1) 3차 주식선택권은 종속기업인 (주)슈미트가 발행한 주식선택권으로, 기대주가변동성을 추정하기 위해 지배기업의 과거 주가변동성을 이용하여 산정하였습니다.

(주2) 무위험이자율은 7년 만기 국고채 이자율을 이용하였습니다.

4) 당3분기와 전3분기 중 보상원가의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기	전3분기
총비용 :
주식결제형관련부문	79,832	92,114

19. 기타포괄손익누계액

(1) 보고기간 종료일 현재 기타포괄손익누계액의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
지분법자본변동	34,548	33,954

(2) 당3분기와 전기 중 기타포괄손익누계액의 변동내용은 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	당기증감	법인세효과	잉여금반영액	분기말잔액
지분법자본변동	33,954	417	177	-	34,548

<전기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	당기증감	법인세효과	잉여금반영액	기말잔액
지분법자본변동	-	157,182	(5,293)	(117,935)	33,954

20. 이익잉여금

보고기간 종료일 현재 이익잉여금의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
미처분이익잉여금	82,295,022	74,429,097

21. 영업수익 및 영업비용

(1) 당3분기 및 전3분기 중 영업수익의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기		전3분기
구 분	3 개월	누적	3 개월	누적
(1) 투자수익	-	-	180,208	180,208
1. 당기손익-공정가치 금융자산 평가이익	-	-	180,208	180,208
(2) 투자조합수익	5,782,926	19,430,308	6,823,016	33,426,278
1. 조합지분법이익	854,868	4,111,608	-	17,097,517
2. 조합관리보수	4,172,028	12,860,282	3,923,579	10,788,858
3. 조합성과보수	756,030	2,458,418	2,899,437	5,539,903
(3) 운용투자수익	-	199,999	-	22,704
1. 운용투자주식처분이익	-	199,999	-	22,704
(4) 기타의 영업수익	567,726	2,437,867	407,079	330,769
1. 이자수익	144,273	531,391	32,100	60,672
2. 배당금수익	-	840	-	800
3. 파생상품평가이익	-	82,407	-	-
4. 단기매매증권처분이익	-	-	-	346
5. 단기매매증권평가이익	415,533	1,803,989	369,999	225,979
6. 임대료수익	7,920	19,240	4,980	42,972
합 계	6,350,652	22,068,174	7,410,303	33,959,959

(2) 당3분기 및 전3분기 중 영업비용의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기		전3분기
구 분	3 개월	누적	3 개월	누적
(1) 투자조합비용	-	3,697,883	494,027	1,463,691
1. 조합지분법손실	-	3,697,883	494,027	1,463,691
(2) 기타의영업비용	303,759	920,038	224,230	883,002
1. 이자비용	303,759	762,786	160,284	442,016
2. 파생상품평가손실	-	-	-	53,466
3. 단기매매증권처분손실	-	-	-	3,907
4. 단기매매증권평가손실	-	157,252	63,946	383,613
(3) 일반관리비	3,181,617	7,960,831	3,263,186	8,995,886
1. 인건비	2,106,209	5,139,886	2,531,160	6,222,734
2. 일반관리비	1,075,408	2,820,945	732,026	2,773,152
합 계	3,485,376	12,578,752	3,981,443	11,342,579

1) 당3분기와 전3분기 중 일반관리비의 세부내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기		전3분기
구 분	3 개월	누적	3 개월	누적
1. 인건비	2,106,209	5,139,886	2,531,160	6,222,734
급여	1,874,918	4,676,057	2,385,261	5,819,769
퇴직급여	231,291	463,829	145,899	402,965
2. 일반관리비	1,075,408	2,820,945	732,026	2,773,152
복리후생비	422,726	793,840	164,826	478,785
보험료	36,394	104,989	25,666	57,529
여비교통비	51,070	164,093	47,108	92,098
통신비	11,174	32,235	10,721	31,732
세금과공과	7,276	24,791	25,806	74,465
지급임차료 및 관리비	56,708	164,822	53,385	155,406
무형자산상각비	20,000	60,000	26,667	26,667
감가상각비	95,144	301,513	174,803	468,596
홍보활동비	12,200	59,700	3,300	17,600
교육훈련비	947	7,322	2,864	5,214
지급수수료	253,970	763,408	63,552	1,000,634
차량유지비	3,494	11,281	2,599	14,198
도서인쇄비	4,056	6,890	2,566	6,652
소모품비	4,347	16,823	15,326	32,637
회의비	2,564	5,810	1,261	3,274
접대비	85,074	254,045	87,259	243,674
운반비	1,118	3,160	1,002	3,841
수도광열비	7,146	20,273	4,676	15,850
협회비	-	25,950	18,639	44,300
합 계	3,181,617	7,960,831	3,263,186	8,995,886

22. 기타수익 및 기타비용

(1) 당3분기와 전3분기 중 기타수익의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기		전3분기
구 분	3 개월	누적	3 개월	누적
이자수익	13,063	33,125	7,719	12,953
리스조정이익	-	5,906	-	4,487
잡이익	5	13,249	204	1,427
합 계	13,068	52,280	7,923	18,867

(2) 당3분기와 전3분기 중 기타비용의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기		전3분기
구 분	3 개월	누적	3 개월	누적
이자비용	20,441	63,612	3,866	13,173
유형자산처분손실	-	-	-	6,924
기부금	1,200	3,600	1,200	3,600
잡손실	59	957	-	1,776
합 계	21,700	68,169	5,066	25,473

23. 법인세비용

(1) 당3분기와 전3분기 법인세비용의 내용은 다음과 같습니다(단위 : 천원).

구 분	당3분기	전3분기
법인세부담액	2,826,322	1,953,005
일시적차이로 인한 이연법인세 변동액	(781,255)	2,298,301
자본에 직접 반영된 법인세비용	177	(31,239)
법인세비용	2,045,244	4,220,067

(2) 당3분기와 전3분기 법인세비용차감전순손익과 법인세비용간의 관계는 다음과 같습니다(단위 : 천원).

구 분	당3분기	전3분기
법인세비용차감전순손익	9,516,768	22,590,723
적용세율에 따른 법인세	1,967,205	4,945,959
조정사항
- 비과세수익	(317,791)	(792,126)
- 비과세비용	33,766	98,501
- 기타(이연법인세부채 미인식효과 등)	362,065	(32,267)
법인세비용	2,045,245	4,220,067
유효 법인세율	21.49%	18.68%

(3) 당3분기와 전기 중 일시적차이 및 이연법인세자산(부채)의 증감내용은 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구분	차감할(가산할) 일시적차이
구분	기초잔액	당기손익반영	자본반영	분기말잔액
단기매매증권	(6,141,375)	(703,773)	-	(6,845,148)
지분법손익	(22,759,398)	1,725,473	-	(21,033,925)
지분법자본변동	(322,836)	-	-	(322,836)
상환할증금	649,959	-	-	649,959
전환권조정	(610,259)	107,687	-	(502,572)
파생상품	89,775	(43,230)	-	46,545
사용권자산	(1,440,126)	148,795	-	(1,291,331)
리스부채	1,403,497	(119,957)	-	1,283,540
보증금	36,629	(5,978)	-	30,651
무형자산	106,695	-	-	106,695
운용투자주식	318,346	(85,548)	-	232,798
전환권대가	40,686	(39,177)	-	1,509
장기미수금	(4,385,742)	4,385,742	-	-
투자주식	100,027	-	-	100,027
성과보수충당부채	2,192,872	91,244	-	2,284,116
미지급비용	87,925	-	-	87,925
회원권 취득세	13,701	-	-	13,701
이월결손금	710,778	(710,778)	-	-
합 계	(29,908,846)	4,750,500	-	(25,158,346)
이연법인세자산(부채)				(2,886,893)

연결회사는 차기 이후 예상과세소득이 각 회계기간에 소멸되는 차감할 일시적차이를초과하여 이연법인세자산의 실현가능성이 있는 것으로 판단하고 있습니다.

<전기>

(단위 : 천원)

구분	차감할(가산할) 일시적차이
구분	기초잔액	당기손익반영	자본반영	기말잔액
단기매매증권	(6,362,227)	220,852	-	(6,141,375)
지분법손익	(22,063,581)	(695,817)	-	(22,759,398)
지분법자본변동	(307,648)	(15,188)	-	(322,836)
상환할증금	902,115	(252,156)	-	649,959
현재가치할인차금	(39,797)	39,797	-	-
전환권조정	(748,659)	138,400	-	(610,259)
파생상품	39,816	49,959	-	89,775
사용권자산	(392,931)	(1,047,195)	-	(1,440,126)
리스부채	388,542	1,014,955	-	1,403,497
보증금	16,349	20,280	-	36,629
무형자산	106,695	-	-	106,695
운용투자주식	318,346	-	-	318,346
전환권대가	32,970	7,716	-	40,686
장기미수금	(3,028,145)	(1,357,597)	-	(4,385,742)
투자주식	100,027	-	-	100,027
성과보수충당부채	1,514,073	678,799	-	2,192,872
미지급비용	67,209	20,716	-	87,925
회원권 취득세	-	13,701	-	13,701
이월결손금	1,565,025	(855,450)	-	709,575
합 계	(27,891,821)	(2,018,228)	-	(29,910,049)
이연법인세자산(부채)				(3,668,149)

(4) 보고기간 종료일 현재 이연법인세자산(부채)로 인식되지 않은 일시적차이는 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	이연법인세 자산(부채)
종속기업 및 관계기업주식	10,911
지분법손익(*)	(2,466,180)
지분법자본변동(*)	(64,298)
종속기업 차감할 일시적차이	159,277
합계	(2,360,290)

<전기>

(단위 : 천원)

구 분	이연법인세 자산(부채)
종속기업주식	(209,912)
지분법손익(*)	(2,437,061)
지분법자본변동(*)	(64,606)
종속기업 차감할 일시적차이	(272,700)
종속기업 이월결손금	156,107
합계	(2,828,172)

(*) 연결회사는「벤처투자 촉진에 관한 법률」에 따른 중소기업창업투자회사로서 「조세특례제한법」제13조에 따라 중소기업창업투자조합을 통하여 창업자 또는 벤처기업에 출자함으로써 취득하는 주식의 양도차익에 대한 법인세를 부담하지 않습니다. 이에 따라 관련된 일시적차이에 대해 이연법인세부채를 인식하지 않았습니다.

24. 비용의 성격별 분류

당3분기와 전3분기 중 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기		전3분기
구 분	3 개월	누적	3 개월	누적
투자조합비용	-	3,697,883	494,027	1,463,691
인건비 및 복리후생비	2,528,934	5,933,726	2,695,985	6,701,520
감가상각비 및 무형자산상각비	115,144	361,513	201,470	495,263
소모품비	4,347	16,823	15,326	32,637
지급수수료	253,970	763,408	63,552	1,000,633
여비교통비	51,070	164,093	47,108	92,098
접대비	85,074	254,045	87,259	243,674
지급임차료 및 관리비	56,708	164,822	53,385	155,406
기타영업비용	390,128	1,222,439	323,331	1,157,657
합 계(주1)	3,485,375	12,578,752	3,981,443	11,342,579

(주1) 포괄손익계산서상 투자조합비용, 운영투자비용, 사모투자전문회사비용, 기타의영업비용 및 일반관리비의 합계액입니다.

25. 주당이익

(1) 기본주당순이익

기본주당손익은 지배기업의 보통주 소유주에게 귀속되는 분기순이익을 가중평균유통보통주식수로 나누어 계산한 것으로, 지배기업의 1주당 순손익의 산출내역은 다음과 같습니다.

1) 기본주당순이익

(단위 : 주, 원)

구분	당3분기		전3분기
구분	3분기	누적	3분기	누적
<기본주당순이익>
보통주분기순이익(손실)	2,261,238,693	7,865,925,263	2,525,446,775	17,911,028,150
가중평균유통보통주식수	26,796,125	26,945,008	27,549,231	27,549,231
기본주당순이익	84	292	92	650

2) 가중평균유통보통주식수

구분	발행주식수	가중치	적수
[당3분기]
전기이월	27,811,403주	273일	7,592,513,019주
자기주식	(1,015,278)주	(주1)	(236,525,774)주
합 계			7,355,987,245주
[전3분기]
전기이월	27,811,403주	273일	7,592,513,019주
자기주식	(262,172)주	273일	(71,572,956)주
합 계			7,520,940,063주

(주1) 당3분기 중 수차례에 걸친 자기주식 취득거래가 반영되어 있습니다.

[당3분기]
가중평균유통보통주식수 : 7,355,987,245주 ÷ 273일 = 26,945,008주

[전3분기]
가중평균유통보통주식수 : 7,520,940,063주 ÷ 273일 = 27,549,231주

(2) 희석주당순이익 및 잠재적 보통주

1) 희석주당순손익은 모든 희석성 잠재적 보통주가 보통주로 전환된다고 가정하여 조정한 가중평균유통보통주식수를 적용하여 산정하고 있습니다.

2) 당3분기와 전3분기의 경우 희석화효과가 없어 희석주당순손익은 기본주당순손익과 동일합니다.

26. 현금흐름표

(1) 현금및현금성자산은 재무상태표와 현금흐름표상의 금액이 일치하게 관리되고 있습니다.

(2) 분기순이익에 대한 조정 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기	전3분기
법인세비용	2,045,244	4,220,067
이자비용	826,398	455,189
단기매매증권처분손실	-	3,907
단기매매증권평가손실	157,253	383,613
투자조합지분법손실	3,697,883	1,463,691
관계기업투자손실	-	20,051
파생상품평가손실	-	53,466
유형자산처분손실	-	6,924
급여(주식선택권)	79,832	92,114
감가상각비	301,513	468,596
무형자산상각비	60,000	26,667
퇴직급여	28,479	-
이자수익	(564,516)	(73,625)
배당금수익	(840)	(800)
파생상품평가이익	(82,407)	-
단기매매증권처분이익	-	(346)
단기매매증권평가이익	(1,803,989)	(225,979)
투자조합지분법이익	(4,111,608)	(17,097,516)
운용투자주식처분이익	(199,999)	(22,704)
당기손익-공정가치금융자산평가이익	-	(180,208)
관계기업투자이익	(43,234)	-
리스조정이익	(5,906)	(4,487)
합 계	384,103	(10,411,380)

(3) 영업활동 자산·부채의 증감 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기	전3분기
당기손익공정가치금융자산의 순증감	3,424,410	(3,632,296)
투자실적자산의 감소(증가)	(8,868,162)	2,021,270
운용투자주식의 감소	200,000	46,213
미수금의 감소(증가)	4,765,887	(370,767)
선급금의 감소	-	24
선급부가세의 감소(증가)	8,328	(8,367)
비유동미수금의 증가	-	(364,200)
비유동선급비용의 감소(증가)	9,428	(43,827)
부가세예수금의 감소	1,866	(2,079)
미지급금의 증가	38,870	-
예수금의 증가(감소)	(32,543)	17,895
미지급비용의 증가(감소)	(935,847)	1,227,995
기타비유동부채의 증가	91,244	182,100
퇴직금의 지급	(8,956)	-
합 계	(1,305,475)	(926,039)

(4) 현금및현금성자산의 사용을 수반하지 않는 중요한 거래내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당3분기	전3분기
비유동미수금의 유동성 대체	4,385,742	-
장기차입금의 유동성 대체		583,310

(5) 당3분기 중 재무활동에서 발생된 부채의 조정내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	현금흐름	비현금변동		분기말잔액
구 분	기초잔액	현금흐름	대체	상각 외	분기말잔액
전환사채	3,080,385	-	-	68,510	3,148,895
리스부채	1,403,498	(274,201)	96,538	57,706	1,283,541
단기차입금	15,000,000	5,000,000	-	-	20,000,000
유동성장기부채	583,310	(583,310)	-	-	-
합 계	20,067,193	4,142,489	96,538	126,216	24,432,436

27. 특수관계자거래

(1) 연결회사와 특수관계에 있는 회사의 내역

관계	기업명	비고
관계기업	한국제11호기업인수목적(주)
운영조합	DSC드림제3호청년창업투자조합, DSC드림제4호성장사다리조합, KT-DSC창조경제청년창업투자조합, 글로벌ICT융합펀드, 경기-DSC슈퍼맨투자조합1호, DSC Follow-on 성장사다리펀드, DSC유망서비스산업펀드, DSC드림X청년창업펀드, DSC초기기업성장지원펀드, DSC테크밸류업펀드1호, DSC테크밸류업펀드2호, DSC초기기업스케일업펀드, DSC세컨더리벤처펀드제2호, DSC세컨더리벤처펀드제4호, DSC테크밸류업펀드3호, DSC테크밸류업펀드4호, 디에스씨도미넌스투자조합제1호, DSC홈런펀드제1호 슈미트밸류업개인벤처조합제1호, 슈미트밸류업개인벤처조합제2호, 슈미트밸류업개인벤처조합제3호, 슈미트밸류업개인벤처조합제4호, 슈미트밸류업개인투자조합제5호, 슈미트밸류업개인투자조합제6호, 슈미트밸류업개인투자조합제7호, 슈미트밸류업개인투자조합제8호, 슈미트밸류업개인투자조합제9호, 슈미트밸류업개인투자조합제10호, 슈미트밸류업개인투자조합제11호, 슈미트밸류업개인투자조합제12호, 슈미트밸류업개인투자조합제13호, 슈미트밸류업개인투자조합제14호, 슈미트밸류업개인투자조합제15호, 슈미트팔로우온개인벤처조합제1호, 슈미트마이스터벤처투자조합1호 슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	(주1)
기타	임직원

(주1) 운영조합은 연결회사가 업무집행조합원으로 참여한 조합입니다.

(2) 특수관계자와의 매출·매입 등 중요한 거래내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

특수관계자	관계	당3분기		전3분기
특수관계자	관계	영업수익	영업비용	영업수익	영업비용
DSC드림제3호청년창업투자조합	운영조합	-	-	616,666	-
DSC드림제4호성장사다리조합	운영조합	-	-	1,273,576	-
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	운영조합	39,869	-	269,575	-
글로벌ICT융합펀드	운영조합	190,775	-	495,049	-
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	운영조합	338,812	-	809,027	-
DSC Follow-on 성장사다리펀드	운영조합	417,171	-	489,063	-
DSC유망서비스산업펀드	운영조합	2,430,881	-	804,334	-
DSC드림X청년창업펀드,	운영조합	547,041	-	632,438	-
DSC초기기업성장지원펀드	운영조합	1,661,660	-	1,697,438	-
DSC테크밸류업펀드1호	운영조합	199,397	-	204,758	-
DSC테크밸류업펀드2호	운영조합	292,017	-	317,420	-
DSC초기기업스케일업펀드	운영조합	2,052,688	-	2,167,500	-
DSC세컨더리벤처펀드제2호	운영조합	101,250	-	101,250	-
DSC세컨더리벤처펀드제3호	운영조합	-	-	2,693,537	-
DSC세컨더리벤처펀드제4호	운영조합	97,500	-	97,500	-
DSC테크밸류업펀드3호	운영조합	357,603	-	357,000	-
DSC테크밸류업펀드4호	운영조합	375,000	-	375,000	-
디에스씨도미넌스투자조합제1호	운영조합	118,125	-	118,125	-
DSC홈런펀드제1호	운영조합	3,473,223	-	487,090	-
슈미트밸류업개인벤처조합제1호	운영조합	54,759	-	70,884	-
슈미트밸류업개인벤처조합제2호	운영조합	67,548	-	83,250	-
슈미트밸류업개인벤처조합제3호	운영조합	73,469	-	78,750	-
슈미트밸류업개인벤처조합제4호	운영조합	37,500	-	37,500	-
슈미트밸류업개인투자조합제5호	운영조합	56,250	-	56,250	-
슈미트밸류업개인투자조합제6호	운영조합	46,875	-	46,875	-
슈미트밸류업개인투자조합제7호	운영조합	71,250	-	71,250	-
슈미트밸류업개인투자조합제8호	운영조합	96,786	-	96,786	-
슈미트밸류업개인투자조합제9호	운영조합	93,525	-	93,525	-
슈미트밸류업개인투자조합제10호	운영조합	86,250	-	86,250	-
슈미트밸류업개인투자조합제11호	운영조합	105,486	-	90,747	-
슈미트밸류업개인투자조합제12호	운영조합	99,375	-	61,440	-
슈미트밸류업개인투자조합제13호	운영조합	119,625	-	1,747	-
슈미트밸류업개인투자조합제14호	운영조합	101,221	-	-	-
슈미트밸류업개인투자조합제15호	운영조합	68,609	-	-	-
슈미트팔로우온개인벤처조합제1호	운영조합	17,661	-	17,661	-
슈미트마이스터벤처투자조합1호	운영조합	162,000	-	162,000	-
슈미스-DSC 미래모빌리티펀드	운영조합	1,267,500	-	1,267,500	-
합 계		15,318,701	-	16,328,761	-

(주) 상기 투자조합과의 거래는 연결회사가 업무집행조합원으로 조합을 운영하며 수령하는 관리보수 및 성과보수의 금액입니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

특수관계자	관계	자금대여	자금회수	이자수익
임직원	기타	300,000	103,211	36,675

<전3분기>

(단위 : 천원)

특수관계자	관계	자금대여	이자수익
임직원	기타	917,051	10,357

1) 연결회사가 업무집행조합원으로서 투자조합으로부터 받는 연간 관리보수 내역은 다음과 같습니다.

구 분	관리보수 내역	관리보수율
DSC드림제3호청년창업투자조합	등록일로부터 3년이내-출자금총액	2.5%
DSC드림제3호청년창업투자조합	등록일로부터 3년이후-투자잔액	2.5%
DSC드림제4호성장사다리조합	등록일로부터 3년이내-출자금총액	2.3%~2.5%
DSC드림제4호성장사다리조합	등록일로부터 3년이후-투자잔액	2.3%~2.5%
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	등록일로부터 3년이내-출자금총액	2.3%~2.5%
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	등록일로부터 3년이후-투자잔액	2.3%~2.5%
글로벌ICT융합펀드	설립일로부터 3년이내-출자금총액	2.5%
글로벌ICT융합펀드	설립일로부터 3년이후-투자잔액	2.5%
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	등록일로부터 3년이내-출자금총액	2.5%
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	등록일로부터 3년이후-투자잔액	2.5%
DSC Follow-on 성장사다리펀드	등록일로부터 3년이내-출자금총액	2.2%~2.4%
DSC Follow-on 성장사다리펀드	등록일로부터 3년이후-투자잔액	2.2%~2.4%
DSC유망서비스산업펀드	등록일로부터 2년이내-출자금총액	2.2%
DSC유망서비스산업펀드	등록일로부터 2년이후-투자잔액	2.2%
DSC드림X청년창업펀드	등록일로부터 3년이내-출자금총액	2.3%~2.5%
DSC드림X청년창업펀드	등록일로부터 3년이후-투자잔액	2.3%~2.5%
DSC초기기업성장지원펀드	등록일로부터 2년이내-출자금총액	2.0%
DSC초기기업성장지원펀드	등록일로부터 2년이후-투자잔액	2.0%
DSC테크밸류업펀드1호	설립일로부터 3년이내-출자금총액	2.0%
DSC테크밸류업펀드1호	설립일로부터 3년이후-투자잔액	2.0%
DSC테크밸류업펀드2호	설립일로부터 3년이내-출자금총액	2.0%
DSC테크밸류업펀드2호	설립일로부터 3년이후-투자잔액	2.0%
DSC초기기업스케일업펀드	설립일로부터 2년이내-출자금총액	1.2~2.3%
DSC초기기업스케일업펀드	설립일로부터 2년이후-투자잔액	1.2~2.3%
DSC세컨더리벤처펀드제2호	실립일로부터 3년이내-출자금총액	1.5%
DSC세컨더리벤처펀드제2호	설립일로부터 3년이후-투자잔액	1.5%
DSC세컨더리벤처펀드제4호	실립일로부터 3년이내-출자금총액	1.0%
DSC세컨더리벤처펀드제4호	설립일로부터 3년이후-투자잔액	1.0%
DSC테크밸류업펀드3호	설립일로부터 3년이내-출자금총액	2.0%
DSC테크밸류업펀드3호	설립일로부터 3년이후-투자잔액	2.0%
DSC테크밸류업펀드4호	설립일로부터 3년이내-출자금총액	2.0%
DSC테크밸류업펀드4호	설립일로부터 3년이후-투자잔액	2.0%
디에스씨도미넌스투자조합제1호	설립일로부터 해산하는 날까지-출자금총액	1.5%
DSC홈런펀드제1호	설립일로부터 2년이내-출자금총액	2.0%
DSC홈런펀드제1호	설립일로부터 2년이후-투자잔액	2.0%
슈미트밸류업개인벤처조합제1호	설립일로부터 3년이내-출자금총액	3.0%
슈미트밸류업개인벤처조합제1호	설립일로부터 3년이후-투자잔액	3.0%
슈미트밸류업개인벤처조합제2호	설립일로부터 4년이내-출자금총액	3.0%
슈미트밸류업개인벤처조합제2호	설립일로부터 4년이후-투자잔액	3.0%
슈미트밸류업개인벤처조합제3호	설립일로부터 4년이내-출자금총액	2.5%
슈미트밸류업개인벤처조합제3호	설립일로부터 4년이후-투자잔액	2.5%
슈미트밸류업개인벤처조합제4호	설립일로부터 4년이내-출자금총액	2.5%
슈미트밸류업개인벤처조합제4호	설립일로부터 4년이후-투자잔액	2.5%
슈미트밸류업개인투자조합제5호	설립일로부터 4년이내-출자금총액	2.5%
슈미트밸류업개인투자조합제5호	설립일로부터 4년이후-투자잔액	2.5%
슈미트밸류업개인투자조합제6호	설립일로부터 4년이내-출자금총액	2.5%
슈미트밸류업개인투자조합제6호	설립일로부터 4년이후-투자잔액	2.5%
슈미트밸류업개인투자조합제7호	설립일로부터 4년이내-출자금총액	2.5%
슈미트밸류업개인투자조합제7호	설립일로부터 4년이후-투자잔액	2.5%
슈미트밸류업개인투자조합제8호	설립일로부터 4년이내-출자금총액	2.9%
슈미트밸류업개인투자조합제8호	설립일로부터 4년이후-투자잔액	2.9%
슈미트밸류업개인투자조합제9호	설립일로부터 4년이내-출자금총액	2.9%
슈미트밸류업개인투자조합제9호	설립일로부터 4년이후-투자잔액	2.9%
슈미트밸류업개인투자조합제10호	설립일로부터 4년이내-출자금총액	2.5%
슈미트밸류업개인투자조합제10호	설립일로부터 4년이후-투자잔액	2.5%
슈미트밸류업개인투자조합제11호	설립일로부터 4년이내-출자금총액	2.9%
슈미트밸류업개인투자조합제11호	설립일로부터 4년이후-투자잔액	2.9%
슈미트밸류업개인투자조합제12호	설립일로부터 4년이내-출자금총액	2.5%
슈미트밸류업개인투자조합제12호	설립일로부터 4년이후-투자잔액	2.5%
슈미트밸류업개인투자조합제13호	설립일로부터 4년이내-출자금총액	2.9%
슈미트밸류업개인투자조합제13호	설립일로부터 4년이후-투자잔액	2.9%
슈미트밸류업개인투자조합제14호	설립일로부터 4년이내-출자금총액	2.9%
슈미트밸류업개인투자조합제14호	설립일로부터 4년이후-투자잔액	2.9%
슈미트밸류업개인투자조합제15호	설립일로부터 4년이내-출자금총액	2.5%
슈미트밸류업개인투자조합제15호	설립일로부터 4년이후-투자잔액	2.5%
슈미트팔로우온개인벤처조합제1호	설립일로부터 해산시까지-출자금총액	1.5%
슈미트마이스터벤처투자조합1호	설립일로부터 3년이내-출자금총액	2.4%
슈미트마이스터벤처투자조합1호	설립일로부터 3년이후-투자잔액	2.4%
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	설립일로부터 2년이내-출자금총액	1.8~2.3%
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	설립일로부터 2년이후-투자잔액	1.8~2.3%

(3) 보고기간 종료일 현재 특수관계자와의 중요한 채권 및 채무의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

특수관계자	관계	당3분기말		전기말
특수관계자	관계	채권등	채무등	채권등	채무등
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	운영조합	100,000	-	357,033	-
글로벌ICT융합펀드	운영조합	207,876	-	4,194,012	-
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	운영조합	-	-	507,573	-
DSC Follow-on 성장사다리펀드	운영조합	417,171	-	631,592	-
DSC유망서비스산업펀드	운영조합	413,351	-	654,863	-
DSC드림X청년창업펀드	운영조합	547,041	-	825,708	-
DSC초기기업성장지원펀드	운영조합	1,661,660	-	2,253,550	-
DSC테크밸류업펀드1호	운영조합	199,397	-	273,010	-
DSC테크밸류업펀드2호	운영조합	292,017	-	202,759	-
DSC초기기업스케일업펀드	운영조합	2,052,688	-	715,508	-
DSC세컨더리벤처펀드제2호	운영조합	101,250	-	33,750	-
DSC세컨더리벤처펀드제4호	운영조합	32,500	-	32,500	-
DSC테크밸류업펀드3호	운영조합	119,603	-	119,000	-
DSC테크밸류업펀드4호	운영조합	125,000	-	125,000	-
디에스씨도미넌스투자조합제1호	운영조합	39,375	-	39,375	-
DSC홈런펀드제1호	운영조합	1,157,741	-	1,738,196	-
슈미트밸류업개인벤처조합제1호	운영조합	17,628	-	-	-
슈미트밸류업개인벤처조합제2호	운영조합	19,539	-	27,750	-
슈미트밸류업개인벤처조합제3호	운영조합	73,469	-	-	-
슈미트밸류업개인벤처조합제4호	운영조합	37,500	-	-	-
슈미트밸류업개인투자조합제5호	운영조합	18,750	-	-	-
슈미트밸류업개인투자조합제6호	운영조합	15,625	-	-	-
슈미트밸류업개인투자조합제7호	운영조합	23,750	-	-	-
슈미트밸류업개인투자조합제8호	운영조합	32,262	-	-	-
슈미트밸류업개인투자조합제9호	운영조합	31,175	-	-	-
슈미트밸류업개인투자조합제10호	운영조합	28,750	-	-	-
슈미트밸류업개인투자조합제11호	운영조합	35,162	-	-	-
슈미트밸류업개인투자조합제12호	운영조합	33,125	-	-	-
슈미트밸류업개인투자조합제13호	운영조합	39,875	-	-	-
슈미트밸류업개인투자조합제14호	운영조합	40,600	-	-	-
슈미트밸류업개인투자조합제15호	운영조합	33,750	-	-	-
슈미트마이스터벤처투자조합1호	운영조합	54,000	-	54,000	-
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	운영조합	422,500	-	422,500	-
슈미트팔로우온개인벤처조합제1호	운영조합	17,661	-	-	-
임직원	기타	1,201,494	-	1,004,705	-
합 계		9,643,285	-	14,212,384	-

(주1) 상기 운영조합과의 거래는 연결회사가 업무집행조합원으로 조합을 운영하며 수령하는 관리보수의 미수령분입니다.

(주2) KT-DSC창조경제청년창업투자조합의 경우 조합규약상 당사의 손실보전의무에 따른 우선손실충당금 해당액(당3분기 : 100백만원)이 포함되어 있습니다.

(4) 주요경영진에 대한 보상

연결회사는 기업 활동의 계획ㆍ운영ㆍ통제에 대하여 중요한 권한과 책임을 가진 등기임원, 비등기임원, 내부감사 책임자 및 각 사업부문장 등을 주요 경영진으로 판단하였으며, 당3분기와 전3분기 중 주요 경영진에 대한 보상을 위해 지급한 금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기	전3분기
단기종업원급여	2,248,971	2,325,737
퇴직급여	189,003	470,191
합 계	2,437,974	2,795,928

28. 우발상황과 약정사항

연결회사는 연결회사가 결성한 투자조합의 업무집행조합원으로서의 제한적 손실보전의무 등이 있습니다. 이는 투자조합이 해산하는 때에 손실이 발생하는 경우 조합출자금 총액의 일정비율에 상당하는 금액에 대해 연결회사의 출자액을 한도로 손실을 우선 변제할 의무가 있으며, 일부 투자조합의 경우에는 조합이 해산할 때까지 처분하지 못한 유가증권을 연결회사가 인수할 의무가 있습니다.

따라서, 연결회사는 투자조합이 해산할 때에 추가적인 손실 및 자금부담이 발생할 수도 있으나, 보고기간 종료일 현재 그 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 없으므로 부채로 인식하지 아니하였습니다.

29. 위험관리

(1) 금융위험관리

연결회사는 경영활동과 관련하여 신용위험, 유동성위험 및 시장위험 등 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 연결회사는 금융위험이 경영에 미칠 수 있는 불리한 효과를 최소화하기 위해 노력하고 있습니다. 연결회사는 특정위험을 회피하기 위하여 파생상품을 이용하고 있습니다.

1) 신용위험관리

연결회사는 채무불이행으로 인한 재무적 손실을 경감시키기 위하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고, 충분한 담보 또는 지급보증을 수취하고 있습니다. 연결회사는 신용위험노출 및 거래처의 신용등급을 주기적으로 검토하여 거래처의 여신한도 및 담보수준을 재조정하는 등 신용위험을 관리하고 있습니다.

한편, 연결회사는 KEB하나은행 및 하나증권 등의 금융기관에 현금및현금성자산 및기타금융자산을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다.

금융상품 종류별 신용위험의 최대 노출금액은 보고기간 종료일 현재 금융자산으로 인식된 장부금액으로 한정되며, 관련 금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말		전기말
구 분	장부금액	신용위험 최대노출금액	장부금액	신용위험 최대노출금액
현금및현금성자산	12,536,004	-	9,286,075	-
단기금융상품	7,000,000	-	8,000,000	-
수취채권	9,920,746	9,920,746	14,233,470	14,233,470
상각후원가측정 금융자산	176,799	176,799	221,593	221,593
합 계	29,633,549	10,097,545	31,741,138	14,455,063

2) 유동성위험관리

연결회사는 미래의 현금흐름을 예측하여 단기 및 중장기 자금조달 계획을 수립하여 유동성위험을 관리하고 있으며, 금융부채의 잔존계약 만기에 따른 만기분석내용은 다음과 같습니다.

<당3분기말>

(단위 : 천원)

구분	장부금액	1개월이하	1개월~3개월	3개월~1년	1년이후
단기차입금	20,000,000	-	-	20,000,000	-
미지급금	38,870	38,870	-	-	-
예수금	111,201	111,201	-	-	-
미지급비용	1,681,260	1,681,260	-	-	-
전환사채	3,148,896	-	-	3,148,896	-
유동리스부채	314,756	-	-	314,756	-
리스부채	968,784	-	-	-	968,784
기타비유동부채	2,284,115	-	-	-	2,284,115
합 계	28,547,882	1,831,331	-	23,463,652	3,252,899

<전기말>

(단위 : 천원)

구 분	장부금액	1개월이하	1개월~3개월	3개월~1년	1년이후
단기차입금	15,000,000	-	3,000,000	12,000,000	-
유동성장기부채	583,310	83,310	166,660	333,320	-
예수금	143,744	143,744	-	-	-
미지급비용	2,576,981	2,576,981	-	-	-
전환사채	3,080,386	-	-	3,080,386	-
유동리스부채	344,074	-	-	344,074	-
리스부채	1,059,423	-	-	-	1,059,423
기타비유동부채	2,192,871	-	-	-	2,192,871
합 계	24,980,789	2,804,055	3,166,660	15,757,780	3,252,294

3) 시장위험

시장위험은 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 시장위험은 이자율위험 및 기타 가격위험의 두 가지 유형으로 구성됩니다.

(가) 이자율위험관리

① 연결회사가 보유하고 있는 이자부 금융상품의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
단기차입금	20,000,000	15,000,000
유동성장기부채	-	583,310
전환사채	3,148,896	3,080,386
합 계	23,148,896	18,663,696

② 고정이자율 금융상품의 공정가치 민감도 분석

연결회사는 고정이자율 금융상품을 당기손익-공정가치금융상품으로 처리하고 있지 않으며, 이자율스왑과 같은 파생상품을 공정가치위험회피회계의 위험회피수단으로 지정하지 않았습니다. 따라서 이자율의 변동은 손익에 영향을 주지 않습니다.

(나) 기타가격위험요소

연결회사는 지분상품에서 발생하는 가격변동위험에 노출되어 있습니다. 보고기간말 현재 공정가치로 평가하는 당기손익-공정가치금융자산은 당3분기말 및 전기말 현재각각 12,845백만원 및 14,622백만원이며, 다른 변수가 일정하고 지분상품의 가격이 10% 변동할 경우 가격변동이 자본에 미치는 영향은 당3분기말 및 전기말 현재 각각 1,284백만원 및 1,462백만원입니다.

(2) 자본위험관리

연결회사의 자본관리 목적은 계속기업으로 영업활동을 유지하고 주주 및 이해관계자의 이익을 극대화하고 자본비용의 절감을 위하여 최적의 자본구조를 유지하는데 있습니다. 연결회사는 배당조정, 신주발행 등의 정책을 통하여 자본구조를 경제환경의 변화에 따라 적절히 수정변경하고 있습니다. 연결회사의 자본위험관리정책은 전기와중요한 변동이 없습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
부채총계	33,646,968	30,802,852
차감: 현금및현금성자산	(14,585,477)	(9,286,803)
순부채	19,061,491	21,516,049
자본총계	99,498,080	95,004,279
부채비율	19.16%	22.65%

4. 재무제표

4-1. 재무상태표

재무상태표

제 12 기 3분기말 2023.09.30 현재

제 11 기말 2022.12.31 현재

(단위 : 원)

	제 12 기 3분기말	제 11 기말
자산
유동자산	30,395,582,719	29,657,095,124
현금및현금성자산	12,824,907,684	6,182,293,140
단기금융상품	7,000,000,000	8,000,000,000
당기손익-공정가치금융자산	2,625,411,886	6,933,233,967
수취채권	7,945,263,149	8,541,568,017
창업투자자산	77,516,901,775	67,988,768,201
투자실적자산	77,516,896,775	67,988,762,201
경영지원자산	5,000	6,000
비유동자산	19,555,134,758	22,199,971,723
당기손익-공정가치금융자산	10,219,355,779	7,689,206,924
종속기업에 대한 투자자산	4,341,618,833	5,367,058,561
관계기업에 대한 투자자산	1,876,411,900	1,832,760,890
유형자산	1,022,268,315	1,049,430,629
무형자산	998,200,000	998,200,000
비유동수취채권	907,418,000	5,036,371,385
기타비유동자산	189,861,931	226,943,334
자산총계	127,467,619,252	119,845,835,048
부채
유동부채	23,973,135,150	20,536,113,251
단기차입금	20,000,000,000	15,000,000,000
유동성장기부채	0	583,310,000
기타금융부채	1,953,162,433	2,883,727,001
당기법인세부채	2,019,972,717	2,069,076,250
비유동부채	5,873,872,353	6,627,623,065
비유동금융부채	2,986,979,050	2,959,474,203
이연법인세부채	2,886,893,303	3,668,148,862
부채총계	29,847,007,503	27,163,736,316
자본
자본금	13,905,701,500	13,905,701,500
자본잉여금	4,058,304,417	4,058,304,417
기타자본구성요소	(3,843,319,067)	(855,169,257)
기타포괄손익누계액	612,459,647	609,840,531
이익잉여금(결손금)	82,887,465,252	74,963,421,541
자본총계	97,620,611,749	92,682,098,732
자본과부채총계	127,467,619,252	119,845,835,048

4-2. 포괄손익계산서

포괄손익계산서

제 12 기 3분기 2023.01.01 부터 2023.09.30 까지

제 11 기 3분기 2022.01.01 부터 2022.09.30 까지

(단위 : 원)

	제 12 기 3분기		제 11 기 3분기
	3개월	누적	3개월	누적
영업수익	5,504,741,163	19,930,658,453	6,628,570,213	31,107,222,409
투자조합수익	4,957,955,447	17,438,369,381	6,241,405,000	30,818,673,197
운용투자수익		199,999,000		22,703,799
기타의영업수익	546,785,716	2,292,290,072	387,165,213	265,845,413
영업비용	2,815,621,212	9,038,815,655	4,412,168,013	9,547,042,767
운용투자비용	0	0	0	0
투자조합비용	0	2,194,139,879	1,133,077,636	1,413,731,938
기타의영업비용	267,158,931	812,351,442	188,890,772	689,072,746
일반관리비	2,548,462,281	6,032,324,334	3,090,199,605	7,444,238,083
영업이익(손실)	2,689,119,951	10,891,842,798	2,216,402,200	21,560,179,642
기타이익	12,796,882	49,445,675	7,243,725	15,437,669
기타손실	15,682,222	48,839,960	4,249,525	22,378,942
종속(관계)기업투자손익	9,594,205	(1,112,348,698)	825,851,762	571,856,701
종속기업투자처분손익	58,118,448	58,118,448	507,123,207	507,123,207
법인세비용차감전순이익(손실)	2,753,947,264	9,838,218,263	3,552,371,369	22,632,218,277
법인세비용(수익)	434,545,123	1,914,174,552	519,801,387	4,214,066,920
당기순이익(손실)	2,319,402,141	7,924,043,711	3,032,569,982	18,418,151,357
기타포괄손익	13,383,764	2,619,116	(407,309,790)	233,841,010
당기손익으로 재분류될 수 있는 항목(세후기타포괄손익)	13,383,764	2,619,116	(407,309,790)	233,841,010
지분법자본변동	13,383,764	2,619,116	(407,309,790)	233,841,010
당기손익으로 재분류되지 않는항목(세후기타포괄손익)	0	0	0	0
총포괄손익	2,332,785,905	7,926,662,827	2,625,260,192	18,651,992,367
주당손익
기본주당이익(손실) (단위 : 원)	87	294	110	669
희석주당이익(손실) (단위 : 원)	87	294	110	669

4-3. 자본변동표

자본변동표

제 12 기 3분기 2023.01.01 부터 2023.09.30 까지

제 11 기 3분기 2022.01.01 부터 2022.09.30 까지

(단위 : 원)

	자본
	자본금	자본잉여금	기타자본구성요소	기타포괄손익누계액	이익잉여금	자본 합계
2022.01.01 (기초자본)	13,905,701,500	4,058,304,417	(855,169,257)	449,291,653	58,542,547,430	76,100,675,743
자기주식의 취득
총포괄손익:
당기순이익(손실)					18,418,151,357	18,418,151,357
지분법자본변동				233,841,010		233,841,010
2022.09.30 (기말자본)	13,905,701,500	4,058,304,417	(855,169,257)	683,132,663	76,960,698,787	94,752,668,110
2023.01.01 (기초자본)	13,905,701,500	4,058,304,417	(855,169,257)	609,840,531	74,963,421,541	92,682,098,732
자기주식의 취득			(2,988,149,810)			(2,988,149,810)
총포괄손익:				2,619,116	7,924,043,711	7,926,662,827
당기순이익(손실)					7,924,043,711	7,924,043,711
지분법자본변동				2,619,116		2,619,116
2023.09.30 (기말자본)	13,905,701,500	4,058,304,417	(3,843,319,057)	612,459,647	82,887,465,252	97,620,611,749

4-4. 현금흐름표

현금흐름표

제 12 기 3분기 2023.01.01 부터 2023.09.30 까지

제 11 기 3분기 2022.01.01 부터 2022.09.30 까지

(단위 : 원)

	제 12 기 3분기	제 11 기 3분기
영업활동현금흐름	4,813,609,334	6,073,275,083
당기순이익(손실)	7,924,043,711	18,418,151,357
당기순이익에 대한 조정	(423,850,431)	(10,951,821,543)
영업활동으로 인한 자산 부채의 변동	413,632,270	612,076,040
이자수취	258,273,156	38,720,954
이자지급(영업)	(614,973,312)	(301,552,225)
배당금수취(영업)	840,000	800,000
법인세환급(납부)	(2,744,356,060)	(1,743,099,500)
투자활동현금흐름	606,305,020	(3,888,795,990)
단기금융상품의 처분	5,000,000,000
종속기업에 대한 투자자산의 처분	130,000,000	948,259,222
유형자산의 처분		2,000,000
비유동대여금의 감소	43,211,000
보증금의 감소	55,370,000
단기금융상품의 취득	(4,000,000,000)
종속기업에 대한 투자자산의 취득	(200,000,000)	(2,612,276,212)
관계기업에 대한 투자자산의 취득		(1,000,000,000)
유형자산의 취득	(93,332,180)
무형자산의 취득		(623,200,000)
비유동대여금의 증가	(300,000,000)	(550,629,000)
보증금의 증가	(28,943,800)	(52,950,000)
재무활동현금흐름	1,222,700,190	4,042,818,779
단기차입금의 증가	5,000,000,000	5,000,000,000
리스부채의 지급	(205,840,000)	(207,211,221)
유동성장기부채의 상환	(583,310,000)	(749,970,000)
자기주식의 취득	(2,988,149,810)
현금및현금성자산의순증가(감소)	6,642,614,544	6,227,297,872
기초현금및현금성자산	6,182,293,140	2,534,722,406
기말현금및현금성자산	12,824,907,684	8,762,020,278

5. 재무제표 주석

제12(당)기 3분기 2023년 9월 30일 현재

제11(전)기 2022년 12월 31일 현재

디에스씨인베스트먼트 주식회사

1. 일반사항

디에스씨인베스트먼트 주식회사(이하 "당사"라 함)는 중소기업창업지원을 목적사업으로 2012년 1월 18일에 설립되었으며, 중소기업창업지원법의 규정에 의거하여 2012년 2월 14일자로 중소벤처기업부에 중소기업창업투자회사로 등록하였습니다.

당사는 2016년 12월 19일 코스닥시장에 상장하였습니다. 한편, 창업 엑셀러레이팅 및 관련 사업을 위하여 (주)슈미트를 2017년 4월 설립하였으며, VC ERP 구축을 위해 2022년 5월 똑똑(주)를 설립하였습니다. 보고기간 종료일 현재 2개의 기업을 종속기업으로 분류하고 있습니다.

보고기간 종료일 현재 자본금은 13,906백만원이며, 본사소재지와 주요 사업내용은 다음과 같습니다.

(1) 본사소재지 : 서울특별시 성동구 뚝섬로1길 10, 3층

(2) 주요 사업내용 : 중소기업 창업자에 대한 투자 및 융자, 중소기업창업투자조합 등 의 관리
(3) 대표이사 : 윤건수

(4) 주요 주주 및 지분율

(단위 : 주)

주주명	당3분기말		전기말
주주명	주식수	지분율	주식수	지분율
대표이사 외 4인	7,544,153	27.13%	6,861,783	24.67%
자기주식	1,015,278	3.65%	262,172	0.94%
기타 주주	19,251,972	69.22%	20,687,448	74.39%
합 계	27,811,403	100.00%	27,811,403	100.00%

2. 재무제표 작성기준

분기재무제표는 기업회계기준서 제1034호 '중간재무보고'에 따라 작성되었으며 연차재무제표에서 요구되는 정보에 비하여 적은 정보를 포함하고 있습니다. 분기재무제표는 보고기간말 현재 유효한 한국채택국제회계기준에 따라 작성되었으며, 분기재무제표를 작성하기 위하여 채택한 중요한 회계정책은 별도의 언급이 없는 한 전기 연차재무제표 작성시 채택한 회계정책과 동일하게 적용되었습니다.

3. 금융상품의 범주 및 상계

(1) 금융자산의 범주

<당3분기말>

(단위 : 천원)

금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산	합 계
현금및현금성자산	-	12,824,908	12,824,908
단기금융상품	-	7,000,000	7,000,000
당기손익-공정가치금융자산	12,844,768	-	12,844,768
수취채권	-	8,852,681	8,852,681
경영지원자산	5	-	5
기타비유동자산	-	159,272	159,272
합 계	12,844,773	28,836,861	41,681,634

<전기말>

(단위 : 천원)

금융자산	당기손익-공정가치측정 금융자산	상각후원가로 측정하는 금융자산	합 계
현금및현금성자산	-	6,182,293	6,182,293
단기금융상품	-	8,000,000	8,000,000
당기손익-공정가치금융자산	14,622,441	-	14,622,441
수취채권	-	13,577,939	13,577,939
경영지원자산	6	-	6
기타비유동자산	-	186,426	186,426
합 계	14,622,447	27,946,658	42,569,105

(2) 금융부채의 범주

<당3분기말>

(단위 : 천원)

금융부채	당기손익-공정가치 측정 금융부채	상각후원가로 평가하는 금융부채	합 계
단기차입금	-	20,000,000	20,000,000
기타금융부채	-	1,953,162	1,953,162
비유동금융부채	-	2,986,979	2,986,979
합 계	-	24,940,141	24,940,141

<전기말>

(단위 : 천원)

금융부채	당기손익-공정가치 측정 금융부채	상각후원가로 평가하는 금융부채	합 계
단기차입금	-	15,000,000	15,000,000
유동성장기부채	-	583,310	583,310
기타금융부채	-	2,883,727	2,883,727
비유동금융부채	-	2,959,474	2,959,474
합 계	-	21,426,511	21,426,511

(3) 금융상품 범주별 순손익

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	이자수익	이자비용(*1)	배당수익	처분손익	평가손익
당기손익-공정가치측정 금융자산	-	-	840	-	1,646,737
상각후원가로 측정하는 금융자산	519,604	-	-	-	-
당기손익-공정가치측정 금융부채	-	-	-	-	-
상각후원가로 측정하는 금융부채	-	(701,231)	-	-	-
합 계	519,604	(701,231)	840	-	1,646,737

(*1) 유효이자율 상각에 의한 이자비용을 포함하고 있습니다.

<전3분기>

(단위 : 천원)

구 분	이자수익	이자비용(*1)	배당수익	처분손익	평가손익
당기손익-공정가치측정 금융자산	-	-	800	(3,561)	(157,635)
상각후원가로 측정하는 금융자산	50,260	-	-	-	-
당기손익-공정가치측정 금융부채	-	-	-	-	-
상각후원가로 측정하는 금융부채	-	(312,532)	-	-	-
합 계	50,260	(312,532)	800	(3,561)	(157,635)

(*1) 유효이자율 상각에 의한 이자비용을 포함하고 있습니다.

4. 공정가치

(1) 공정가치 서열체계 및 측정방법

공정가치란 측정일에 시장참여자 사이의 정상거래에서 자산을 매도하면서 수취하거나 부채를 이전하면서 지급하게 될 가격을 의미합니다. 공정가치 측정은 측정일에 현행 시장 상황에서 자산을 매도하거나 부채를 이전하는 시장참여자 사이의 정상거래에서의 가격을 추정하는 것으로, 당사는 공정가치 평가시 시장정보를 최대한 사용하고, 관측 가능하지 않은 변수는 최소한으로 사용하고 있습니다.

당사는 공정가치로 측정되는 자산·부채를 공정가치 측정에 사용된 투입변수에 따라다음과 같은 공정가치 서열체계로 분류하였습니다.

- 수준 1
활성시장에서 공시되는 가격을 공정가치로 측정하는 자산·부채의 경우 동 자산·부채의 공정가치는 수준 1로 분류됩니다. 공정가치가 수준 1로 분류되는 자산은 당기손익-공정가치금융자산이 있습니다.

- 수준 2
가치평가기법을 사용하여 자산·부채의 공정가치를 측정하는 경우, 모든 유의적인 투입변수가 시장에서 관측한 정보에 해당하면 자산·부채의 공정가치는 수준 2로 분류됩니다. 자산공정가치가 수준 2로 분류되는 자산·부채는 파생상품자산(부채)이 있으며, 동 자산(부채)의 공정가치를 결정하기 위하여 경영진은 옵션가치결정모형을 이용하였습니다.

- 수준 3

가치평가기법을 사용하여 자산·부채의 공정가치를 측정하는 경우, 하나 이상의 유의적인 투입변수가 시장에서 관측불가능한 정보에 해당하면 동 금융상품의 공정가치는 수준 3으로 분류됩니다.

자산공정가치가 수준 3으로 분류되는 자산은 투자주식이 있습니다. 공정가치를 결정하기 위해 이용할 수 있는 더 최근의 정보가 불충분하며 가능한 공정가치 측정치의 범위가 넓은 상황 하에서 원가를 공정가치의 적절한 추정치로 판단하였습니다.

(2) 보고기간 종료일 현재 재무상태표에 공정가치로 측정되는 자산·부채의 공정가치 서열체계별 공정가치 금액은 다음과 같습니다.

<당3분기말>

(단위 : 천원)

구분	장부금액	공정가치
구분	장부금액	수준1	수준2	수준3	합계
공정가치로 측정되는 금융자산
당기손익-공정가치금융자산	12,844,768	167,139	12,677,629	-	12,844,768
경영지원자산(투자주식)	5	-	-	5	5
합 계	12,844,773	167,139	12,677,629	5	12,844,773

<전기말>

(단위 : 천원)

구 분	장부금액	공정가치
구 분	장부금액	수준1	수준2	수준3	합계
<자산>
공정가치로 측정되는 금융자산
당기손익-공정가치금융자산	14,622,441	120,120	14,502,321	-	14,622,441
경영지원자산(투자주식)	6	-	-	6	6
합 계	14,622,447	120,120	14,502,321	6	14,622,447

경영진은 재무상태표상 상각후원가로 측정되는 금융상품의 장부금액은 공정가치와 근사하다고 판단하고 있습니다

(3) 공정가치 서열체계 수준 2 관련 공시

보고기간 종료일 현재 재무상태표에서 공정가치로 측정된 자산·부채 중 공정가치 서열체계 수준 2으로 분류된 항목의 가치평가기법, 투입변수 및 유의적이지만 관측가능하지 않은 투입변수에 대한 범위 등은 다음과 같습니다.

<당3분기말>

(단위 : 천원)

구 분	공정가치	가치평가기법	투입변수
당기손익-공정가치금융자산	12,677,629	DCF, 이항모형	주가지수, 할인율 등

<전기말>

(단위 : 천원)

구 분	공정가치	가치평가기법	투입변수
당기손익-공정가치금융자산	14,502,321	DCF, 이항모형	주가지수, 할인율 등

한편, 당3분기와 전기 중 수준1과 수준2 및 수준3 사이의 유의적인 이동은 없습니다.

5. 현금및현금성자산

보고기간 종료일 현재 현금및현금성자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
현금	302	728
보통예금	5,775,258	5,180,383
정기예금	5,000,000	-
MMF	2,049,171	1,000,000
기타금융상품	177	1,182
합 계	12,824,908	6,182,293

6. 당기손익-공정가치 금융자산

보고기간 종료일 현재 당기손익-공정가치 금융자산의 내용은 다음과 같습니다.

<당3분기말>

(단위 : 천원)

구 분	취득원가 (기초금액)	공정가치	장부금액	평가손익
(주)유한양행	120,120	167,139	167,139	47,019
HYUN(舊유레카)자산운용펀드	1,879,222	2,458,272	2,458,272	579,050
당기손익-공정가치금융자산 합 계(유동성)	1,999,342	2,625,411	2,625,411	626,069
비욘드(舊유리치)자산운용펀드)	2,244,506	2,498,445	2,498,445	253,939
아스트라자산운용펀드	2,092,301	2,594,486	2,594,486	502,185
가우스자산운용펀드	1,816,906	2,020,022	2,020,022	203,116
트러스톤ESG펀드	1,044,975	887,723	887,723	(157,252)
엘엔에스자산운용펀드	1,000,000	1,017,460	1,017,460	17,460
마제스티코스닥벤처펀드	1,000,000	1,201,220	1,201,220	201,220
당기손익-공정가치금융자산 합 계(비유동성)	9,198,688	10,219,356	10,219,356	1,020,668

<전기말>

(단위 : 천원)

구 분	취득원가 (기초금액)	공정가치	장부금액	평가손익
(주)유한양행	124,200	120,120	120,120	(4,080)
특정금전신탁	4,000,000	4,000,000	4,000,000	-
HYUN(舊유레카)자산운용펀드	2,808,023	2,813,114	2,813,114	5,091
당기손익-공정가치금융자산 합 계(유동성)	6,932,223	6,933,234	6,933,234	1,011
비욘드(舊유리치)자산운용펀드	2,298,271	2,244,506	2,244,506	(53,765)
아스트라자산운용펀드	2,351,763	2,436,221	2,436,221	84,458
가우스자산운용펀드	1,858,787	1,963,505	1,963,505	104,718
트러스톤ESG펀드	1,393,708	1,044,975	1,044,975	(348,733)
당기손익-공정가치금융자산 합 계(비유동성)	7,902,529	7,689,207	7,689,207	(213,322)

7. 수취채권 및 기타비유동자산

보고기간 종료일 현재 수취채권 및 기타비유동자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말		전기말
구 분	유동	비유동	유동	비유동
미수금	7,677,920	-	8,528,936	4,385,742
미수수익	267,343	-	12,632	-
대여금	-	907,418	-	650,629
보증금	-	159,272	-	186,426
선급비용	-	30,590	-	40,518
합 계	7,945,263	1,097,280	8,541,568	5,263,315

8. 창업투자자산

(1) 보고기간 종료일 현재 투자실적자산의 내용은 다음과 같습니다.

<당3분기말>

(단위 : 천원)

회사명	출자 좌수	지분율	취득원가	순자산 지분가액	장부금액	보고기간 종료일	관계의 성격	측정방법
DSC드림제3호청년창업투자조합	10	5.00%	165,200	430,635	430,635	2023.9.30	펀드	지분법
DSC드림제4호성장사다리조합	300	8.57%	188,062	918,991	918,991
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	2,000	5.71%	740,000	4,627,386	4,627,386
글로벌ICT융합펀드	1,000	4.00%	404,000	589,960	589,960
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	2,000	10.00%	440,000	1,657,196	1,657,196
DSC Follow-on 성장사다리펀드	4,000	9.52%	2,244,000	4,969,867	4,969,867
DSC유망서비스산업펀드	5,000	8.62%	2,067,500	3,918,707	3,918,707
DSC드림X청년창업펀드	4,500	9.00%	3,294,000	4,537,572	4,537,572
DSC초기기업성장지원펀드	10,000	8.33%	9,220,000	16,700,318	16,700,318
DSC테크밸류업펀드1호	1,010	6.73%	1,010,000	1,110,590	1,110,590
DSC테크밸류업펀드2호	1,500	7.08%	1,500,000	1,594,928	1,594,928
DSC초기기업스케일업펀드	10,100	5.94%	9,772,760	9,981,724	9,981,724
DSC세컨더리벤처펀드제2호	1,700	18.89%	1,581,000	4,313,910	4,313,910
DSC세컨더리벤처펀드제4호	1,100	8.46%	1,061,500	1,018,761	1,018,761
DSC테크밸류업펀드3호	1,500	6.30%	1,438,800	1,384,623	1,384,623
DSC테크밸류업펀드4호	1,500	6.00%	1,441,800	1,388,666	1,388,666
디에스씨도미넌스투자조합제1호	700	6.67%	700,000	663,251	663,251
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	3,500	4.38%	2,681,000	2,615,211	2,615,211
DSC홈런펀드제1호	31,500	12.70%	15,750,000	15,094,600	15,094,600
합 계			55,699,622	77,516,896	77,516,896

(주)	당사의 투자실적자산의 지분율은 20% 미만이나, 당사가 업무집행조합원으로서 투자조합에 유의적 영향력을 행사할 수 있다고 판단하여 지분법을 적용하였습니다.

<전기말>

(단위 : 천원)

회사명	출자 좌수	지분율	취득원가	순자산 지분가액	장부금액	보고기간 종료일	관계의 성격	측정방법
DSC드림제3호청년창업투자조합	10	5.00%	165,200	401,021	401,021	2022.12.31	펀드	지분법
DSC드림제4호성장사다리조합	300	8.57%	188,062	949,689	949,689
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	2,000	5.71%	840,000	4,424,606	4,424,606
글로벌ICT융합펀드	1,000	4.00%	404,000	422,910	422,910
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	2,000	10.00%	560,000	1,787,052	1,787,052
DSC Follow-on 성장사다리펀드	4,000	9.52%	2,628,000	5,025,149	5,025,149
DSC유망서비스산업펀드	5,000	8.62%	2,462,500	4,268,913	4,268,913
DSC드림X청년창업펀드	4,500	9.00%	3,636,000	5,177,126	5,177,126
DSC초기기업성장지원펀드	10,000	8.33%	9,220,000	15,183,211	15,183,211
DSC테크밸류업펀드1호	1,010	6.73%	1,010,000	1,054,997	1,054,997
DSC테크밸류업펀드2호	1,500	7.08%	1,500,000	1,655,161	1,655,161
DSC초기기업스케일업펀드	10,100	5.94%	10,100,000	9,681,809	9,681,809
DSC세컨더리벤처펀드제2호	1,700	18.89%	1,581,000	6,004,941	6,004,941
DSC세컨더리벤처펀드제4호	1,100	8.46%	1,061,500	1,028,558	1,028,558
DSC테크밸류업펀드3호	1,500	6.30%	1,500,000	1,462,774	1,462,774
DSC테크밸류업펀드4호	1,500	6.00%	1,500,000	1,462,596	1,462,596
디에스씨도미넌스투자조합제1호	700	6.67%	700,000	576,819	576,819
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	3,500	4.38%	1,400,000	1,350,666	1,350,666
DSC홈런펀드제1호	31,500	12.70%	6,300,000	6,070,764	6,070,764
합 계			46,756,262	67,988,762	67,988,762

(주)	당사의 투자실적자산의 지분율은 20% 미만이나, 당사가 업무집행조합원으로서 투자조합에 유의적 영향력을 행사할 수 있다고 판단하여 지분법을 적용하였습니다.

(2) 당3분기 및 전기 중 투자실적자산의 변동내용은 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구분	기초잔액	배당금등수령액	취득/처분으로 인한 증감	지분법이익(손실)	기말평가액
DSC드림제3호청년창업투자조합	401,021	-		29,614	430,635
DSC드림제4호성장사다리조합	949,689	-		(30,698)	918,991
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	4,424,606	(100,000)		302,780	4,627,386
글로벌ICT융합펀드	422,910	-		167,050	589,960
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	1,787,052	(103,360)		(26,496)	1,657,196
DSC Follow-on 성장사다리펀드	5,025,149	(228,000)		172,718	4,969,867
DSC유망서비스산업펀드	4,268,913	(695,700)		345,494	3,918,707
DSC드림X청년창업펀드	5,177,126	(1,348,200)		708,646	4,537,572
DSC초기기업성장지원펀드	15,183,211	-		1,517,107	16,700,318
DSC테크밸류업펀드1호	1,054,997	-		55,593	1,110,590
DSC테크밸류업펀드2호	1,655,161	-		(60,233)	1,594,928
DSC초기기업스케일업펀드	9,681,809	(327,240)		627,155	9,981,724
DSC세컨더리벤처펀드제2호	6,004,941	(66,733)		(1,624,298)	4,313,910
DSC세컨더리벤처펀드제4호	1,028,558	-		(9,797)	1,018,761
DSC테크밸류업펀드3호	1,462,774	(131,100)		52,949	1,384,623
DSC테크밸류업펀드4호	1,462,596	(120,000)		46,070	1,388,666
디에스씨도미넌스투자조합제1호	576,819	-		86,432	663,251
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	1,350,666	(119,000)	1,400,000	(16,455)	2,615,211
DSC홈런펀드제1호	6,070,764	-	9,450,000	(426,164)	15,094,600
합 계	67,988,762	(3,239,333)	10,850,000	1,917,467	77,516,896

<전기>

(단위 : 천원)

회사명	기초잔액	배당금 등 수령액	취득/처분으로 인한 증감	지분법이익(손실)	지분법자본변동	기말잔액
DSC드림제3호청년창업투자조합	455,972	(100,000)	-	45,049	-	401,021
DSC드림제4호성장사다리조합	370,248	(370,500)	-	949,941	-	949,689
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	4,427,661	-	-	(3,055)	-	4,424,606
글로벌ICT융합펀드	892,818	(446,442)	-	(23,466)	-	422,910
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	3,285,604	(592,000)	-	(906,552)	-	1,787,052
DSC Follow-on 성장사다리펀드	5,344,234	(1,606,580)	-	1,287,495	-	5,025,149
DSC유망서비스산업펀드	5,489,808	(2,723,000)	-	1,502,105	-	4,268,913
DSC드림X청년창업펀드	5,173,847	(1,615,500)	-	1,618,779	-	5,177,126
DSC초기기업성장지원펀드	15,499,313	(780,000)	-	463,898	-	15,183,211
DSC테크밸류업펀드1호	949,891	-	-	105,106	-	1,054,997
DSC테크밸류업펀드2호	1,687,920	-	-	(32,759)	-	1,655,161
DSC초기기업스케일업펀드	9,763,156	-	-	(81,347)	-	9,681,809
DSC세컨더리벤처펀드제2호	5,539,315	(482,009)	-	947,635	-	6,004,941
DSC세컨더리벤처펀드제3호	3,234,476	(5,163,777)	-	1,929,301	-	-
DSC세컨더리벤처펀드제4호	1,039,832	-	-	(11,274)	-	1,028,558
DSC테크밸류업펀드3호	1,494,335	-	-	(31,561)	-	1,462,774
DSC테크밸류업펀드4호	1,495,437	-	-	(32,841)	-	1,462,596
디에스씨도미넌스투자조합제1호	699,164	-	-	(122,345)	-	576,819
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	699,545	-	700,000	(48,879)	-	1,350,666
DSC홈런펀드제1호	-	(35,201)	6,300,000	(209,223)	15,188	6,070,764
합 계	67,542,576	(13,915,009)	7,000,000	7,346,007	15,188	67,988,762

(3) 보고기간 종료일 현재 투자실적자산의 요약재무정보는 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

기업명	자산	부채	자본	영업수익	분기순손익
DSC드림제3호청년창업투자조합	8,616,004	3,300	8,612,704	1,099,428	592,289
DSC드림제4호성장사다리조합	10,721,566	-	10,721,566	704,606	(358,140)
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	81,079,266	100,000	80,979,266	10,659,107	5,298,656
글로벌ICT융합펀드	14,957,219	208,220	14,748,999	5,151,779	4,176,249
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	16,571,951	-	16,571,951	1,802,914	(264,959)
DSC Follow-on 성장사다리펀드	52,600,988	417,377	52,183,611	4,228,014	1,813,542
DSC유망서비스산업펀드	45,870,330	413,351	45,456,979	8,669,365	4,007,725
DSC드림X청년창업펀드	50,964,516	547,041	50,417,475	13,686,154	7,873,841
DSC초기기업성장지원펀드	202,065,482	1,661,660	200,403,822	28,195,446	18,205,288
DSC테크밸류업펀드1호	16,704,299	199,397	16,504,902	1,596,628	826,183
DSC테크밸류업펀드2호	22,833,671	292,017	22,541,654	569,465	(851,297)
DSC초기기업스케일업펀드	170,061,902	2,052,688	168,009,214	13,801,412	10,556,067
DSC세컨더리벤처펀드제2호	22,939,594	101,250	22,838,344	353,321	(8,599,224)
DSC세컨더리벤처펀드제4호	12,072,404	32,500	12,039,904	81	(115,777)
DSC테크밸류업펀드3호	22,088,969	119,603	21,969,366	1,761,942	840,127
DSC테크밸류업펀드4호	23,269,428	125,000	23,144,428	1,715,879	767,831
디에스씨도미넌스투자조합제1호	9,988,128	39,375	9,948,753	1,418,455	1,296,476
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	60,198,756	422,500	59,776,256	1,669,395	(376,109)
DSC홈런펀드제1호	120,080,035	1,240,000	118,840,035	375,096	(3,355,193)

<전기>

(단위 : 천원)

기업명	자산	부채	자본	영업수익	당기순손익
DSC드림제3호청년창업투자조합	8,024,705	4,290	8,020,415	4,789,660	900,987
DSC드림제4호성장사다리조합	11,079,706	-	11,079,706	14,367,704	11,082,650
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	77,792,593	361,983	77,430,610	19,930,661	(53,456)
글로벌ICT융합펀드	15,135,925	4,563,175	10,572,750	1,840,804	(586,639)
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	18,018,504	147,993	17,870,511	3,164,110	(9,065,520)
DSC Follow-on 성장사다리펀드	53,400,268	636,198	52,764,070	27,647,774	13,518,699
DSC유망서비스산업펀드	50,179,737	660,363	49,519,374	32,558,516	17,424,413
DSC드림X청년창업펀드	59,355,722	832,088	57,523,634	30,557,233	17,986,428
DSC초기기업성장지원펀드	184,459,784	2,261,250	182,198,534	67,639,655	5,566,771
DSC테크밸류업펀드1호	15,955,248	276,529	15,678,719	2,701,561	1,562,025
DSC테크밸류업펀드2호	23,601,430	208,479	23,392,951	5,544,278	(462,992)
DSC초기기업스케일업펀드	163,683,255	722,108	162,916,147	11,348,431	(1,369,213)
DSC세컨더리벤처펀드제2호	31,827,801	36,940	31,790,681	25,684,482	5,016,890
DSC세컨더리벤처펀드제3호	-	-	-	42,795,709	19,871,802
DSC세컨더리벤처펀드제4호	12,191,371	35,690	12,155,681	24,767	(133,244)
DSC테크밸류업펀드3호	23,331,550	122,190	23,209,360	611,730	(500,762)
DSC테크밸류업펀드4호	24,508,946	132,349	24,376,597	589,540	(547,349)
디에스씨도미넌스투자조합제1호	8,697,753	45,476	8,652,277	819,996	(1,835,176)
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	31,300,614	428,249	30,872,365	584,897	(1,117,236)
DSC홈런펀드제1호	49,628,001	1,832,773	47,795,228	129,679	(1,566,749)

(4) 보고기간 종료일 현재 경영지원자산의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 주, 천원)

회사명	주식수	지분율(%)	취득원가	공정가치 (순자산가치)	장부금액	손상차손
(주)리텍	13,714	7.63%	139,966	1	1	139,965
(주)케이튜터	13,333	6.83%	82,625	1	1	82,624
(주)블루골드	1,522	9.15%	10,209	1	1	10,208
(주)옐로모바일	148,990	2.97%	2	1	1	1
(주)미래테크	43,000	1.46%	1	1	1	-
합 계			232,803	5	5	232,798

9. 종속기업투자

(1) 보고기간 종료일 현재 종속기업투자의 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

회사명	보통주 지분율	취득가액	장부가액
(주)슈미트	68.42%	3,668,942	3,667,350
똑똑(주)	78.50%	1,570,000	674,268
합 계		5,238,942	4,341,618

(2) 당3분기와 전기 중 종속기업투자의 변동내용은 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	취득	처분	지분법이익(손실)	지분법자본변동	분기말잔액
(주)슈미트	4,157,130	-	-	(544,400)	54,620	3,667,350
똑똑(주)	1,209,928	200,000	(77,105)	(611,183)	(47,372)	674,268
합 계	5,367,058	200,000	(77,105)	(1,155,583)	7,248	4,341,618

<전기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	취득	처분	지분법이익(손실)	지분법자본변동	기말잔액
(주)슈미트	2,726,584	1,084,834	(471,244)	748,487	68,469	4,157,130
똑똑(주)	-	1,500,000	-	(405,747)	115,675	1,209,928
합 계	2,726,584	2,584,834	(471,244)	342,740	184,144	5,367,058

(3) 보고기간 종료일 현재 종속기업투자 요약재무정보는 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	자산	부채	자본	영업수익	분기순손익
(주)슈미트	9,122,902	3,762,755	5,360,147	2,115,523	(795,687)
똑똑(주)	899,366	40,426	858,940	-	(754,298)

<전기>

(단위 : 천원)

구 분	자산	부채	자본	영업수익	당기순손익
(주)슈미트	9,705,188	3,629,187	6,076,001	3,188,908	1,089,659
똑똑(주)	1,628,105	14,867	1,613,238	-	(386,762)

(4) 당3분기와 전기 중 종속기업투자 평가에 따른 기타포괄손익누계액의 변동내역은다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	당기증감	손익반영액	분기말잔액
지분법자본변동	575,886	7,248	(5,223)	577,911

<전기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	당기증감	손익반영액	기말잔액
지분법자본변동	449,291	184,144	(57,549)	575,886

10. 관계기업투자

(1) 보고기간 종료일 현재 관계기업투자의 현황은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

회사명	보통주 지분율	취득가액	장부가액
한국제11호 기업인수목적(주)	16.61%	1,000,000	1,876,412

(*) 관련 활동을 지시하는 현재의 능력을 보유하고 있지 않아 지배력이 없다고 판단하였고, 관계기업투자로 분류하였습니다.

(2) 당3분기와 전기 중 관계기업투자의 변동내용은 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	취득	처분	지분법이익(손실)	지분법자본변동	분기말잔액
한국제11호 기업인수목적(주)	1,832,761	-	-	43,234	417	1,876,412

<전기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	취득	처분	지분법이익(손실)	지분법자본변동	기말잔액
한국제11호 기업인수목적(주)	-	1,000,000	699,758	(8,991)	141,994	1,832,761

(3) 보고기간 종료일 현재 관계기업투자 요약재무정보는 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	자산	부채	자본	영업수익	분기순손익
한국제11호 기업인수목적(주)	12,250,076	954,076	11,296,000	-	260,271

<전기>

(단위 : 천원)

구 분	자산	부채	자본	영업수익	당기순손익
한국제11호 기업인수목적(주)	11,894,718	858,990	11,035,728	-	46,718

(4) 당3분기와 전기 중 관계기업투자 평가에 따른 기타포괄손익누계액의 변동내역은다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	당기증감	손익반영액	분기말잔액
지분법자본변동	18,766	417	177	19,360

<전기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	당기증감	손익반영액	잉여금반영액	기말잔액
지분법자본변동	-	141,994	(5,293)	(117,935)	18,766

11. 유형자산

당3분기와 전3분기 중 유형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	취득 및 자본적지출	처분	대체증감 (*1)	감가상각비	분기말잔액
취득원가:
사용권자산	1,785,645	-	-	74,727	-	1,860,372
시설장치	314,408	-	-	-	-	314,408
차량운반구	-	93,332	-	-	-	93,332
비품	43,473	-	-	-	-	43,473
소 계	2,143,526	93,332	-	74,727	-	2,311,585
감가상각누계액:
사용권자산	(736,215)	-	-	-	(187,137)	(923,352)
시설장치	(314,408)	-	-	-	-	(314,408)
차량운반구	-	-	-	-	(8,084)	(8,084)
비품	(43,473)	-	-	-	-	(43,473)
소 계	(1,094,096)	-	-	-	(195,221)	(1,289,317)
장부금액:
사용권자산	1,049,430	-	-	74,727	(187,137)	937,020
시설장치	-	-	-	-	-	-
차량운반구	-	93,332	-	-	(8,084)	85,248
비품	-	-	-	-	-	-
합 계	1,049,430	93,332	-	74,727	(195,221)	1,022,268

(*) 당3분기 리스계약 변경(임대료 조정)에 따른 증가액입니다.

<전3분기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	취득 및 자본적지출	처분	대체증감 (*1)	감가상각비	분기말잔액
취득원가:
사용권자산	755,499	-	-	195,599	-	951,098
시설장치	314,408	-	-	-	-	314,408
차량운반구	23,310	-	(22,310)	-	-	-
비품	43,473	-	-	-	-	43,473
소 계	1,135,690	-	(22,310)	195,599		1,308,979
감가상각누계액:
사용권자산	(461,405)	-	-	-	(203,734)	(665,139)
시설장치	(246,287)	-	-	-	(68,121)	(314,408)
차량운반구	(13,386)	-	13,386	-	-	-
비품	(41,347)	-	-	-	(2,126)	(43,473)
소 계	(762,425)	-	13,386	-	(273,981)	(1,023,020)
장부금액:
사용권자산	294,094	-	-	195,599	(203,734)	285,959
시설장치	68,121	-	-	-	(68,121)	-
차량운반구	8,924	-	(8,924)	-	-	-
비품	2,126	-	-	-	(2,126)	-
합 계	373,265	-	(8,924)	195,599	(273,981)	285,959

(*) 전3분기 리스계약 변경(임대료 조정)에 따른 증가액입니다.

12. 무형자산

(1) 당3분기와 전3분기 중 무형자산의 변동내역은 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	증가	감소	손상차손	분기말잔액
회원권	998,200	-	-	-	998,200

<전3분기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	증가	감소	손상차손	분기말잔액
회원권	375,000	623,200	-	-	998,200

(2) 비한정 내용연수의 무형자산 손상검사

당사는 비한정 내용연수를 가진 무형자산인 회원권에 대하여 손상검사를 수행하였습니다. 당3분기 중 손상차손으로 인식한 금액은 없으며, 전기 이전에 106,695천원의 손상차손을 인식하였습니다. 회원권의 회수가능액은 순공정가치와 사용가치 중에서 큰금액이며, 순공정가치가 존재한다면 이를 사용하고, 존재하지 않는다면 순공정가치 및 사용가치를 합리적으로 산정하여 회수가능액을 결정하였습니다.

13. 리스자산 및 부채

(1) 리스계약

당사는 건물, 차량운반구를 리스하였으며 평균리스기간은 약 5년입니다. 당사는 리스기간 만료시 리스한 건물을 구매할 수 있는 매수선택권을 가지고 있지 않습니다.

(2) 보고기간 종료일 현재 리스와 관련하여 재무상태표에 인식된 사용권자산의 내역은 다음과 같습니다.

<당3분기말>

(단위 : 천원)

구 분	건물	차량운반구	합 계
취득금액	1,440,662	419,710	1,860,372
감가상각누계액	(640,718)	(282,634)	(923,352)
장부금액	799,944	137,076	937,020

<전기말>

(단위 : 천원)

구 분	건물	차량운반구	합 계
취득금액	1,365,934	419,709	1,785,643
감가상각누계액	(506,414)	(229,799)	(736,213)
장부금액	859,520	189,910	1,049,430

(3) 리스자산 및 부채와 관련하여 당3분기와 전3분기 중 손익으로 인식된 금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기	전3분기
사용권자산 감가상각비	187,138	203,734
리스부채 이자비용	46,132	10,980

(4) 보고기간 종료일 현재 현재 리스부채의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말		전기말
구 분	최소리스료	최소리스료의 현재가치	최소리스료	최소리스료의 현재가치
1년 이내	276,442	225,734	267,494	258,883
1년 초과	776,812	702,864	913,725	766,603
소 계	1,053,254	928,598	1,181,219	1,025,486

(5) 당3분기 중 리스부채로 인식한 리스계약에서 발생한 총 현금유출은 205,840천원입니다.

(6) 보고기간 종료일 현재 리스부채의 유동성분류 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
유동부채	225,734	258,883
비유동부채	702,864	766,603
합 계	928,598	1,025,486

14. 차입금

(1) 보고기간 종료일 현재 단기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	차입처	연이자율(%)	당3분기말	전기말
운영자금	산업은행 외	5.03 ~ 6.21	20,000,000	15,000,000

보고기간 종료일 현재 산업은행 차입금과 관련하여 대표이사로부터 보증을 제공받고있습니다.

(2) 보고기간 종료일 현재 장기차입금의 내역은 다음과 같습니다.

(단위: 천원)

구 분	차입처	연이자율(%)	당3분기말	전기말
운영자금	농협은행	-	-	583,310
1년 이내 만기 도래 분			-	(583,310)
합 계			-	-

15. 기타금융부채

보고기간 종료일 현재 기타금융부채의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
<유동기타금융부채>
미지급금	38,870	-
예수금	81,605	63,603
미지급비용	1,606,953	2,561,241
리스부채	225,734	258,883
소 계	1,953,162	2,883,727
<비유동금융부채>
리스부채	702,864	766,603
성과보수충당부채	2,284,115	2,192,871
소 계	2,986,979	2,959,474

16. 자본금과 자본잉여금

(1) 자본금

1) 보고기간 종료일 현재 자본금의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
발행할주식의 총수	48,000,000주	48,000,000주
1주당 액면금액	500원	500원
발행한 주식수	27,811,403주	27,811,403주
보통주자본금	13,905,702	13,905,702

2) 당3분기 중 자본금과 주식발행초과금의 변동은 없습니다.

(2) 보고기간 종료일 현재 자본잉여금의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
주식발행초과금	4,014,467	4,014,467
자기주식처분이익	43,837	43,837
합 계	4,058,304	4,058,304

17. 기타자본

(1) 보고기간 종료일 현재 기타자본의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당3분기말	전기말
자기주식	(3,843,319)	(855,169)

(2) 당3분기와 전기 중 기타자본의 변동내용은 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	증가	감소	분기말잔액
자기주식	(855,169)	(2,988,150)	-	(3,843,319)

<전기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	증가	감소	기말잔액
자기주식	(855,169)	-	-	(855,169)

(3) 당사는 자사주식의 가격안정을 위하여 당사의 주식을 취득하여 기타자본항목으로 계상하고 있으며, 향후 시장 상황에 따라 처분할 예정입니다. 보고기간 종료일 현재 자기주식의 내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	내 역
주 식 수	1,015,278주
취 득 가 액	3,843,319

18. 기타포괄손익누계액

(1) 보고기간 종료일 현재 기타포괄손익누계액의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
지분법자본변동	612,460	609,840

(2) 당3분기와 전기 중 기타포괄손익누계액의 변동내용은 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	증가	감소	법인세효과	분기말잔액
지분법자본변동	609,840	7,665	(5,223)	178	612,460

<전기>

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	증가	감소	법인세효과	기말잔액
지분법자본변동	449,291	341,327	(175,485)	(5,293)	609,840

19. 이익잉여금

보고기간 종료일 현재 이익잉여금의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
미처분이익잉여금	82,887,465	74,963,421

20. 영업수익 및 영업비용

(1) 당3분기와 전3분기 중 영업수익의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당3분기		전3분기
구분	3 개월	누적	3 개월	누적
(1) 투자조합수익	4,957,955	17,438,369	6,241,405	30,818,673
1. 조합지분법이익	707,619	4,111,608	-	16,178,577
2. 조합관리보수	3,494,306	10,868,343	3,341,968	9,100,193
3. 조합성과보수	756,030	2,458,418	2,899,437	5,539,903
(2) 운용투자주식	-	199,999	-	22,704
1. 운용투자주식처분이익	-	199,999	-	22,704
(2) 기타의 영업수익	546,786	2,292,290	387,165	265,845
1. 이자수익	131,253	487,461	17,167	38,721
2. 배당금수익	-	840	-	800
3. 단기매매증권처분이익	-	-	-	345
4. 단기매매증권평가이익	415,533	1,803,989	369,998	225,979
합 계	5,504,741	19,930,658	6,628,570	31,107,222

(2) 당3분기와 전3분기 중 영업비용의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당3분기		전3분기
구분	3 개월	누적	3 개월	누적
(1) 투자조합비용	-	2,194,140	1,133,077	1,413,732
1. 조합지분법손실	-	2,194,140	1,133,077	1,413,732
2. 조합출자금처분손실	-	-	-	-
(2) 기타의영업비용	267,159	812,351	188,891	689,072
1. 이자비용	267,159	655,099	124,945	301,552
2. 단기매매증권처분손실	-	-	-	3,907
4. 단기매매증권평가손실	-	157,252	63,946	383,613
(3) 일반관리비	2,548,462	6,032,324	3,090,200	7,444,238
1. 인건비	1,679,234	3,879,792	2,285,273	5,438,833
2. 일반관리비	869,228	2,152,532	804,927	2,005,405
합 계	2,815,621	9,038,815	4,412,168	9,547,042

1) 당3분기와 전3분기 중 일반관리비의 세부내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당3분기		전3분기
구분	3 개월	누적	3 개월	누적
1. 인건비	1,679,234	3,879,792	2,285,273	5,438,833
급여	1,496,324	3,500,178	2,156,225	5,084,980
퇴직급여	182,910	379,614	129,048	353,853
2. 일반관리비	869,228	2,152,532	804,927	2,005,405
복리후생비	355,106	619,932	124,186	373,393
보험료	27,980	84,208	19,965	45,741
여비교통비	44,691	143,331	41,706	77,005
통신비	7,850	22,957	7,653	22,744
세금과공과	6,816	24,075	18,120	45,170
지급임차료 및 관리비	33,167	99,054	31,866	97,748
감가상각비	67,558	195,222	108,944	273,982
홍보활동비	12,200	59,700	3,300	17,600
교육훈련비	808	4,061	2,639	4,651
지급수수료	206,066	600,093	322,797	716,918
차량유지비	3,494	11,281	2,599	14,068
도서인쇄비	3,751	6,110	2,230	5,818
소모품비	3,419	7,297	14,211	29,146
접대비	78,748	237,712	80,817	226,485
운반비	1,118	3,160	1,002	3,841
수도광열비	3,706	10,389	2,892	8,795
협회비	12,750	23,950	20,000	42,300
합 계	2,548,462	6,032,324	3,090,200	7,444,238

21. 기타수익 및 기타비용

(1) 당3분기와 전3분기 중 기타수익의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기		전3분기
구 분	3 개월	누적	3 개월	누적
이자수익	12,795	32,144	7,243	11,539
리스조정이익	-	4,060	-	2,934
잡이익	2	13,242	1	965
합 계	12,797	49,446	7,244	15,438

(2) 당3분기와 전3분기 중 기타비용의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기		전3분기
구 분	3 개월	누적	3 개월	누적
이자비용	14,782	46,132	3,350	10,980
기부금	900	2,700	900	2,700
유형자산처분손실	-	-	-	6,924
잡손실	-	8	-	1,775
합 계	15,682	48,840	4,250	22,379

22. 법인세비용

(1) 당3분기와 전3분기 법인세비용의 내용은 다음과 같습니다(단위 : 천원).

구 분	당3분기	전3분기
법인세부담액	2,695,253	1,947,005
일시적차이로 인한 이연법인세 변동액	(781,255)	2,298,301
자본에 직접 반영된 법인세비용	177	(31,239)
법인세비용	1,914,175	4,214,067

(2) 당3분기와 전3분기 법인세비용차감전순손익과 법인세비용간의 관계는 다음과 같습니다(단위 : 천원).

구 분	당3분기	전3분기
법인세비용차감전순손익	9,838,218	22,632,218
적용세율에 따른 법인세	2,034,388	4,955,088
조정사항
- 비과세수익	(317,791)	(792,126)
- 비과세비용	33,766	98,501
- 기타(이연법인세부채 미인식효과 등)	163,812	(47,396)
법인세비용	1,914,175	4,214,067
유효 법인세율	19.46%	18.62%

(3) 당3분기와 전기 중 일시적차이 및 이연법인세자산(부채)의 증감내용은 다음과 같습니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

구분	차감할(가산할) 일시적차이
구분	기초잔액	당기손익반영	자본반영	분기말잔액
단기매매증권	(6,141,375)	(703,773)	-	(6,845,148)
지분법손익	(21,249,663)	(244,775)	-	(21,494,438)
지분법자본변동	(322,836)	-	-	(322,836)
종속기업투자	(999,582)	1,051,612	177	52,207
사용권자산	(1,049,430)	112,410	-	(937,020)
리스부채	1,025,486	(96,888)	-	928,598
보증금	23,944	1,227	-	25,171
무형자산	106,695	-	-	106,695
운용투자주식	318,346	(85,548)	-	232,798
장기미수금	(4,385,742)	4,385,742	-	-
성과보수충당부채	2,192,872	91,244	-	2,284,116
미지급비용	87,925	-	-	87,925
회원권 취득세	13,701	-	-	13,701
합 계	(30,379,659)	4,511,251	177	(25,868,231)
이연법인세자산(부채)				(2,886,893)

당사는 차기 이후 예상과세소득이 각 회계기간에 소멸되는 차감할 일시적차이를 초과하여 이연법인세자산의 실현가능성이 있는 것으로 판단하고 있습니다.

<전기>

(단위 : 천원)

구분	차감할(가산할) 일시적차이
구분	기초잔액	당기손익반영	자본반영	기말잔액
단기매매증권	(6,362,227)	220,852	-	(6,141,375)
지분법손익	(21,125,666)	(123,997)	-	(21,249,663)
지분법자본변동	(307,648)	(15,188)	(5,198)	(322,836)
종속기업	373,416	(1,367,800)	-	(999,582)
사용권자산	(294,094)	(755,336)	-	(1,049,430)
리스부채	290,420	735,066	-	1,025,486
보증금	14,130	9,814	-	23,944
무형자산	106,695	-	-	106,695
운용투자주식	318,346	-	-	318,346
장기미수금	(3,028,145)	(1,357,597)	-	(4,385,742)
성과보수충당부채	1,514,073	678,799	-	2,192,872
미지급비용	67,209	20,716	-	87,925
회원권 취득세	-	13,701	-	13,701
합 계	(28,433,491)	(1,940,970)	(5,198)	(30,379,659)
이연법인세자산(부채)				(3,668,149)

(4) 보고기간 종료일 현재 이연법인세자산(부채)로 인식되지 않은 일시적차이는 다음과 같습니다.

<당3분기말>

(단위 : 천원)

구 분	이연법인세 자산(부채)
종속기업 및 관계기업주식	10,911
지분법손익(*1)	(2,466,180)
지분법자본변동(*1)	(64,298)
합계	(2,519,567)

<전기말>

(단위 : 천원)

구 분	이연법인세 자산(부채)
종속기업주식	(209,912)
지분법손익(*)	(2,437,061)
지분법자본변동(*)	(64,606)
합계	(2,711,579)

(*) 당사는「벤처투자 촉진에 관한 법률」에 따른 중소기업창업투자회사로서 「조세특례제한법」제13조에 따라 중소기업창업투자조합을 통하여 창업자 또는 벤처기업에 출자함으로써 취득하는 주식의 양도차익에 대한 법인세를 부담하지 않습니다. 이에 따라 관련된 일시적차이에 대해 이연법인세부채를 인식하지 않았습니다.

23. 비용의 성격별 분류

당3분기와 전3분기 중 비용의 성격별 분류는 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기		전3분기
구 분	3 개월	누적	3 개월	누적
투자조합비용	-	2,194,140	1,133,078	1,413,732
인건비 및 복리후생비	2,034,341	4,499,725	2,409,459	5,812,227
감가상각비	67,558	195,222	108,944	273,981
소모품비	3,419	7,297	14,211	29,146
지급수수료	206,066	600,093	322,797	716,918
여비교통비	44,691	143,330	41,706	77,005
접대비	78,748	237,712	80,817	226,485
지급임차료 및 관리비	33,167	99,054	31,866	97,748
기타영업비용	347,631	1,062,242	269,290	899,801
합 계(주1)	2,815,621	9,038,815	4,412,168	9,547,043

(주) 포괄손익계산서상 투자조합비용, 운영투자비용, 사모투자전문회사비용, 기타의영업비용 및 일반관리비의 합계액입니다.

24. 주당이익

(1) 기본주당순이익

기본주당손익은 보통주 소유주에게 귀속되는 분기순이익을 가중평균유통보통주식수로 나누어 계산한 것으로, 1주당 순손익의 산출내역은 다음과 같습니다.

1) 기본주당순이익

(단위 : 주, 원)

구분	당3분기		전3분기
구분	3분기	누적	3분기	누적
<기본주당순이익>
보통주분기순이익(손실)	2,319,402,141	7,924,043,711	3,032,569,982	18,418,151,357
가중평균유통보통주식수	26,796,125	26,945,008	27,549,231	27,549,231
기본주당순이익	87	294	110	669

2) 가중평균유통보통주식수

구분	발행주식수	가중치	적수
[당3분기]
전기이월	27,811,403주	273일	7,592,513,019주
자기주식	(1,015,278)주	(주1)	(236,525,774)주
합 계			7,355,987,245주
[전3분기]
전기이월	27,811,403주	273일	7,592,513,019주
자기주식	(262,172)주	273일	(71,572,956)주
합 계			7,520,940,063주

(주1) 당반기 중 수차례에 걸친 자기주식 취득거래가 반영되어 있습니다.

[당3분기]
가중평균유통보통주식수 : 7,355,987,245주 ÷ 273일 = 26,945,008주

[전3분기]
가중평균유통보통주식수 : 7,520,940,063주 ÷ 273일 = 27,549,231주

(2) 희석주당순이익 및 잠재적 보통주

25. 현금흐름표

(1) 현금및현금성자산은 재무상태표와 현금흐름표상의 금액이 일치하게 관리되고 있습니다.

(2) 분기순이익에 대한 조정 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기	전3분기
법인세비용	1,914,174	4,214,067
이자비용	701,231	312,532
단기매매증권처분손실	-	3,907
단기매매증권평가손실	157,252	383,613
투자조합지분법손실	2,194,140	1,413,732
유형자산처분손실	-	6,924
종속(관계)기업투자손실	1,155,583	304,617
감가상각비	195,222	273,981
투자조합지분법이익	(4,111,608)	(16,178,577)
이자수익	(519,604)	(50,260)
배당금수익	(840)	(800)
단기매매증권처분이익	-	(345)
단기매매증권평가이익	(1,803,989)	(225,979)
운용투자주식처분이익	(199,999)	(22,704)
종속(관계)기업투자이익	(43,234)	(876,474)
종속기업투자처분이익	(58,118)	(507,123)
리스조정이익	(4,060)	(2,933)
합 계	(423,850)	(10,951,822)

(3) 영업활동 자산·부채의 증감 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당3분기	전3분기
당기손익공정가치금융자산의 순증감	3,424,410	(3,632,296)
투자실적자산의 감소(증가)	(7,610,667)	3,421,270
경영지원자산의 감소	200,000	46,213
미수금의 증가	5,236,759	(178,775)
비유동미수금의 증가	-	(364,200)
비유동선급비용의 감소(증가)	9,428	(43,827)
미지급금의 증가	38,870	-
예수금의 증가	18,001	9,320
미지급비용의 증가(감소)	(994,413)	1,172,271
가터비유동부채의 증가	91,244	182,100
합 계	413,632	612,076

(4) 현금및현금성자산의 사용을 수반하지 않는 중요한 거래내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구분	당3분기	전3분기
비유동미수금의 유동성 대체	4,385,742	-
장기차입금의 유동성 대체	-	583,310

(5) 당3분기 중 재무활동에서 발생된 부채의 조정내역은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	기초잔액	현금흐름	비현금변동		분기말잔액
구 분	기초잔액	현금흐름	대체	상각 외	분기말잔액
리스부채	1,025,486	(205,840)	66,880	42,072	928,598
단기차입금	15,000,000	5,000,000	-	-	20,000,000
유동성장기부채	583,310	(583,310)	-	-	-
합 계	16,608,796	4,210,850	66,880	42,072	20,928,598

26. 특수관계자거래

(1) 회사와 특수관계에 있는 회사의 내역

관계	기업명	비고
종속기업	(주)슈미트, 똑똑(주)
관계기업	한국제11호기업인수목적(주)
운영조합	DSC드림제3호청년창업투자조합, DSC드림제4호성장사다리조합, KT-DSC창조경제청년창업투자조합, 글로벌ICT융합펀드, 경기-DSC슈퍼맨투자조합1호, DSC Follow-on 성장사다리펀드, DSC유망서비스산업펀드, DSC드림X청년창업펀드, DSC초기기업성장지원펀드, DSC테크밸류업펀드1호, DSC테크밸류업펀드2호, DSC초기기업스케일업펀드, DSC세컨더리벤처펀드제2호, DSC세컨더리벤처펀드제4호, DSC테크밸류업펀드3호, DSC테크밸류업펀드4호, 디에스씨도미넌스투자조합제1호, 슈미트-DSC 미래모빌리티펀드, DSC홈런펀드제1호	(주1)
기타	임직원

(주1) 운영조합은 당사가 업무집행조합원으로 참여한 조합입니다.

(2) 당3분기와 전3분기 중 특수관계자와의 매출·매입 등 중요한 거래내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

특수관계자	관계	당3분기		전3분기
특수관계자	관계	영업수익	영업비용	영업수익	영업비용
DSC드림제3호청년창업투자조합	관계기업	-	-	616,666	-
DSC드림제4호성장사다리조합	관계기업	-	-	1,273,576	-
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	관계기업	39,869	-	269,575	-
글로벌ICT융합펀드	관계기업	190,775	-	495,049	-
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	관계기업	338,812	-	809,027	-
DSC Follow-on 성장사다리펀드	관계기업	417,171	-	489,063	-
DSC유망서비스산업펀드	관계기업	2,430,881	-	804,334	-
DSC드림X청년창업펀드	관계기업	547,041	-	632,438	-
DSC초기기업성장지원펀드	관계기업	1,661,660	-	1,697,438	-
DSC테크밸류업펀드1호	관계기업	199,397	-	204,758	-
DSC테크밸류업펀드2호	관계기업	292,017	-	317,420	-
DSC초기기업스케일업펀드	관계기업	2,052,688	-	2,167,500	-
DSC세컨더리벤처펀드제2호	관계기업	101,250	-	101,250	-
DSC세컨더리벤처펀드제3호	관계기업	-	-	2,693,537	-
DSC세컨더리벤처펀드제4호	관계기업	97,500	-	97,500	-
DSC테크밸류업펀드3호	관계기업	357,603	-	357,000	-
DSC테크밸류업펀드4호	관계기업	375,000	-	375,000	-
디에스씨도미넌스투자조합제1호	관계기업	118,125	-	118,125	-
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	관계기업	633,750	-	633,750	-
DSC홈런펀드제1호	관계기업	3,473,223	-	487,090	-
합 계		13,326,762	-	14,640,096	-

(주) 상기 투자조합과의 거래는 당사가 업무집행조합원으로 조합을 운영하며 수령하는 관리보수 및 성과보수의 금액입니다.

<당3분기>

(단위 : 천원)

특수관계자	관계	자금대여	자금회수	이자수익
임직원	기타	300,000	43,211	25,524

<전3분기>

(단위 : 천원)

특수관계자	관계	자금대여	이자수익
임직원	기타	550,629	5,850

1) 당사가 업무집행조합원으로서 투자조합으로부터 받는 연간 관리보수 내역은 다음과 같습니다.

구분	관리보수 내역	관리보수율
DSC드림제3호청년창업투자조합	등록일로부터 3년이내-출자금총액	2.5%
DSC드림제3호청년창업투자조합	등록일로부터 3년이후-투자잔액	2.5%
DSC드림제4호성장사다리조합	등록일로부터 3년이내-출자금총액	2.3%~2.5%
DSC드림제4호성장사다리조합	등록일로부터 3년이후-투자잔액	2.3%~2.5%
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	등록일로부터 3년이내-출자금총액	2.3%~2.5%
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	등록일로부터 3년이후-투자잔액	2.3%~2.5%
글로벌ICT융합펀드	설립일로부터 3년이내-출자금총액	2.5%
글로벌ICT융합펀드	설립일로부터 3년이후-투자잔액	2.5%
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	등록일로부터 3년이내-출자금총액	2.5%
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	등록일로부터 3년이후-투자잔액	2.5%
DSC Follow-on 성장사다리펀드	등록일로부터 3년이내-출자금총액	2.2%~2.4%
DSC Follow-on 성장사다리펀드	등록일로부터 3년이후-투자잔액	2.2%~2.4%
DSC유망서비스산업펀드	등록일로부터 2년이내-출자금총액	2.2%
DSC유망서비스산업펀드	등록일로부터 2년이후-투자잔액	2.2%
DSC드림X청년창업펀드	등록일로부터 3년이내-출자금총액	2.3%~2.5%
DSC드림X청년창업펀드	등록일로부터 3년이후-투자잔액	2.3%~2.5%
DSC초기기업성장지원펀드	등록일로부터 2년이내-출자금총액	2.0%
DSC초기기업성장지원펀드	등록일로부터 2년이후-투자잔액	2.0%
DSC테크밸류업펀드1호	설립일로부터 2년이내-출자금총액	2.0%
DSC테크밸류업펀드1호	설립일로부터 2년이후-투자잔액	2.0%
DSC테크밸류업펀드2호	설립일로부터 2년이내-출자금총액	2.0%
DSC테크밸류업펀드2호	설립일로부터 2년이후-투자잔액	2.0%
DSC초기기업스케일업펀드	설립일로부터 2년이내-출자금총액	1.2~2.3%
DSC초기기업스케일업펀드	설립일로부터 2년이후-투자잔액	1.2~2.3%
DSC세컨더리벤처펀드제2호	실립일로부터 3년이내-출자금총액	1.5%
DSC세컨더리벤처펀드제2호	설립일로부터 3년이후-투자잔액	1.5%
DSC세컨더리벤처펀드제4호	실립일로부터 3년이내-출자금총액	1.0%
DSC세컨더리벤처펀드제4호	설립일로부터 3년이후-투자잔액	1.0%
DSC테크밸류업펀드3호	설립일로부터 2년이내-출자금총액	2.0%
DSC테크밸류업펀드3호	설립일로부터 2년이후-투자잔액	2.0%
DSC테크밸류업펀드4호	설립일로부터 2년이내-출자금총액	2.0%
DSC테크밸류업펀드4호	설립일로부터 2년이후-투자잔액	2.0%
디에스씨도미넌스투자조합제1호	설립일로부터 해산하는 날까지-출자금총액	1.5%
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	설립일로부터 2년이내-출자금총액	1.8~2.3%
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	설립일로부터 2년이후-투자잔액	1.8~2.3%
DSC홈런펀드제1호	설립일로부터 2년이내-출자금총액	2.0%
DSC홈런펀드제1호	설립일로부터 2년이후-투자잔액	2.0%

(3) 보고기간 종료일 현재 특수관계자와의 중요한 채권 및 채무의 내용은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

특수관계자	관계	당3분기말		전기말
특수관계자	관계	채권등	채무등	채권등	채무등
KT-DSC창조경제청년창업투자조합	운영조합	100,000	-	357,033	-
글로벌ICT융합펀드	운영조합	207,876	-	4,194,012	-
경기-DSC슈퍼맨투자조합1호	운영조합	-	-	507,573	-
DSC Follow-on 성장사다리펀드	운영조합	417,171	-	631,592	-
DSC유망서비스산업펀드	운영조합	413,351	-	654,863	-
DSC드림X청년창업펀드	운영조합	547,041	-	825,708	-
DSC초기기업성장지원펀드	운영조합	1,661,660	-	2,253,550	-
DSC테크밸류업펀드1호	운영조합	199,397	-	273,010	-
DSC테크밸류업펀드2호	운영조합	292,017	-	202,759	-
DSC초기기업스케일업펀드	운영조합	2,052,688	-	715,508	-
DSC세컨더리벤처펀드제2호	운영조합	101,250	-	33,750	-
DSC세컨더리벤처펀드제4호	운영조합	32,500	-	32,500	-
DSC테크밸류업펀드3호	운영조합	119,603	-	119,000	-
DSC테크밸류업펀드4호	운영조합	125,000	-	125,000	-
디에스씨도미넌스투자조합제1호	운영조합	39,375	-	39,375	-
슈미트-DSC 미래모빌리티펀드	운영조합	211,250	-	211,250	-
DSC홈런펀드제1호	운영조합	1,157,741	-	1,738,196	-
임직원	기타	907,418	-	650,629	-
합 계		8,585,338	-	13,565,308	-

(주1) 상기 운영조합과의 거래는 당사가 업무집행조합원으로 조합을 운영하며 수령하는 관리보수 및 성과보수의 미수령분입니다.

(주2) KT-DSC창조경제청년창업투자조합의 경우 조합규약상 당사의 손실보전의무에 따른 우선손실충당금 해당액(당3분기말 : 100백만원)이 포함되어 있습니다.

(4) 주요경영진에 대한 보상

당사는 기업 활동의 계획ㆍ운영ㆍ통제에 대하여 중요한 권한과 책임을 가진 등기임원, 비등기임원, 내부감사 책임자 및 각 사업부문장 등을 주요 경영진으로 판단하였으며, 당3분기와 전3분기 중 주요 경영진에 대한 보상을 위해 지급한 금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기	전3분기
단기종업원급여	1,885,012	1,996,121
퇴직급여	156,377	435,502
합 계	2,041,389	2,431,623

27. 우발상황과 약정사항

당사는 당사가 결성한 투자조합의 업무집행조합원으로서의 제한적 손실보전의무 등이 있습니다. 이는 투자조합이 해산하는 때에 손실이 발생하는 경우 조합출자금 총액의 일정비율에 상당하는 금액에 대해 당사의 출자액을 한도로 손실을 우선 변제할 의무가 있으며, 일부 투자조합의 경우에는 조합이 해산할 때까지 처분하지 못한 유가증권을 당사가 인수할 의무가 있습니다.

따라서 당사는 투자조합이 해산할 때에 추가적인 손실 및 자금부담이 발생할 수도 있으나, 보고기간 종료일 현재 그 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 없으므로 부채로 인식하지 아니하였습니다.

28. 위험관리

(1) 금융위험관리

당사는 경영활동과 관련하여 신용위험, 유동성위험 및 시장위험 등 다양한 금융위험에 노출되어 있습니다. 당사는 금융위험이 경영에 미칠 수 있는 불리한 효과를 최소화하기 위해 노력하고 있습니다. 당사는 특정위험을 회피하기 위하여 파생상품을 이용하고 있습니다.

1) 신용위험관리

당사는 채무불이행으로 인한 재무적 손실을 경감시키기 위하여 신용도가 일정 수준 이상인 거래처와 거래하고, 충분한 담보 또는 지급보증을 수취하고 있습니다. 당사는신용위험노출 및 거래처의 신용등급을 주기적으로 검토하여 거래처의 여신한도 및 담보수준을 재조정하는 등 신용위험을 관리하고 있습니다.

한편, 당사는 KEB 하나은행 및 하나증권 등의 금융기관에 현금및현금성자산 및기타금융자산을 예치하고 있으며, 신용등급이 우수한 금융기관과 거래하고 있으므로 금융기관으로부터의 신용위험은 제한적입니다.

금융상품 종류별 신용위험의 최대 노출금액은 보고기간 종료일 현재 금융자산으로 인식된 장부금액으로 한정되며, 관련 금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말		전기말
구 분	장부금액	신용위험 최대노출금액	장부금액	신용위험 최대노출금액
현금및현금성자산	10,775,434	-	6,181,565	-
단기금융상품	7,000,000	-	8,000,000	-
수취채권	8,585,338	8,585,338	13,577,939	13,577,939
상각후원가측정 금융자산	159,272	159,272	186,426	186,426
합 계	26,520,044	8,744,610	27,945,930	13,764,365

2) 유동성위험관리

당사는 미래의 현금흐름을 예측하여 단기 및 중장기 자금조달 계획을 수립하여 유동성위험을 관리하고 있으며, 금융부채의 잔존계약 만기에 따른 만기분석내용은 다음과 같습니다.

<당3분기말>

(단위 : 천원)

구 분	장부금액	1개월이하	1개월~3개월	3개월~1년	1년이후
단기차입금	20,000,000	-	-	20,000,000	-
미지급금	38,870	38,870	-	-	-
예수금	81,605	81,605	-	-	-
미지급비용	1,606,953	1,606,953	-	-	-
유동성리스부채	225,734	-	-	225,734	-
비유동리스부채	702,864	-	-	-	702,864
기타비유동부채	2,284,115	-	-	-	2,284,115
합 계	24,940,141	1,727,428	-	20,225,734	2,986,979

<전기말>

(단위 : 천원)

구 분	장부금액	1개월이하	1개월~3개월	3개월~1년	1년이후
단기차입금	15,000,000	-	3,000,000	12,000,000	-
유동성장기부채	583,310	83,330	166,660	333,320	-
예수금	63,603	63,603	-	-	-
미지급비용	2,561,241	2,561,241	-	-	-
유동리스부채	258,883	-	-	258,883	-
비유동리스부채	766,603	-	-	-	766,603
기타비유동부채	2,192,871	-	-	-	2,192,871
합 계	21,426,511	2,708,174	3,166,660	12,592,203	2,959,474

3) 시장위험

시장위험은 시장가격의 변동으로 인하여 금융상품의 공정가치나 미래현금흐름이 변동할 위험입니다. 시장위험은 이자율위험 및 기타 가격위험의 두 가지 유형으로 구성됩니다.

(가) 이자율위험관리

① 당사가 보유하고 있는 이자부 금융상품의 장부금액은 다음과 같습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
단기차입금	20,000,000	15,000,000
유동성장기부채	-	583,310
합 계	20,000,000	15,583,310

② 고정이자율 금융상품의 공정가치 민감도 분석

당사는 고정이자율 금융상품을 당기손익-공정가치금융상품으로 처리하고 있지 않으며, 이자율스왑과 같은 파생상품을 공정가치위험회피회계의 위험회피수단으로 지정하지 않았습니다. 따라서 이자율의 변동은 손익에 영향을 주지 않습니다.

(나) 기타가격위험요소

당사는 지분상품에서 발생하는 가격변동위험에 노출되어 있습니다. 보고기간말 현재공정가치로 평가하는 당기손익-공정가치금융자산은 당3분기말 및 전기말 현재 각각12,845백만원 및 14,622백만원이며, 다른 변수가 일정하고 지분상품의 가격이 10% 변동할 경우 가격변동이 자본에 미치는 영향은 당3분기말 및 전기말 현재 각각 1,284백만원 및 1,462백만원입니다.

(2) 자본위험관리

당사의 자본관리 목적은 계속기업으로 영업활동을 유지하고 주주 및 이해관계자의 이익을 극대화하고 자본비용의 절감을 위하여 최적의 자본구조를 유지하는데 있습니다. 당사는 배당조정, 신주발행 등의 정책을 통하여 자본구조를 경제환경의 변화에 따라 적절히 수정변경하고 있습니다. 당사의 자본위험관리정책은 전기와 중요한 변동이 없습니다.

(단위 : 천원)

구 분	당3분기말	전기말
부채총계	29,847,007	27,163,736
차감: 현금및현금성자산	(12,824,908)	(6,182,293)
순부채	17,022,099	20,981,443
자본총계	97,620,612	92,682,099
부채비율	17.44%	22.64%

6. 배당에 관한 사항

가. 배당에 관한 사항
당사 정관에서 이익배당에 관하여 다음과 같이 규정하고 있습니다.

제12조(신주의 배당기산일)
이 회사가 유상증자, 무상증자 및 주식배당에 의하여 신주를 발행하는 경우 신주에 대한 이익의 배당에 관하여는 신주를 발행한 때가 속하는 영업연도의 직전 영업연도말에 발행된 것으로 본다.

제53조(이익배당)
① 이익배당은 금전과 주식으로 할 수 있다.

② 이익의 배당을 주식으로 하는 경우 회사가 수종의 주식을 발행한 때에는 주주총회의 결의로 그와 다른 종류의 주식으로도 할 수 있다.
③ 제1항의 배당은 매 결산기말 현재의 주주명부에 기재된 주주 또는 등록된 질권자에게 지급한다.

제54조(분기배당)
① 이 회사는 사업년도 개시일부터 3월, 6월 및 9월 말일(이하 "분기배당 기준일"이라 한다)의 주주에게 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 제165조의 12에 따라 분기배당을 할 수 있다.
② 제1항의 분기배당은 이사회 결의로 하되, 이사회 결의는 분기배당 기준일 이후 45일 내에 하여야 한다.
③ 분기배당은 직전결산기의 대차대조표상 순자산가액에서 다음 각호의 금액을 공제한 액을 한도로 한다.
1. 직전결산기의 자본금의 액
2. 직전결산기까지 적립된 자본준비금과 이익준비금의 합계액
3. 직전결산기의 정기주주총회에서 이익배당 하기로 정한 금액
4. 직전결산기까지 정관의 규정 또는 주주총회의 결의에 의하여 특정목적을 위해 적립한 임의준비금
5. 상법 시행령 제 19조에서 정한 미실현이익
6. 분기배당에 따라 당해 결산기에 적립하여야 할 이익준비금의 합계액
④ 사업년도 개시일 이후 분기배당 기준일 이전에 신주를 발행한 경우(준비금의 자본전입, 주식배당, 전환사채의 전환청구, 신주인수권부사채의 신주인수권 행사에 의한 경우를 포함한다)에는 분기배당에 관해서는 당해 신주는 직전 사업년도말에 발행된 것으로 본다. 다만, 분기배당 기준일 후에 발행된 신주에 대하여는 최근 분기배당 기준일 직후에 발행된 것으로 본다.
⑤ 분기배당을 할 때에는 제8조의 1의 우선주식에 대하여도 보통주식과 동일한 배당률을 적용한다.

제55조(배당금지급청구권의 소멸시효)
① 배당금의 지급청구권은 5년간 이를 행사하지 아니하면 소멸시효가 완성된다.
② 제1항의 시효의 완성으로 인한 배당금은 이 회사에 귀속한다.

나. 주요배당지표

구 분	주식의 종류	당기	전기	전전기
구 분	주식의 종류	제12(당) 3분기	제11기	제10기
주당액면가액(원)		500	500	500
(연결)당기순이익(백만원)		7,472	16,156	16,095
(별도)당기순이익(백만원)		7,924	16,303	15,985
(연결)주당순이익(원)		292	573	582
현금배당금총액(백만원)		-	-	-
주식배당금총액(백만원)		-	-	-
(연결)현금배당성향(%)		-	-	-
현금배당수익률(%)	-	-	-	-
현금배당수익률(%)	-	-	-	-
주식배당수익률(%)	-	-	-	-
주식배당수익률(%)	-	-	-	-
주당 현금배당금(원)	-	-	-	-
주당 현금배당금(원)	-	-	-	-
주당 주식배당(주)	-	-	-	-
주당 주식배당(주)	-	-	-	-

7. 증권의 발행을 통한 자금조달에 관한 사항

7-1. 증권의 발행을 통한 자금조달 실적

[지분증권의 발행 등과 관련된 사항]

가. 증자(감자)현황

(기준일 :

2023.09.30

)

(단위 : 원, 주)

주식발행 (감소)일자	발행(감소) 형태	발행(감소)한 주식의 내용
주식발행 (감소)일자	발행(감소) 형태	종류	수량	주당 액면가액	주당발행 (감소)가액	비고
2012년 01월 18일	-	보통주	1,200,000	5,000	5,000	회사설립
2014년 10월 31일	유상증자(제3자배정)	보통주	100,000	5,000	5,000	-
2016년 03월 30일	주식분할	보통주	11,700,000	500	-	액면분할
2016년 12월 14일	유상증자(일반공모)	보통주	4,500,000	500	1,700	-
2019년 04월 05일	주식매수선택권행사	보통주	100,000	500	1,000	-
2019년 04월 17일	전환권행사	보통주	116,495	500	4,292	-
2019년 04월 19일	전환권행사	보통주	232,991	500	4,292	-
2019년 04월 23일	전환권행사	보통주	69,897	500	4,292	-
2019년 08월 09일	주식매수선택권행사	보통주	100,000	500	1,000	-
2020년 03월 10일	주식매수선택권행사	보통주	100,000	500	1,000	-
2020년 12월 04일	전환권행사	보통주	63,889	500	3,913	-
2020년 12월 08일	전환권행사	보통주	255,557	500	3,913	-
2021년 03월 02일	무상증자	보통주	9,139,038	500	500	-
2021년 05월 25일	전환권행사	보통주	38,153	500	2,621	-
2021년 05월 26일	전환권행사	보통주	95,383	500	2,621	-

[채무증권의 발행 등과 관련된 사항]

채무증권 발행실적

(기준일 :

2023.09.30

)

(단위 : 백만원, %)

발행회사	증권종류	발행방법	발행일자	권면(전자등록)총액	이자율	평가등급 (평가기관)	만기일	상환 여부	주관회사
(주)슈미트	회사채	사모	2021.12.03	3,000	표면 0% 만기 4%	-	2026.12.03	미상환	-
합 계	-	-	-	3,000	-	-	-	-	-

주) 채무증권 발행실적은 연결 기준으로 작성하였습니다.

기업어음증권 미상환 잔액

(기준일 :

2023.09.30

)

(단위 : 백만원)

잔여만기		10일 이하	10일초과 30일이하	30일초과 90일이하	90일초과 180일이하	180일초과 1년이하	1년초과 2년이하	2년초과 3년이하	3년 초과	합 계
미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-	-
	사모	-	-	-	-	-	-	-	-	-
	합계	-	-	-	-	-	-	-	-	-

단기사채 미상환 잔액

(기준일 :

2023.09.30

)

(단위 : 백만원)

잔여만기		10일 이하	10일초과 30일이하	30일초과 90일이하	90일초과 180일이하	180일초과 1년이하	합 계	발행 한도	잔여 한도
미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-
	사모	-	-	-	-	-	-	-	-
	합계	-	-	-	-	-	-	-	-

회사채 미상환 잔액

(기준일 :

2023.09.30

)

(단위 : 백만원)

잔여만기		1년 이하	1년초과 2년이하	2년초과 3년이하	3년초과 4년이하	4년초과 5년이하	5년초과 10년이하	10년초과	합 계
미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-
	사모	-	-	-	-	-	-	-	-
	합계	-	-	-	-	-	-	-	-

신종자본증권 미상환 잔액

(기준일 :

2023.09.30

)

(단위 : 백만원)

잔여만기		1년 이하	1년초과 5년이하	5년초과 10년이하	10년초과 15년이하	15년초과 20년이하	20년초과 30년이하	30년초과	합 계
미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-
	사모	-	-	-	-	-	-	-	-
	합계	-	-	-	-	-	-	-	-

조건부자본증권 미상환 잔액

(기준일 :

2023.09.30

)

(단위 : 백만원)

잔여만기		1년 이하	1년초과 2년이하	2년초과 3년이하	3년초과 4년이하	4년초과 5년이하	5년초과 10년이하	10년초과 20년이하	20년초과 30년이하	30년초과	합 계
미상환 잔액	공모	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
	사모	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
	합계	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-

7-2. 증권의 발행을 통해 조달된 자금의 사용실적

- 당사는 공시기간 동안 해당사항이 없습니다.

8. 기타 재무에 관한 사항

가. 대손충당금 설정현황
- 해당사항 없습니다.

나. 재고자산 현황 등
- 해당사항 없습니다.

다. 공정가치 평가내역

- 당사 금융상품의 공정가치와 그 평가방법은 'III. 재무에 관한 사항'의 '3.연결재무제표 주석'의 '4.공정가치', '5.재무제표 주석'의 '4.공정가치' 내용을 참고하시기 바랍니다.

IV. 이사의 경영진단 및 분석의견

※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

V. 회계감사인의 감사의견 등

1. 외부감사에 관한 사항

가. 회계감사인의 명칭 및 감사의견(검토의견 포함)

사업연도	감사인	감사의견	강조사항 등	핵심감사사항
제12기(당기)	도원회계법인	-	-	-
제11기(전기)	대성삼경회계법인	적정	해당사항없음	투자조합(펀드)이 보유한 비상장 지분상품 및 복합금융상품의 공정가치 평가
제10기(전전기)	대성삼경회계법인	적정	해당사항없음	투자조합(펀드)이 보유한 비상장 지분상품 및 복합금융상품의 공정가치 평가

나. 감사용역 체결현황.

사업연도	감사인	내 용	감사계약내역		실제수행내역
사업연도	감사인	내 용	보수	시간	보수	시간
제12기(당기)	도원회계법인	별도 및 연결 반기 검토 및 온기 회계감사 등	106백만원	887시간	77백만원	-
제11기(전기)	대성삼경회계법인	별도 및 연결 반기 검토 및 온기 회계감사 등	100백만원	672시간	100백만원	626시간
제10기(전전기)	대성삼경회계법인	별도 및 연결 반기 검토 및 온기 회계감사 등	80백만원	547시간	80백만원	671시간

다. 회계감사인과의 비감사용역 계약체결 현황

사업연도	계약체결일	용역내용	용역수행기간	용역보수	비고
제12기 3분기(당기)	-	-	-	-	-
제11기(전기)	-	-	-	-	-
제10기(전전기)	2021.04	재무자문 용역	2021.04~2022.03	18백만	-

라. 재무제표 중 이해관계자의 판단에 상당한 영향을 미칠 수 있는 사항에 대해 내부감사기구가 회계감사인과 논의한 결과

구분	일자	참석자	방식	주요 논의 내용
1	2023.06.01	회사: 감사 외 2인 감사인 : 담당 공인 회계사	대면회의	- 감사범위와 시기 - 감사인의독립성 - 감사투입인력 및 투입시간
2	2023.07.31	회사: 감사 외 2인 감사인 : 담당 공인 회계사	대면회의	- 반기 중점 검토사항 - 기타 필수 커뮤니케이션 사항

마. 회계감사인의 변경
당사는 코스닥 상장을 위하여 2015년 금융감독원으로부터 지정감사인으로 선임된삼덕회계법인과의 계약이 만료되어, 2017년 4월 주식회사의 외부감사에 관한 법률 제4조4 및 동법 시행령 제4조의3에 의하여 감사인선임위원회에서 신한회계법인을 회계감사인으로 선임하였습니다.
2020년 회계연도에는 신외감법에 따라 3년 연속 부의 영업현금흐름으로 인해 2019년 11월 금융감독원으로부터 지정감사인으로 대성삼경회계법인이 선임되었습니다.
2023년 회계연도부터는 회계감사인을 도원회계법인으로 변경하여 회계감사를 수검받고 있습니다.

바. 종속회사 감사의견
종속회사인 주식회사 슈미트는 2017년에 설립되었으며, 2022년 회계감사인으로부터 적정 의견을 받았습니다. 종속회사인 똑똑 주식회사는 2022년에 설립되어 기준일 현재 회계감사인으로부터 감사의견을 받지 않았습니다.

2. 내부통제에 관한 사항

※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

VI. 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

1. 이사회에 관한 사항

※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

2. 감사제도에 관한 사항

※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

3. 주주총회 등에 관한 사항

※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

VII. 주주에 관한 사항

가. 최대주주 및 특수관계인의 주식소유 현황

(기준일 :

2023년 09월 30일

)

(단위 : 주, %)

성 명	관 계	주식의 종류	소유주식수 및 지분율				비고
			기 초		기 말
			주식수	지분율	주식수	지분율
윤건수	대표이사	보통주	5,615,000	20.19	5,615,000	20.19	-
박정운	임원	보통주	790,000	2.84	806,000	2.90	-
김요한	임원	보통주	666,370	2.40	666,370	2.40	*
이현옥	배우자	보통주	380,000	1.37	380,000	1.37	-
채주락	사외이사	보통주	76,783	0.28	76,783	0.28	-
계		보통주	7,528,153	27.07	7,544,153	27.13	-
계		우선주	-	-	-	-	-

* 2023.3.28 정기주주총회에서 사내이사 선임

나. 최대주주의 주요 경력 및 개요

성명

직위

주요 경력

윤건수

대표이사
(상근/등기)

- 86.02 경북대학교 전자공학 학사

- 89.02 경북대학교 전자공학 석사

- 97.06 MIT Sloan School 기술경영 석사

- 88.12~99.03 LG전자기술원

- 99.04~99.07 LG텔레콤

- 99.07~06.10 한국기술투자

- 06.10~07.05 소예 대표이사

- 07.05~11.12 LB인베스트먼트

- 12.01~현재 디에스씨인베스트먼트㈜ 대표이사
- 23.02~현재 한국벤처캐피탈협회장

다. 최대주주 변동내역
: 해당사항 없습니다.

라. 주식 소유현황

(기준일 :

2023년 09월 30일

)

(단위 : 주)

구분	주주명	소유주식수	지분율(%)	비고
5% 이상 주주	윤건수	5,615,000	20.19	-
5% 이상 주주	-	-	-	-
우리사주조합		-	-	-

마. 소액 주주 현황

(기준일 :

2023년 09월 30일

)

(단위 : 주)

구 분	주주			소유주식			비 고
구 분	소액 주주수	전체 주주수	비율 (%)	소액 주식수	총발행 주식수	비율 (%)	비 고
소액주주	16,259	16,269	99.93	15,301,383	27,811,403	55.01	-

주) 상기 소액주주 현황은 최근 주주명부 폐쇄일인 2022년 말 기준입니다.

바. 주가 및 주식거래실적
※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

VIII. 임원 및 직원 등에 관한 사항

1. 임원 및 직원 등의 현황

가. 임원 현황

(기준일 :

2023년 09월 30일

)

(단위 : 주)

성명	성별	출생년월	직위	등기임원 여부	상근 여부	담당 업무	주요경력	소유주식수		최대주주와의 관계	재직기간	임기 만료일
성명	성별	출생년월	직위	등기임원 여부	상근 여부	담당 업무	주요경력	의결권 있는 주식	의결권 없는 주식	최대주주와의 관계	재직기간	임기 만료일
윤건수	남	1962.07	대표이사	사내이사	상근	경영총괄	- 86.02 경북대학교 전자공학 학사 - 89.02 경북대학교 전자공학 석사 - 97.06 MIT Sloan School 기술경영 석사 - 88.12~99.03 LG전자기술원 - 99.04~99.07 LG텔레콤 - 99.07~06.10 한국기술투자 - 06.10~07.05 소예 대표이사 - 07.05~11.12 LB인베스트먼트 - 12.01~현재 디에스씨인베스트먼트㈜ 대표이사	5,615,000	-	본인	2012.01~	2024.03.30
채주락	남	1964.08	사외이사	사외이사	비상근	사외이사	- 87.02 경북대학교 전자공학과 학사 - 87.01~18.12 삼성전자 전무(VD 사업부 개발팀) - 19.01~19.12 삼성전자 자문역 - 20.03~현재 디에스씨인베스트먼트㈜ 사외이사	76,783	-	-	2020.03~	2026.03.27
이창로	남	1965.05	감사	감사	상근	감사	- 88.02 서울대학교 산업공학 학사 - 90.02 KAISA 경영과학 석사 - 90.03~00.03 코스콤 - 00.04~11.02 SBI 인베스트먼트 투자본부 - 11.03~21.06 이노폴리스파트너스 - 21.07~22.06 뮤어우즈벤처스 - 23.03~현재 디에스씨인베스트먼트㈜ 감사	-	-	-	2023.03~	2026.03.27
박정운	남	1975.12	전무	사내이사	상근	관리총괄	- 01.08 성균관대학교 경영학 학사 - 02.08~07.09 LS전선 - 07.10~14.04 LB인베스트먼트 - 14.04~현재 디에스씨인베스트먼트㈜ 전무	806,000	-	직원	2014.04~	2025.03.28
김요한	남	1983.05	전무	사내이사	상근	투자심사	- 08.02 서울대학교 약학과 학사 - 10.02 서울대학교 약제학 석사 - 09.12~13.03 한미약품 - 13.07~14.12 IMM인베스트먼트 - 15.01~현재 디에스씨인베스트먼트㈜ 전무	666,370	-	직원	2015.01~	2026.03.27
이경호	남	1981.01	상무	미등기	상근	투자심사	- 07.02 연세대학교 전기전자공학과 학사 - 06.11~12.02 한국투자증권 - 12.03~현재 디에스씨인베스트먼트㈜ 상무	694,500	-	직원	2012.03~	-
이한별	남	1981.11	상무	미등기	상근	투자심사	- 08.02 고려대학교 화공생명공학과 학사 - 07.12~11.05 GS칼텍스 - 12.02~12.07 LG상사 - 12.07~현재 디에스씨인베스트먼트㈜ 상무	387,496	-	직원	2012.07~	-
신동원	남	1979.10	상무	미등기	상근	투자심사	- 06.02 서강대학교 화학과 학사 - 19.02 KAIST 경영학과 석사 - 06.01~11.07 삼성코닝정밀소재 - 11.07~12.08 OCI Materials - 12.09~13.03 키움인베스트먼트 - 13.04~현재 디에스씨인베스트먼트㈜ 상무	720,068	-	직원	2013.04~	-
김주남	남	1980.10	상무	미등기	상근	투자심사	- 08.02 포항공과대학교 기계공학과 학사 - 12.02 서울대학교 법학과 석사 - 02.01~07.01 한국솔루션센터 - 08.01~17.01 현대자동차 - 17.02~현재 디에스씨인베스트먼트㈜ 상무	-	-	직원	2017.02~	-
원수섭	남	1979.09	상무	미등기	상근	투자심사	- 03.02 연세대학교 컴퓨터과학과 학사 - 05.02 연세대학교 컴퓨터과학과 석사 - 10.05 University of North Carolina at Chapel Hill 컴퓨터과학 박사 - 05.02~08.05 삼성전자 - 10.07~12.10 KT - 12.10~13.08 브리즈 - 13.09~18.03 네이버 - 18.03~현재 디에스씨인베스트먼트㈜ 상무	-	-	직원	2018.03~	-

나. 직원의 현황
※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

다. 미등기임원의 현황
※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

2. 임원의 보수 등

※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

IX. 계열회사 등에 관한 사항

※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

X. 대주주 등과의 거래내용

1. 대주주등에 대한 신용공여 등

- 해당사항 없습니다.

2. 대주주와의 자산양수도 등

- 해당사항 없습니다.

3. 대주주와의 영업거래

- 해당사항 없습니다.

4. 대주주 이외의 이해관계자와의 거래

당사와 당사의 대주주 및 특수관계인과의 거래현황은 동 보고서 'III. 재무에 관한 사항'의 '3.연결재무제표 주석'의 '27.특수관계자와의 거래', '5.재무제표 주석'의 '26.특수관계자와의 거래' 내용을 참고하시기 바랍니다.

XI. 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항

1. 공시내용 진행 및 변경사항

- 해당사항 없습니다.

2. 우발부채 등에 관한 사항

회사는 회사가 결성한 투자조합의 업무집행조합원으로서 일부 운영투자조합에 대해 제한적 손실보전의무 등이 있습니다. 투자조합이 해산하는 때에 손실이 발생하는 경우 조합출자금 총액의 일정비율에 상당하는 금액에 대해 당사의 출자액을 한도로 손실을 우선 변제하는 의무로, 일부 투자조합의 경우에는 조합이 해산할 때까지 처분하지 못한 유가증권을 당사가 인수할 의무가 있습니다. 따라서 투자조합이 해산할 때회사에 추가적인 손실 및 자금부담이 발생할 수도 있으나, 당기말 현재 그 금액을 신뢰성 있게 추정할 수 없으므로 부채로 인식하지 아니하였습니다.

3. 제재 등과 관련된 사항

가. 제재현황
- 해당사항 없습니다.

나. 단기매매차익 환수현황
- 해당사항 없습니다.

4. 작성기준일 이후 발생한 주요사항 등 기타사항

- 해당사항 없습니다.

XII. 상세표

1. 연결대상 종속회사 현황(상세)

※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

2. 계열회사 현황(상세)

※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

3. 타법인출자 현황(상세)

※ 기업공시서식 작성 기준에 따라 분기보고서의 본 항목은 기재를 생략합니다.

【 전문가의 확인 】